德邦短债债券型证券投资基金更新招募讲解书      （2025 年第 1 号）    基金经管东谈主：德邦基金经管有限公司    基金托管东谈主：交通银行股份有限公司        二零二五年一月 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                  要害指示   德邦短债债券型证券投资基金（以下简称“本基金”）经2019年11月19日 中国证券监督经管委员会证监许可20192406号文准予召募注册。   基金经管东谈主保证招募讲解书的内容信得过、准确、完好意思。本招募讲解书经中 国证监会注册，但中国证监会对本基金召募的注册，并不标明其对本基金的投 资价值和市集前程作出试验性判断或保证，也不标明投资于本基金莫得风险。   基金经管东谈主依照恪称背负、憨厚信用、严慎勤劳的原则经管和运用基金财 产，但不保证本基金一定盈利，也不保证最低收益。   投资有风险，投资者认购（或申购）基金时应肃穆阅读基金合同、本招募 讲解书、基金居品辛苦撮要等信息透露文献，全面解析本基金的风险收益特 征，自主判断基金的投资价值，自主作念出投资决策，并承担基金投资中出现的 千般风险，包括市集风险、经管风险、流动性风险、特定风险偏执它风险。本 基金的千般风险详见招募讲解书“风险揭示”章节。   本基金的投资鸿沟包括国债期货，濒临流动性风险、保证金经管风险、执 行风险、基差风险、CTD券对应的国债品种发生变化的风险、缓期风险和杠杆风 险等。   当本基金捏有特定资产且存在潜在大额赎回苦求时，基金经管东谈主履行相应 规范后，不错启动侧袋机制，具体详见基金合同和本招募讲解书“侧袋机制” 等相关章节。侧袋机制实施时间，基金经管东谈主将对基金简称进行特殊标志，并 不办理侧袋账户的申购赎回。请基金份额捏有东谈主仔细阅读相关内容并关心本基 金启用侧袋机制时的特定风险。   本基金的投资鸿沟包括资产支捏证券，是一种债券性质的金融器用，其向 投资者支付的本息来自于基础资产池产生的现款流或剩余权益。与股票和一般 债券不同，资产支捏证券不是对某还是营实体的利益要求权，而是对基础资产 池所产生的现款流和剩余权益的要求权，是一种以资产信用为支捏的证券。资 产支捏证券存在信用风险、利率风险、流动性风险、提前偿付风险、操作风险 和法律风险等。   本基金为债券型基金，其耐久平均风险和预期收益率低于股票型基金及混 德邦短债债券型证券投资基金                   更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 合型基金，高于货币市集基金。    基金合同收效后，如一语气50个作事日出现基金份额捏有东谈主数目不悦200东谈主或 者基金资产净值低于5000万元情形的，本基金将按照基金合同的约定投入计帐 规范并休止，而无需召开基金份额捏有东谈主大会。投资东谈主将濒临基金合同可能终 止的不确定性风险。    投资者应充分琢磨自身的风险承受才气，并对于认购（或申购）基金的意 愿、时机、数目等投资行动作出寥寂决策。    基金的过往事迹并不预示其将来阐发，基金经管东谈主经管的其他基金的事迹也 不组成对本基金事迹阐发的保证。基金经管东谈主提醒投资者基金投资的“买者自夸” 原则，在投资者作出投资决策后，基金运营景色与基金净值变化引致的投资风险， 由投资者自行负责。    本基金本次更新的招募讲解书仅对基金经管东谈主的相关信息进行更新，基金管 理东谈主相关信息更新截止日为 2025 年 1 月 15 日。除非另有讲解，本招募讲解书所 载其他内容截止日为 2024 年 6 月 11 日，相关财务数据和净值阐发截止日为 2024 年 3 月 31 日。 德邦短债债券型证券投资基金                                                                                   更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                                                        目                录 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第一部分   序言   《德邦短债债券型证券投资基金招募讲解书》（以下简称“本招募讲解 书”）依据《中华东谈主民共和国证券投资基金法》（以下简称“《基金 法》”）、《公开召募证券投资基金运作经管办法》（以下简称“《运作办 法》”）、《证券投资基金销售经管办法》（以下简称“《销售办法》”）、 《公开召募证券投资基金信息透露经管办法》（以下简称“《信息透露办 法》”）、《公开召募盛开式证券投资基金流动性风险经管章程》（以下简称 “《流动性风险经管章程》”）偏执他相关法律法例以及《德邦短债债券型证 券投资基金基金合同》（以下简称“基金合同”）编写。   基金经管东谈主承诺本招募讲解书不存在职何伪善记录、误导性述说或者首要 遗漏，并对其信得过性、准确性、完好意思性承担法律职责。本基金是根据本招募说 明书所载明的辛苦苦求召募的。本基金经管东谈主莫得托付或授权任何其他东谈主提供 未在本招募讲解书中载明的信息，或对本招募讲解书作任何解释或者讲解。   本招募讲解书根据本基金的基金合同编写，并经中国证监会注册。基金合同 是约定基金合同当事东谈主之间权利、义务的法律文献。基金投资东谈主自依基金合同取 得基金份额，即成为基金份额捏有东谈主和基金合同确当事东谈主，其捏有基金份额的行 为本人即标明其对基金合同的承认和接受，并按照《基金法》、基金合同偏执他 相关章程享有权利、承担义务。基金投资东谈主欲了解基金份额捏有东谈主的权利和义务， 应详备查阅基金合同。 德邦短债债券型证券投资基金                       更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                    第二部分       释义      在本招募讲解书中，除非文意另有所指，下列词语或简称具有如下含义： 的任何有用改进和补充 型证券投资基金托管公约》及对该托管公约的任何有用改进和补充 明书》偏执更新 告》 要》偏执更新 司法解释、行政规章以偏执他对基金合同当事东谈主有敛迹力的决定、决议、文告等 会第五次会议通过，经 2012 年 12 月 28 日第十一届寰球东谈主民代表大会常务委员 会第三十次会议改进，自 2013 年 6 月 1 日起实施，并经 2015 年 4 月 24 日第十 二届寰球东谈主民代表大会常务委员会第十四次会议《寰球东谈主民代表大会常务委员会 对于修改等七部法律的决定》修正的《中华东谈主民共和国 证券投资基金法》及颁布机关对其经常作念出的改进        《销售办法》：指中国证监会 2013 年 3 月 15 日颁布、同庚 6 月 1 日实施 的《证券投资基金销售经管办法》及颁布机关对其经常作念出的改进     《信息透露办法》：指中国证监会 2019 年 7 月 26 日颁布、同庚 9 月 1 日 实施的《公开召募证券投资基金信息透露经管办法》及颁布机关对其经常作念出的 改进 德邦短债债券型证券投资基金                      更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 的《公开召募证券投资基金运作经管办法》及颁布机关对其经常作念出的改进        《流动性风险经管章程》：指中国证监会 2017 年 8 月 31 日颁布、同庚 10 月 1 日实施的《公开召募盛开式证券投资基金流动性风险经管章程》及颁布机关 对其经常作念出的改进 员会 务的法律主体，包括基金经管东谈主、基金托管东谈主和基金份额捏有东谈主 正当登记并存续或经相关政府部门批准设立并存续的企业法东谈主、事迹法东谈主、社会 团体或其他组织 办法》（包括其经常改进）及相关法律法例章程不错投资于在中国境内照章召募 的证券投资基金的中国境外的机构投资者 证券投资试点办法》（包括其经常改进）及相关法律法例章程，运用来自境外的 东谈主民币资金进行境内证券投资的境外法东谈主 东谈主民币及格境外机构投资者以及法律法例或中国证监会允许购买证券投资基金 的其他投资东谈主的合称 东谈主 办理基金份额的申购、赎回、转换、转托管及依期定额投资等业务 会章程的其他条件，取得基金销售业务经验并与基金经管东谈主签订了基金销售服务 公约，办理基金销售业务的机构 德邦短债债券型证券投资基金                      更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 投资东谈主基金账户的建立和经管、基金份额登记、基金销售业务的阐明、计帐和结 算、代理披发红利、建立并督察基金份额捏有东谈主名册和办理非交游过户等 限公司或接受德邦基金经管有限公司托付代为办理登记业务的机构 经管的基金份额余额偏执变动情况的账户 构办理认购、申购、赎回、转换、转托管及依期定额投资等业务而引起的基金份 额变动及结余情况的账户 基金经管东谈主向中国证监会办理基金备案手续完了，并得回中国证监会书面阐明的 日历 产计帐完了，计帐结果报中国证监会备案并赐与公告的日历 不得突出 3 个月 盛开日 范基金经管东谈主所经管的盛开式证券投资基金登记方面的业务功令，由基金经管东谈主 和投资东谈主共同服从 请购买基金份额的行动 德邦短债债券型证券投资基金                  更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 请购买基金份额的行动 将基金份额兑换为现款的行动 章程的条件，苦求将其捏有基金经管东谈主经管的、某一基金的基金份额转换为基金 经管东谈主经管的其他基金基金份额的行动 捏基金份额销售机构的操作 购日、扣款金额及扣款方式，由销售机构于每期约定扣款日在投资东谈主指定银行账 户内自动完成扣款及受理基金申购苦求的一种投资方式 加上基金转换中转出苦求份额总和后扣除申购苦求份额总和及基金转换中转入 苦求份额总和后的余额）突出上一盛开日基金总份额的 10% 行进款利息、已竣事的其他正当收入及因运用基金财产带来的成本和用度的从简 金财产入彀提的，用于本基金市集引申、销售以及基金份额捏有东谈主服务的用度 根据捏有期限收取赎回用度，并不再从本类别基金财产入彀提销售服务费的基金 份额 本类别基金财产入彀提销售服务费，在赎回时根据捏有期限收取赎回用度的基金 份额 赎回用度，且从本类别基金资产入彀提销售服务费的基金份额 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 行进款本息、基金应收款偏执他资产的价值总和 值和基金份额净值的过程 以合理价钱赐与变现的资产，包括但不限于到期日在 10 个交游日以上的逆回购 与银行依期进款（含公约约定有条件提前支取的银行进款）、停牌股票、流通受 限的新股及非公劝诱行股票、资产支捏证券、因刊行东谈主债务负约无法进行转让或 交游的债券等 通过诊治基金份额净值的方式，将基金诊治投资组合的市集冲击成安分拨给试验 申购、赎回的投资者，从而减少对存量基金份额捏有东谈主利益的不利影响，确保投 资东谈主的正当权益不受毁伤并得到自制对待 互联网网站（包括基金经管东谈主网站、基金托管东谈主网站、中国证监会基金电子透露 网站）等媒介 件 账户进行处置计帐，方针在于有用拒绝并化解风险，确保投资者得到自制对待， 属于流动性风险经管器用。侧袋机制实施时间，原有账户称为主袋账户，特地账 户称为侧袋账户 致公允价值存在首要不确定性的资产；（二）按摊余成本计量且计提资产减值准 备仍导致资产价值存在首要不确定性的资产；（三）其他资产价值存在首要不确 定性的资产 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第三部分     基金经管东谈主   一、基金经管东谈主概况   称号：德邦基金经管有限公司   住所：上海市虹口区东大名路501号503B单元   办公地址：上海市杨浦区荆州路198号万硕大厦A栋25楼   法定代表东谈主：左畅   成立时期：2012年3月27日   组织边幅：有限职责公司   注册成本：东谈主民币5.9亿元   批准设立机关：中国证监会   批准设立文号：中国证监会证监许可2012249号   经营鸿沟：基金召募、基金销售、特定客户资产经管、资产经管和中国证监 会许可的其他业务   存续时间：捏续经营   研究东谈主：王菁   研究电话：021-26010999   公司的股权结构如下：                 鼓舞称号           捏股比例      德邦证券股份有限公司                  80%      浙江省土产畜产收支口集团有限公司            20%   二、主要东谈主员情况   左畅女士，董事长，国籍中国，硕士学历。现任德邦证券股份有限公司董事、 总裁、财务总监，兼任德邦证券资产经管有限公司董事长。中国证券投资基金业 协会资产证券化业务专科委员会委员，深圳证券交游所薪酬财务委员会副主任委 员，上海证券交游所理事会科技发展委员会委员。曾任德邦证券股份有限公司常 务副总裁兼任公司财务总监、公司副总裁兼资产经管总部总司理，东海证券有限 职责公司（现为“东海证券股份有限公司”）繁衍居品部总司理助理、资产经管 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 中心总司理助理，华泰证券有限职责公司（现为“华泰证券股份有限公司”）受 托资产经管部研究员，长沙市第九中学数学组西宾等职。   张騄先生，董事，国籍中国，硕士学历。现任德邦基金总司理，兼任德邦创 新成本有限职责公司董事长、德邦基金经管有限公司北京分公司负责东谈主。曾于宁 夏自治区固原市隆德县神林乡中学担任支教西宾；申银万国证券研究悉数限公司 担任制造业研究部电子行业首席分析师；华泰证券股份有限公司担任研究所电子 行业首席分析师；知合控股股份有限公司担任产研一中心投资总司理；德邦证券 股份有限公司历任研究所长处、总裁助理兼研究所长处、总裁助理兼产研中心总 司理。   朱瑾女士，董事，国籍中国，海外工商经管学硕士，经济师。现任德邦证券 股份有限公司高等副总裁、兼首席东谈主力资源官、董事会秘书，兼任德邦证券股份 有限公司董事会办公室总司理、德邦证券资产经管有限公司董事，德邦星盛成本 经管有限公司董事长、总司理。曾任德邦证券股份有限公司副总裁、总裁助理、 高等总裁助理，招商银行上海分行东谈主力资源部副总司理、张扬支行副行长、金陵 支行、古北支行行长，振华重工历任党总支后生委员和公司团支部文牍等职。   唐建龙先生，董事，国籍中国，法学学士。现任德邦证券股份有限公司董事、 高等副总裁兼首席风险官。此外，兼任德邦星盛成本经管有限公司董事，德邦证 券资产经管有限公司董事。曾任上海市金山区东谈主民法院经济庭副庭长，上海申花 股份有限公司法务总监，上海复星高技术（集团）有限公司总裁助理兼国内法律 事务部总司理、集团总法律参谋人（国内），上海豫园旅游商城股份有限公司副总 裁。   李永良先生，董事，国籍中国，硕士学历。现任浙江省海外贸易集团有限公 司金融部副总司理。曾任浙江同花顺汇注信息股份有限公司金融研究中心行业研 究员、行业研究团队负责东谈主，财通证券股份有限公司研究所行业研究员、高等研 究员、行业公司部副司理、行业公司部司理、副长处等职，浙江东方金融控股集 团股份有限公司投资经管部司理、战术发展部司理；浙商金汇信赖股份有限公司 副总司理、党委委员。   张军先生，寥寂董事，国籍中国，博士。现任复旦大学经济学院西宾、复旦 大学经济学院院长 ;中国经济研究中心主任 ;复旦祥瑞宏不雅经济研究中心主任。 此外，兼任训诲部寰球高校经济学教指委副主任、中国经济社会理事会理事、复 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 旦大学学位评定委员会副主任暨社科与经管学部主任、上海市经济学会副会长、 新劝诱银行 (金砖银行 )海外征询委员会委员、中国海外金融学会理事、广东省 决策征询参谋人委员会委员等。   芮萌先生，寥寂董事，中国香港籍，博士。现任中欧海外工商学院金融学与 司帐学训诲和鹏瑞金融学教席训诲。曾任香港中语大学历任公司高等司帐专科硕 士（ EMPACC）名堂主任、公司司帐专科硕士（ MACC）名堂主任、公司治理研究 中心副主任、经济与金融研究中心高等研究员，香港理工大学中国司帐与金融中 心副主任。   王宇伟先生，寥寂董事，国籍中国，博士。现任南京大学商学院党委副文牍、 南京大学经济学系训诲、博士生导师，好意思国南加州大学走访学者。此外，兼任江 苏省市集经济研究会副秘书长，江苏省金融学会常务理事，南京大学学友基金会 理事。   陈军先生，监事会主席，国籍中国，硕士学历。现任德邦证券股份有限公司 财务经管部总司理，兼任中州期货有限公司监事，德邦星睿投资经管有限公司财 务总监。曾先后担任安永华明司帐师事务所审计司理、圆信永丰基金经管有限公 司稽核、联储证券有限职责公司财务部负责东谈主、东方资产信息股份有限公司拟任 证券财务部总司理。   王桦先生，监事，国籍中国，中国注册司帐师非执业会员、司帐师。现任浙 江省国贸集团资产经营有限公司副总司理。曾任中国工商银行本领员，浙江省农 信联社科员，浙江省海外贸易集团有限公司投资发展部高等主管，经营经管部总 司理助理。   袁之渿先生，职工监事，国籍中国。现任公司权益研究总监，权益研究部总 司理、董事总司理。曾任德邦证券股份有限公司投资经管总部权益投资部研究总 监，德邦证券股份有限公司产业研究中心高等研究员、研究总监，药明康德新药 劝诱有限公司药物化学部高等研究员，药明康德新药劝诱有限公司国内新药研发 服务部高等研究员，名堂司理，高等名堂司理。   梁匀女士，职工监事，国籍中国。现任公司营销支捏部总司理，公募REITs 业务部总司理。曾任中国出动通讯集团上海有限公司集团客户司理，德邦证券股 份有限公司历任合规经管部施行总司理、概括经管部总司理助理、机构业务与管 德邦短债债券型证券投资基金                       更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 理部施行董事、资产经管总部高等司理。   张騄先生，总司理，硕士学历。（简历请参见上述董事会成员先容）   汪晖先生，副总司理兼任专户业务部总司理，硕士学历。曾任华泰证券股份 有限公司研究员、投资司理、高等投资司理，华宝信赖公司信赖基金司理，华泰 柏瑞基金经管有限公司研究员、基金司理助理、基金司理、投资总监，具有20年 以上的证券投资经管经历。   洪双龙先生，副总司理、首席信息官（CIO）、董事会秘书，兼任德邦调动资 本有限职责公司监事，硕士学历。曾任江苏省创业投资有限公司证券投资部研究 员、投资司理助理；东海证券有限职责公司证券投资部、繁衍居品部投资司理、 副总司理；德邦证券股份有限公司金融居品部、量化投资部总司理，资产经管总 部联席总司理，信息本领部总司理。   徐晓红女士，督察长、监察稽核部总司理，硕士学历。曾任上海市嘉定区东谈主 民检察院历任批捕科、反退步行贿局科员；上海市嘉定区经委金融监管与服务科 科员；上海证监局历任上市公司监管处、法制处、投资者保护作事处科员、副主 任科员、主任科员；上海市易谷汇注科技有限公司财务总监兼董秘；长城证券股 份有限公司董事总司理及合规法律部华东区域合规专员；国盛证券有限职责公司 历任风险经管部总司理、浙江分公司总司理、风险经管一部总司理时间兼任集合 监管组办公室主任。   张瑾女士，总司理助理、副首席东谈主力资源官（CHO）、战术居品部总司理、 东谈主力效力部总司理，本科学历。曾任职于上海市迅峰讼师事务所讼师助理、大瀚 征询金融猎头参谋人、德邦证券股份有限公司东谈主力资源部总司理助理。   张晶女士，硕士，毕业于东华大学司帐学专科，从业 8 年。曾于财通证券资 产经管有限公司固收研究部高等研究员。2024 年 5 月加入德邦基金，现任德邦 优化天真配置羼杂型证券投资基金、德邦锐兴债券型证券投资基金、德邦景颐债 券型证券投资基金、德邦德利货币市集基金、德邦如意货币市集基金、德邦短债 债券型证券投资基金的基金司理。   本基金历任基金司理：   丁孙楠女士，2019 年 12 月 25 日至 2023 年 8 月 18 日经管本基金。 德邦短债债券型证券投资基金                       更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   欧阳帆先生，2023 年 8 月 11 日至 2025 年 1 月 14 日经管本基金。   邹舟女士，硕士，毕业于好意思国脉特利大学，从业8年。曾任外滩控股集团金 融中心总司理助理；财通证券资产经管有限公司固收收益部交游员、固收公募投 资部基金司理助理、基金司理。2023年8月加入德邦基金，现任公司总司理助理、 固收投资总监、公募固收投资部总司理、专户投资部总司理。   夏金涛先生，硕士，毕业于上海交通大学数学系，从业8年。曾任财通证券 资产经管有限公司固定收益部居品司理助理；固收公募投资部基金司理助理、基 金司理。2023年8月加入德邦基金，现任德邦基金固收研究部总司理。   张晶女士，硕士。（简历请参见上述基金司理东谈主员先容）   三、基金经管东谈主的职责 金份额的发售、申购、赎回和登记事宜； 配收益； 合基金托管东谈主、基金份额捏有东谈主照章召集基金份额捏有东谈主大会； 他法律行动；   四、基金经管东谈主的承诺 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 建立健全里面适度轨制，采取有用措施，珍视违背《中华东谈主民共和国证券法》行 为的发生； 险适度轨制，采取有用措施，珍视下列行动的发生：   （1）将基金经管东谈主固有财产或者他东谈主财产混同于基金财产从事证券投资；   （2）不自制地对待经管的不同基金财产；   （3）利用基金财产或者职务之便为基金份额捏有东谈主除外的第三东谈主牟取利益；   （4）向基金份额捏有东谈主违纪承诺收益或者承担损失；   （5）侵占、挪用基金财产；   （6）闪现因职务便利获取的未公开信息、利用该信息从事或者昭示、表示 他东谈主从事相关的交游行为；   （7）玩忽背负，不按照章程履行职责；   （8）依照法律、行政法例相关章程和中国证监会章程退却的其他行动。 取有用措施，珍视违背基金合同行动的发生； 家相关法律法例及行业范例，憨厚信用、勤劳尽责；   五、基金司理承诺 东谈主谋取最大利益； 基金投资内容、基金投资打算等信息，不利用该信息从事或者昭示、表示他东谈主从 事相关的交游行为；   六、基金经管东谈主的里面适度轨制   健全性原则：里面适度应当包括公司的各项业务、各个部门或机构和各级东谈主 员，并涵盖到决策、施行、监督、反馈等各个要道； 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   有用性原则：通过科学的内控技能和方法，建立合理的内控规范，顾惜里面 适度轨制的有用施行；   寥寂性原则：公司各机构、部门和岗亭职责上保捏相对寥寂。公司受托资产、 自有资产、其他资产的运作应当分离；   彼此制约原则：公司各部门和岗亭的建立应当权柄分明，彼此制衡；   成本效益原则：公司运用科学化的经营经管方法镌汰运作成本，栽种经济效 益，以合理的适度成本达到最好的里面适度效果。   （1）适度环境   适度环境组成公司里面适度的基础，包括经营理念、内控文化、公司治理结 构、组织结构和职工谈德素养等内容。   公司应信守诚信原则，竖立内控优先的想想和风险经管理念，培养全体职工 的风险驻防解析，营造一个浓厚的内控文化氛围，保证全体职工实时了解国度法 律法例和公司规章轨制，使风险解析连结到公司各个部门、各个岗亭和各个要道。   公司应建立健全法东谈主治理结构，确定公司鼓舞会、董事会、监事会和督察长 的职责权限；明确董事会的组成结构和决策规范，充分施展寥寂董事在公司治理 中的作用；建立监督制约机制，充分施展监事会的监督职能；严禁不正派关联交 易、利益运送和里面东谈主适度表象的发生，保护投资东谈主利益和公司的正当权益。   公司应依照职责明确、彼此制约的原则建立运作高效又彼此制衡的里面组织 架构，各部门授权单干明确，操作彼此寥寂。   公司应建立决策科学、运营范例、经管高效的运行机制，包括民主、透明的 决策规范和经管议事功令；高效、严谨的业务施行系统；以及健全、有用的里面 监督和反馈系统。   公司应建立有用的东谈主力资源经管轨制，健全引发敛迹机制，确保公司东谈主员具 备和保捏与岗亭要求相适合的做事操守和专科胜任才气。   公司应瞎想和顾惜通顺的信息交流渠谈，建立了了的论述系统。   （2）风险评估   公司应当建立科学严实的风险评估体系，对公司表里部风险进行识别、评估 和分析，实时驻防和化解风险。   公司应依期和不依期对风险和里面适度进行评估，作念善事前、事中庸过后的 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 风险经管，并根据市集环境、新的金融器用、新的本领应用和新的法律法例等情 况，应时改进。   （3）适度体系   ① 里面适度机制   公司应当依据自身经营特色，设立门径递进、权责统一、严实有用的内控防 线，涵盖决策、施行、监督三个层面。   决策层面：由鼓舞会、董事会及下设特地委员会组成，专事负责公司经营管 理、受托投资等首要事项的决策；   施行层面：由司理层及下设的投资决策委员会、风险适度委员会等专科委员 会和公司各部门组成，负责落实决策层制定的战术部署；   监督层面：由监事会、督察长和监察稽核部门等组成，承担监督和经管职责， 确保公司经营经管、受托投资、职工行动等恰当相关法律法例和公司各项规章制 度。   ② 里面适度轨制   公司里面适度轨制由里面适度大纲、基本经管轨制和具体部门规章等部分组 成。   建立完善的资产分离轨制，受托资产与公司资产、不同受托资产之间应寥寂 运作，分别核算。   建立科学、严格的岗亭分离轨制，明确永诀各岗亭职责，要害岗亭不得有东谈主 员的重复。要害业务部门和岗亭应进行物理拒绝。   建立要害业务处理凭据传递和信息交流轨制，相关部门和岗亭之间彼此监督 制衡。   制定切实可行的紧迫应变轨制，建立危急处理机制和规范。以达到快速、及 时、有用化解危急的方针，减少危急形成的损失，镌汰不利影响，最大限定地保 护投资东谈主利益，顾惜公司正当权益。   公司应建立明确的授权轨制，并将其连结于公司经营行为的永久。   A.鼓舞会、董事会、监事会和司理层应当充分了解和履行各自的权柄，建立 健全的公司授权模范和规范，确保授权轨制的贯彻施行；   B.公司各部门、分支机构和公司职工在其章程的授权鸿沟内欺骗相应的职责；   C.公司首要业务的授权应当采取书面边幅，授权书须明确授权内容实时效； 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   D.公司授权要得当，对已获授权的部门和东谈主员应建立有用的评价和反馈机制， 对已不适用的授权应实时修改或取消。   （4）适度行为   适度行为主要包括投资经管业务适度、运营经管业务适度、销售业务适度、 信息透露适度、司帐系统适度、监察稽核适度等。   公司应当自愿服从相关法律法例和行业监管功令，按照经营经管和受托投资 的性质、特色，严格制定各项轨制、规章、操作过程和岗亭手册，明确揭示不同 业务可能存在的风险点并采取适度措施。   （1）基金经管东谈主确知建立、实施和援救里面适度轨制是基金经管东谈主董事会 及经管层的职责；   （2）上述对于里面适度轨制的透露信得过、准确；   （3）基金经管东谈主承诺将根据市集环境变化及基金经管东谈主的发展抵制完善内 部适度轨制。 德邦短债债券型证券投资基金                         更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                   第四部分         基金托管东谈主   一、基金托管东谈主基本情况   （一）基金托管东谈主概况   公司法定中语称号：交通银行股份有限公司（简称：交通银行）   公司法定英文称号：BANK OF COMMUNICATIONS CO.，LTD   法定代表东谈主：任德奇   住    所：中国（上海）目田贸易观望区银城中路188号   办公地址：上海市长宁区仙霞路18号   邮政编码：200336   注册时期：1987年3月30日   注册成本：742.63亿元   基金托管经验批文及文号：中国证监会证监基字199825号   研究东谈主：方圆   电   话：95559   交通银行始建于1908年，是中国历史最悠久的银行之一，亦然近代中国的发 钞行之一。1987年重新组建后的交通银行肃穆对外营业，成为中国第一家寰球性 的国有股份制贸易银行，总部设在上海。2005年6月交通银行在香港联合交游所 挂牌上市，2007年5月在上海证券交游所挂牌上市。交通银行一语气14年置身《财 富》(FORTUNE)世界500强，营业收入名纪律161位；列《银巨匠》(The Banker) 杂志全球千家大银行一级成本名纪律9位。   浪漫2024年3月31日，交通银行资产总额为东谈主民币14.24万亿元。2024年一季 度，交通银行竣事净利润(包摄于母公司鼓舞)东谈主民币249.9亿元。   交通银行总行设资产托管部（下文简称“托管部”）。现存员器用有多年基 金、证券和银行的从业教授，具备基金从业经验，以及经济师、司帐师、工程师 和讼师等中高等专科本领职称，职工的学历线索较高，专科分散合理，做事技能 优良，做事谈德素养过硬，是一支憨厚勤劳、积极进步、开拓调动、高兴朝上的 资产托管从业东谈主员队伍。   （二）主要东谈主员情况   任德奇先生，董事长、施行董事，高等经济师。 德邦短债债券型证券投资基金                  更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   任先生2020年1月起任本行董事长（其中：2019年12月至2020年7月代为履行 行长职责）、施行董事，2018年8月至2020年1月任本行副董事长（其中：2019年 本行行长；2016年12月至2018年6月任中国银行施行董事、副行长，其中：2015 年10月至2018年6月兼任中银香港（控股）有限公司非施行董事，2016年9月至2018 年6月兼任中国银行上海东谈主民币交游业务总部总裁；2014年7月至2016年11月任中 国银行副行长，2003年8月至2014年5月历任中国确立银行信贷审批部副总司理、 风险监控部总司理、授信经管部总司理、湖北省分行行长、风险经管部总司理； 阳分行，中国确立银行信贷经管委员会办公室、信贷风险经管部作事。任先生1988 年于清华大学获工学硕士学位。   刘珺先生，副董事长、施行董事、行长，高等经济师。   刘先生2020年7月起担任本行行长；2016年11月至2020 年5 月任中国投资 有限职责公司副总司理；2014年12月至2016年11月任中国光大集团股份公司副总 司理；2014年6月至2014年12月任中国光大（集团）总公司施行董事、副总司理 （2014年6月至2016年11月时间先后兼任光大永明东谈主寿保障有限公司董事长、中 国光大集团有限公司副董事长、中国光大控股有限公司施行董事兼副主席、中国 光大海外有限公司施行董事兼副主席、中国光大实业（集团）有限职责公司董事 长）；2009年9月至2014年6月历任中国光大银行行长助理、副行长（时间先后兼 任中国光大银行上海分行行长、中国光大银行金融市集中心总司理）；1993年7 月至2009年9月先后在中国光大银行海外业务部、香港代表处、资金部、投行业 务部作事。刘先生2003年于香港理工大学获工商经管博士学位。   徐铁先生，资产托管部总司理。   徐铁先生2022年4月起任本行资产托管部总司理；2014年12月至2022年4月任 本行资产托管部副总司理；2000年7月至2014年12月，历任交通银行资产托管部 客户司理、保障与待业金部副高等司理、高等司理、保障保障业务部高等司理、 总司理助理。徐先生2000年于复旦大学获经济学硕士学位。   （三）基金托管业务经营情况   浪漫2024年3月31日，交通银行共托管证券投资基金879只。此外，交通银行 德邦短债债券型证券投资基金                更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 还托管了基金公司特定客户资产经管打算、证券公司客户资产经管打算、银行理 财居品、信赖打算、私募投资基金、保障资金、寰球社保基金、基本养老保障基 金、划转地点国有股权充实社保基金、养老保障经管基金、企业年金基金、做事 年金基金、期货公司资产经管打算、QFI证券投资资产、QDII证券投资资产、RQDII 证券投资资产、QDIE、QDLP和QFLP等居品。   二、基金托管东谈主的里面适度轨制   （一）里面适度标的   交通银行严格服从国度法律法例、行业规章及行内相关经管章程，加强里面 经管，托管部业务轨制健全并确保贯彻施行各项规章，通过对多样风险的识别、 评估、适度及缓释，有用地竣事对各项业务的风险管控，确保业务稳健运行，保 护基金捏有东谈主的正当权益。   （二）里面适度原则 管要求，并连结于托管业务经营经管行为永久。 部适度机制，隐敝各项业务、各个部门和各级东谈主员，并浸透到决策、施行、监督、 反馈等各个经营要道，建立全面的风险经管监督机制。 通银行的自有资产彼此寥寂，对不同的受托基金资产分别建立账户，寥寂核算， 分账经管。 置上确保各二级部和各岗亭权责分明、彼此制约，并通过有用的彼此制衡措施消 除里面适度中的盲点。 式的基础上，形成科学合理的里面适度决策机制、施行机制和监督机制，通过行 之有用的适渡过程、适度措施，建立合理的内控规范，保障各项内控经管标的被 有用施行。 节的风险适度要求相适合，尽量镌汰经营运作成本，以合理的适度成本竣事最好 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 的里面适度标的。   （三）里面适度轨制及措施   根据《证券投资基金法》、《中华东谈主民共和国贸易银行法》、《贸易银行资 产托管业务指引》等法律法例，托管部制定了一整套严实、完好意思的证券投资基金 托管经管规章轨制，确保基金托管业务运行的范例、安全、高效，包括《交通银 行资产托管业务经管办法》、《交通银行资产托管业务风险经管办法》、《交通 银行资产托管业务贸易玄妙经管章程》、《交通银行资产托管业务从业东谈主员行动 范例》、《交通银行资产托管业务运营档案经管办法》等，并根据市集变化和基 金业务的发展抵制加以完善。作念到业务单干科学合理，本领系统经管范例，业务 经管轨制健全，中枢功课区实行禁闭经管，落实各项安全拒绝措施，相关信息披 露由专东谈主负责。   托管部通过对基金托管业务各要道的事前揭示、事中适度和过后搜检措施实 现全过程、全链条的风险经管，遴聘海外闻明司帐师事务所对基金托管业务运行 进行海外模范的里面适度评审。   三、基金托管东谈主对基金经管东谈主运作基金进行监督的方法和规范   交通银行作为基金托管东谈主，根据《证券投资基金法》、《公开召募证券投资 基金运作经管办法》和相关证券法例的章程，对基金的投资对象、基金资产的投 资组合比例、基金资产的核算、基金资产净值的筹谋、基金经管东谈主报酬的计提和 支付、基金托管东谈主报酬的计提和支付、基金的申购资金的到账与赎回资金的划付、 基金收益分拨等行动的合规性进行监督和核查。   交通银行作为基金托管东谈主，发现基金经管东谈主有违背《证券投资基金法》、                                  《公 开召募证券投资基金运作经管办法》等相关证券法例和《基金合同》的行动，及 时文告基金经管东谈主赐与纠正，基金经管东谈主收到文告后实时阐明并进行诊治。交通 银行有权对文告县项进行复查，督促基金经管东谈主改正。基金经管东谈主对交通银行通 知的违纪事项未能实时纠正的，交通银行按章程论述中国证监会。   交通银行作为基金托管东谈主，发现基金经管东谈主有首要违游记动，按章程论述中 国证监会，同期文告基金经管东谈主限期纠正。 德邦短债债券型证券投资基金                   更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第五部分     相关服务机构   一、基金份额发售机构   （1）德邦基金经管有限公司直销柜台   住所：上海市虹口区东大名路 501 号 503B 单元   办公地址：上海市杨浦区荆州路 198 号万硕大厦 A 栋 25 楼   法定代表东谈主：左畅   研究东谈主：姜联想   公司总机：021-26010999   直销电话：021-26010928   直销传真：021-26010960   客服热线：400-821-7788   （2）德邦基金经管有限公司网上直销平台   网址：www.dbfund.com.cn   投资者不错通过基金经管东谈主的网站和其他网上直销平台办理本基金的认购、 申购及赎回等业务，具体业务功令请参阅相关公告。   基金经管东谈主可根据情况增减或变更基金销售机构，并在基金经管东谈主网站公示。 二、登记机构   称号：德邦基金经管有限公司   住所：上海市虹口区东大名路 501 号 503B 单元   办公地址：上海市杨浦区荆州路 198 号万硕大厦 A 栋 25 楼   法定代表东谈主：左畅   研究电话：021-26010999   研究东谈主：吴培金   三、出具法律主见书的讼师事务所   称号：上海市通力讼师事务所   住所：上海市银城中路 68 号 19 楼   办公地址：上海市银城中路 68 号 19 楼 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   负责东谈主：韩炯   电话：021-31358666   传真：021-31358600   研究东谈主：丁媛   承办讼师：朝晨、丁媛   四、审计基金财产的司帐师事务所   称号：安永华明司帐师事务所（特殊平凡合伙）   法定代表东谈主：葛明   住所：中国北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层   办公地址：中国北京市东城区东长安街 1 号东方广场安永大楼 17 层   邮政编码：100738   公司电话：010-58153000   公司传真：010-85188298   签章司帐师：蔺育化、张亚旎   业务研究东谈主：蔺育化 德邦短债债券型证券投资基金                         更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第六部分      基金的召募    本基金由基金经管东谈主依照《基金法》、《运作办法》、《销售办法》、《信 息透露办法》、基金合同偏执他相关章程召募，经 2019 年 11 月 19 日中国证监 会证监许可20192406 号文献准予召募注册。    一、基金的类别、运作方式及存续时间    二、基金的召募情况    本基金经中国证监会证监许可20192406 号文批准，于 2019 年 12 月 5 日 起向社会公开召募，于 2019 年 12 月 23 日收尾本基金的召募作事。经安永华明 司帐师事务所（特殊平凡合伙东谈主）验资，本次召募的净认购金额为 间产生的利息共计 23，853.08 元东谈主民币，折合基金份额 23，853.08 份，已分别计 入各基金份额捏有东谈主的基金账户，归各基金份额捏有东谈主悉数。    按照每份基金份额面值东谈主民币 1.00 元筹谋，本基金召募时间含本息共召募 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号)             第七部分   基金合同的收效   一、基金合同的收效   根据相关章程，本基金餍足基金合同收效条件，基金合同于 2019 年 12 月   二、基金存续期内的基金份额捏有东谈主数目和资产限制   《基金合同》收效后，一语气 20 个作事日出现基金份额捏有东谈主数目不悦 200 东谈主或者基金资产净值低于 5000 万元情形的，基金经管东谈主应当在依期论述中赐与 透露；一语气 50 个作事日出现前述情形的，本基金将按照基金合同的约定投入清 算规范并休止，而无需召开基金份额捏有东谈主大会。   法律法例或中国证监会另有章程时，从其章程。 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号)          第八部分   基金份额的申购与赎回    一、申购和赎回现象    本基金的申购与赎回将通过销售机构进行。具体的销售机构将由基金经管 东谈主在招募讲解书第五部分“相关服务机构”或其网站列明。基金经管东谈主可根据 情况变更或增减销售机构，并在基金经管东谈主网站公示。基金投资者应当在销售 机构办理基金销售业务的营业现象或按销售机构提供的其他方式办理基金份额 的申购与赎回。   二、申购和赎回的盛开日实时期   投资东谈主在盛开日办理基金份额的申购和赎回，具体办理时期为上海证券交游 所、深圳证券交游所的广泛交游日的交游时期，但基金经管东谈主根据法律法例、中 国证监会的要求或基金合同的章程公告暂停申购、赎回时除外。   基金合同收效后，若出现新的证券/期货交游市集、证券/期货交游所交游时 间变更或其他特殊情况，基金经管东谈主将视情况对前述盛开日及盛开时期进行相应 的诊治，但应在实施日前依照《信息透露办法》的相关章程在指定媒介上公告。   基金经管东谈主自基金合同收效之日起不突出 3 个月启动办理申购，具体业务办 理时期在申购启动公告中章程。   基金经管东谈主自基金合同收效之日起不突出 3 个月启动办理赎回，具体业务办 理时期在赎回启动公告中章程。   在确定申购启动与赎回启动时期后，基金经管东谈主应在申购、赎回盛开日前依 照《信息透露办法》的相关章程在指定媒介上公告申购与赎回的启动时期。   基金经管东谈主不得在基金合同约定之外的日历或者时期办理基金份额的申购、 赎回或者转换。投资东谈主在基金合同约定之外的日历和时期提议申购、赎回或转换 苦求且登记机构阐明接受的，其基金份额申购、赎回或转换价钱为下一盛开日该 类别基金份额申购、赎回或转换的价钱。   三、申购与赎回的原则    “未知价”原则，即申购、赎回价钱以苦求当日收市后筹谋的基金份额净 值为基准进行筹谋； 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 序赎回； 投资者的正当权益不受毁伤并得到自制对待。   基金经管东谈主可在法律法例允许的情况下，对上述原则进行诊治。基金经管东谈主 必须在新功令启动实施前依照《信息透露办法》的相关章程在指定媒介上公告。   四、申购与赎回的规范   投资东谈主必须根据销售机构章程的规范，在盛开日的具体业务办理时期内提议 申购或赎回的苦求。投资东谈主在提交申购苦求时须按销售机构章程的方式备足申购 资金，投资东谈主在提交赎回苦求时须捏有富饶的基金份额余额，不然所提交的申购、 赎回苦求不成立。   投资东谈主申购基金份额时，必须全额托福申购款项，投资东谈主托福申购款项，申 购成立；基金份额登记机构阐明基金份额时，申购收效。若资金在章程时期内未 全额到账则申购不成立，申购款项本金将返璧投资东谈主账户，基金经管东谈主、基金托 管东谈主和销售机构等不承担由此产生的利息等损失。   基金份额捏有东谈主递交赎回苦求，赎回成立；基金份额登记机构阐明赎回时， 赎复活效。投资者赎回苦求收效后，基金经管东谈主将在 T＋7 日（包括该日）内支 付赎回款项。遇证券/期货交游所或交游市集数据传输蔓延、通讯系统故障、银行 数据交换系统故障或其他非基金经管东谈主及基金托管东谈主所能适度的要素影响业务 处理过程时，赎回款项顺延至下一个作事日划出。在发生多数赎回或基金合同载 明的其他暂停赎回或减速支付赎回款项的情形时，款项的支付办法参照基金合同 相关条目处理。   基金经管东谈主应以交游时期收尾前受理有用申购和赎回苦求确本日作为申购 或赎回苦求日（T 日），在广泛情况下，本基金登记机构在 T+1 日内对该交游的 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 有用性进行阐明。T 日提交的有用苦求，投资东谈主应在 T+2 日后（包括该日）实时 到销售网点柜台或以销售机构章程的其他方式查询苦求的阐明情况。若申购不成 功或无效，则申购款项本金退还给投资东谈主。   销售机构对申购、赎回苦求的受理并不代表该苦求一定告捷，而仅代表销售 机构如实收受到苦求。申购、赎回苦求的阐明以登记机构的阐明结果为准。对于 申购、赎回苦求的阐明情况，投资者应实时查询并妥善欺骗正当权利。 业务内容进行诊治，并将于诊治启动实施前依照《信息透露办法》的相关章程在 指定媒介上公告。   五、申购和赎回的数目限制 户单笔最低申购金额为 5 万元（含申购费，下同），追加申购的单笔最低金额为 C 类、E 类基金份额的单笔最低申购金额为 10 元，追加申购的单笔最低金额为 的单笔最低金额为 10 元。 交游账户的最低基金份额余额不设限制，对单个投资东谈主累计捏有的基金份额不设 上限。 基金经管东谈主应当采取设定单一投资者申购金额上限或基金单日净申购比例上限、 断绝大额申购、暂停基金申购等措施，切实保护存量基金份额捏有东谈主的正当权益。 基金经管东谈主基于投资运作与风险适度的需要，可采取上述措施对基金限制赐与控 制。具体见基金经管东谈主相关公告。 份额的数目限制。基金经管东谈主必须在诊治前依照《信息透露办法》的相关章程在 指定媒介上公告。 金申购与赎回的，其他销售机构不错按照基金销售服务公约的相关章程办理，不 必服从以上限制。 德邦短债债券型证券投资基金                       更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   六、申购用度和赎回用度 额和 D 类基金份额在申购时不收取申购费，而是从本类别基金资产入彀提销售 服务费。本基金 A 类基金份额的申购用度由申购本基金 A 类基金份额的基金投 资者承担，不列入基金财产，主要用于本基金的市集引申、销售、登记等各项费 用。赎回用度由赎回本基金的基金份额捏有东谈主承担。   投资东谈主申购 A 类基金份额收取前端申购用度，即在申购时支付申购用度， 申购费率按每笔申购苦求单独筹谋。投资东谈主申购 C 类基金份额、E 类基金份额和 D 类基金份额不收取申购用度。   本基金的申购费率如下：    基金份额类别       客户申购金额（M）              申购费率                     M＜100万元             0.4%    A 类基金份额                     M≥500万元           1000 元/笔   C 类基金份额                       0   E 类基金份额                       0   D 类基金份额                       0   注：M 为申购金额   本基金 A 类基金份额、C 类基金份额、E 类基金份额和 D 类基金份额的赎 回费率如下：    基金份额类别    捏有期限（Y）      赎回费率               Y＜7日         1.5%    A 类基金份额  7日≤Y＜30日       0.1%               Y≥30日          0               Y＜7 日        1.5%    C 类基金份额               Y≥7 日          0               Y＜180 日      1.5%    E 类基金份额               Y≥180 日        0               Y＜7 日        1.5%    D 类基金份额    7 日≤Y＜60 日   0.1%               Y≥60 日         0   本基金的赎回用度由赎回基金份额的基金份额捏有东谈主承担，其中对于捏续捏 德邦短债债券型证券投资基金                        更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 有期限少于 7 日的 A 类基金份额捏有东谈主收取的赎回费全额计入基金财产，对于 捏续捏有期限不少于 7 日的 A 类基金份额捏有东谈主所收取的 A 类基金份额赎回费， 其中 25%的部分归入基金财产。对于捏有期限少于 7 日的 C 类基金份额捏有东谈主 所收取的赎回费全额计入基金财产。对于捏续捏有期限少于 7 日的 E 类、D 类基 金份额捏有东谈主收取的赎回费全额计入基金财产，对于捏续捏有期限不少于 7 日的 E 类、D 类基金份额捏有东谈主所收取的 E 类、D 类基金份额赎回费，其中不低于 其他必要的手续费。   七、申购份额与赎回金额的筹谋   申购的某类基金份额的有用份额为按试验阐明的申购金额除以当日该类基 金份额的基金份额净值，有用份额单元为份，各筹谋结果均按照四舍五入方法， 保留极少点后 2 位，由此产生的损失由基金财产承担，产生的收益归基金财产所 有。   （1）A 类基金份额的申购份额的筹谋公式为：   A 类基金份额的申购金额包括申购用度和净申购金额。筹谋公式如下：   申购用度适用比例费率时：   净申购金额＝申购金额/（1＋申购费率）   申购用度＝申购金额－净申购金额   申购份额＝净申购金额/申购当日 A 类基金份额净值   申购用度适用固定金额时：   申购用度＝固定金额   净申购金额＝申购金额－申购用度   申购份额＝净申购金额/申购当日 A 类基金份额净值   例：某投资者投资 10，000 元申购本基金 A 类基金份额，申购费率为 0.4%， 假设申购当日 A 类基金份额净值为 1.0500 元，则可得到的 A 类基金份额为：   净申购金额＝10，000/（1＋0.4%）＝9，960.16 元   申购用度＝10，000-9，960.16＝39.84 元   申购份额＝9，960.16/1.0500＝9，485.87 份      即该投资者投资 10，000 元申购本基金 A 类基金份额，假设申购当日 A 类基 德邦短债债券型证券投资基金                          更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 金份额净值为 1.0500 元，则可得到 9，485.87 份 A 类基金份额。    （2）C 类、E 类、D 类基金份额的申购份额筹谋公式为：    申购份额=申购金额/申购当日 C 类、E 类或 D 类基金份额净值    例：某投资者投资 10，000 元申购本基金 C 类基金份额，假设申购当日 C 类 基金份额净值为 1.0500 元，则可得到的 C 类基金份额为：    申购份额＝10，000/1.0500＝9，523.81 份    即该投资者投资 10，000 元申购本基金 C 类基金份额，假设申购当日 C 类基 金份额净值为 1.0500 元，则可得到 9，523.81 份 C 类基金份额。    本基金某类基金份额的净赎回金额为赎回金额扣减赎回用度。本基金采取 “份额赎回”方式，赎回价钱以 T 日该类基金份额净值为基准进行筹谋，赎回 金额单元为东谈主民币元，筹谋结果按四舍五入方法，保留到极少点后两位，由此产 生的收益或损失由基金财产享有或承担。    本基金 A 类基金份额、C 类基金份额、E 类基金份额或 D 类基金份额在赎 回时所得赎回金额的筹谋公式如下：    赎回总金额＝T 日赎回该类基金份额的基金份额净值×赎回份额    赎回用度＝赎回总金额×赎回费率    净赎回金额＝赎回总金额－赎回用度    例：某投资者赎回本基金 10，000 份 A 类基金份额，捏有时期为 25 日，对应 的赎回费率为 0.1%，假设赎回当日 A 类基金份额净值是 1.2500 元，则其可得到 的净赎回金额为：    赎回总金额=10，000×1.2500=12，500.00 元    赎回用度=12，500.00×0.1%=12.50 元    净赎回金额=12，500.00-12.50=12，487.50 元    即该投资者赎回本基金 10，000 份 A 类基金份额，捏有时期为 25 日，对应的 赎回费率为 0.1%，假设赎回当日 A 类基金份额净值是 1.2500 元，则其可得到的 净赎回金额为 12，487.50 元。    本基金千般基金份额的基金份额净值的筹谋，均保留到极少点后 4 位，极少 点后第 5 位四舍五入，由此产生的收益或损失由基金财产承担。T 日的基金份额 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 净值在本日收市后筹谋，并在 T+1 日内公告。遇特殊情况，经履行得当规范，可 以得当蔓延筹谋或公告。 应于新的费率或收费方式实施日前依照《信息透露办法》的相关章程在指定媒介 上公告。 有东谈主利益无试验不利性影响的情形下根据市集情况制定基金促销打算，依期或不 依期地开展基金促销行为。在基金促销行为时间，按相关监管部门要求履行必要 手续后，基金经管东谈主不错对基金销售用度实行一定的优惠。 制，以确保基金估值的自制性。具体处理原则与操作范例罢职相关法律法例以及 监管部门、自律功令的章程。   八、断绝或暂停申购的情形   发生下列情况时，基金经管东谈主可断绝或暂停接受投资东谈主的申购苦求： 基金资产净值。 能对基金事迹产生负面影响，或发生其他毁伤现存基金份额捏有东谈主利益的情形。 个投资东谈主单日或单笔申购金额上限的情形时。 格且采取估值本领仍导致公允价值存在首要不确定性时，经与基金托管东谈主协商确 认后，基金经管东谈主应当暂停接受基金申购苦求。 份额的比例达到或者突出 50%，或者变相规避 50%聚会度的情形。   发生上述第 1、2、3、5、7、9 项暂停申购情形之一且基金经管东谈主决定暂停 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 接受投资东谈主申购苦求时，基金经管东谈主应当根据相关章程在指定媒介上刊登暂停申 购公告。如果投资东谈主的申购苦求被断绝，被断绝的申购款项将退还给投资东谈主。发 生上述第 6、8 项情形时，基金经管东谈主不错采取比例阐明等方式对该投资东谈主的申 购苦求进行限制，基金经管东谈主有权断绝该等一王人或者部分申购苦求。在暂停申购 的情况摒除时，基金经管东谈主应实时归附申购业务的办理。   九、暂停赎回或减速支付赎回款项的情形   发生下列情形时，基金经管东谈主可暂停接受投资东谈主的赎回苦求或减速支付赎回 款项： 基金资产净值。 利益的情形时。 格且采取估值本领仍导致公允价值存在首要不确定性时，经与基金托管东谈主协商确 认后，基金经管东谈主应当减速支付赎回款项或暂停接受基金赎回苦求。   发生上述情形之一且基金经管东谈主决定暂停赎回或减速支付赎回款项时，基金 经管东谈主应实时报中国证监会备案，已阐明的赎回苦求，基金经管东谈主应足额支付； 如暂时不成足额支付，应将可支付部分按单个账户苦求量占苦求总量的比例分拨 给赎回苦求东谈主，未支付部分可缓期支付。若出现上述第 4 项所述情形，按基金合 同的相关条目处理。基金份额捏有东谈主在苦求赎回时可事前采用将当日可能未获受 理部分赐与肃清。在暂停赎回的情况摒除时，基金经管东谈主应实时归附赎回业务的 办理并公告。   十、多数赎回的情形及处理方式   若本基金单个盛开日内的基金份额净赎回苦求（赎回苦求份额总和加上基金 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 转换中转出苦求份额总和后扣除申购苦求份额总和及基金转换中转入苦求份额 总和后的余额）突出前一盛开日的基金总份额的 10%，即以为是发生了多数赎回。   当基金出现多数赎回时，基金经管东谈主不错根据基金其时的资产组合景色决定 全额赎回或部分缓期赎回。   （1）全额赎回：当基金经管东谈主以为有才气支付投资东谈主的一王人赎回苦求时， 按广泛赎回规范施行。   （2）部分缓期赎回：当基金经管东谈主以为支付投资东谈主的赎回苦求有坚苦或认 为因支付投资东谈主的赎回苦求而进行的财产变现可能会对基金资产净值形成较大 波动时，基金经管东谈主在当日接受赎回比例不低于上一盛开日基金总份额的 10% 的前提下，可对其余赎回苦求缓期办理。对于当日的赎回苦求，应当按单个账户 赎回苦求量占赎回苦求总量的比例，确定当日受理的赎回份额；对于未能赎回部 分，投资东谈主在提交赎回苦求时不错采用缓期赎回或取消赎回。采用缓期赎回的， 将自动转入下一个盛开日持续赎回，直到一王人赎回为止；采用取消赎回的，当日 未获受理的部分赎回苦求将被肃清。缓期的赎回苦求与下一盛开日赎回苦求一并 处理，无优先权并以下一盛开日该类基金份额净值为基础筹谋赎回金额，以此类 推，直到一王人赎回为止。如投资东谈主在提交赎回苦求时未作明确采用，投资东谈主未能 赎回部分作自动缓期赎回处理。   当基金发生多数赎回，在单个基金份额捏有东谈主赎回苦求突出上一盛开日基金 总份额 10%的情形下，基金经管东谈主不错缓期办理赎回苦求。如基金经管东谈主对于其 突出基金总份额 10%的部分的赎回苦求实施缓期办理，缓期的赎回苦求与下一 盛开日赎回苦求一并处理，无优先权并以下一盛开日该类基金份额净值为基础计 算赎回金额，依此类推，直到一王人赎回为止；对于该基金份额捏有东谈主当日赎回申 请未突出上述比例的部分，基金经管东谈主不错根据前述“（1）全额赎回”或“（2） 部分缓期赎回”的约定方式与其他基金份额捏有东谈主的赎回苦求一并办理。   （3）暂停赎回：一语气 2 个盛开日以上（含本数）发生多数赎回，如基金管 理东谈主以为有必要，可暂停接受基金的赎回苦求；已经接受的赎回苦求不错减速支 付赎回款项，但不得突出 20 个作事日，并应当在指定媒介上进行公告。 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   当发生上述多数赎回并缓期办理时，基金经管东谈主应当通过邮寄、传真或者通 过基金经管东谈主官方网站公告的方式在 3 个交游日内文告基金份额捏有东谈主，讲解有 关处理方法，并在两日内在指定媒介上刊登公告。   十一、暂停申购或赎回的公告和重新盛开申购或赎回的公告 介上刊登暂停公告。 刊登基金重新盛开申购或赎回公告，并公布最近 1 个盛开日千般基金份额净值。 间，依照《信息透露办法》的相关章程，最迟于重新盛开日在指定媒介上刊登重 新盛开申购或赎回的公告，并公告最近 1 个盛开日千般基金份额净值；也不错根 据试验情况在暂停公告中明确重新盛开申购或赎回的时期，届时不再另行发布重 新盛开的公告。   十二、基金转换   基金经管东谈主不错根据相关法律法例以及基金合同的章程决定开办本基金与 基金经管东谈主经管的其他基金之间的转换业务，基金转换不错收取一定的转换费， 相关功令由基金经管东谈主届时根据相关法律法例及基金合同的章程制定并公告，并 提前奉告基金托管东谈主与相关机构。   十三、基金的非交游过户   基金的非交游过户是指基金登记机构受理秉承、捐赠和司法强制施行等情形 而产生的非交游过户以及登记机构认同、恰当法律法例的其他非交游过户。不管 在上述何种情况下，接受划转的主体必须是照章不错捏有本基金基金份额的投资 东谈主。   秉承是指基金份额捏有东谈主厌世，其捏有的基金份额由其正当的秉承东谈主秉承； 捐赠指基金份额捏有东谈主将其正当捏有的基金份额捐送礼福利性质的基金会或社 会团体；司法强制施行是指司法机构依据收效司法文书将基金份额捏有东谈主捏有的 基金份额强制划转给其他当然东谈主、法东谈主或其他组织。办理非交游过户必须提供基 金登记机构要求提供的相关辛苦，对于恰当条件的非交游过户苦求按基金登记机 构的章程办理，并按基金登记机构章程的模范收费。 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   十四、基金的转托管   基金份额捏有东谈主可办理已捏有基金份额在不同销售机构之间的转托管，基金 销售机构不错按照章程的模范收取转托管费。   十五、依期定额投资打算   基金经管东谈主不错为投资东谈附近理依期定额投资打算，具体功令由基金经管东谈主另 行章程。投资东谈主在办理依期定额投资打算时可自行约定每期扣款金额，每期扣款 金额必须不低于基金经管东谈主在相关公告或更新的招募讲解书中所章程的依期定 额投资打算最低申购金额。   十六、基金份额的冻结妥协冻   基金登记机构只受理国度有权机关照章要求的基金份额的冻结与解冻，以及 登记机构认同、恰当法律法例的其他情况下的冻结与解冻。基金份额被冻结的， 被冻结部分产生的权益按照我国法律法例以及国度有权机关的要求来决定是否 冻结。在国度有权机关作出决定之前，被冻结部分产生的权益一并冻结，被冻结 部分份额仍然参与收益分拨。法律法例或监管机构另有章程的除外。   十七、基金份额的转让   在法律法例允许且条件具备的情况下，基金经管东谈主在履行得当规范后，可受 理基金份额捏有东谈主通过中国证监会认同的交游现象或者通过其他方式进行份额 转让的苦求并由登记机构办理基金份额的过户登记。基金经管东谈主拟受理基金份额 转让业务的，基金份额捏有东谈主应根据基金经管东谈主公告的业务功令办理基金份额转 让业务。   十八、基金份额的质押或其他业务   如相关法律法例允许登记机构办理基金份额的质押业务或其他基金业务，登 记机构有权制定和实施相应的业务功令。   十九、实施侧袋机制时间本基金的申购与赎回   本基金实施侧袋机制的，本基金的申购和赎回安排详见本招募讲解书“侧袋 机制”部分的章程。 德邦短债债券型证券投资基金                   更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第九部分    基金的投资   一、投资标的   本基金在严格适度风险并保证充分流动性的前提下，重心投资于短期债券， 勇猛得回超越事迹相比基准的投资讲述。   二、投资鸿沟   本基金的投资鸿沟为具有致密流动性的金融器用，包括债券（含国债、央行 单据、金融债、企业债、公司债、次级债、政府支捏债券、政府支捏机构债券、 地点政府债券、证券公司短期公司债券、中期单据、短期融资券、超短期融资券、 可分离交游可转债的纯债部分）、资产支捏证券、债券回购、同行存单、银行存 款、货币市集器用、国债期货等以及法律法例或中国证监会允许基金投资的其他 金融器用。   本基金不投资于股票等权益类资产，也不投资于可转换债券（可分离交游可 转债的纯债部分除外）、可交换债券。   基金的投资组合比例为：本基金投资于债券的比例不低于基金资产的 80%， 其中投资于短借主题债券的比例不低于非现款基金资产的 80%；每个交游日日 终在扣除国债期货合约需缴纳的交游保证金后，基金保留的现款或者到期日在一 年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%，其中现款不包括结算备付金、存 出保证金、应收申购款等；国债期货偏执他金融器用的投资比例恰当法律法例和 监管机构的章程。   本基金所指的短借主题债券是指剩余期限不突出 397 天（含）的债券资产， 主要包括国债、央行单据、金融债、企业债、公司债、次级债、政府支捏债券、 政府支捏机构债券、地点政府债券、证券公司短期公司债券、中期单据、短期融 资券、超短期融资券、可分离交游可转债的纯债部分等金融器用。其中，剩余期 限指距离到期日或回售日的期限，存在回售日的以回售日为准。   如果法律法例或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金经管东谈主在履 行得当规范后，不错诊治上述投资品种的投资比例。   三、投资策略   本基金将覆按市集利率的动态变化及预期变化，对 GDP、CPI、PPI、外汇 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 收支及海外市集流动性动态情况等引起利率变化的相关要素进行深入的研究，分 析海外与国内宏不雅经济运行的可能情景，并在此基础上判断包括财政政策以及国 内和主要发达国度及地区的货币政策、汇率政策在内的宏不雅经济政策取向，对市 场利率水平的变化趋势作念出瞻望和判断，谄媚债券市集资金及债券的供求结构及 变化趋势，确定固定收益类资产的久期配置。   当预期市集利率水平将飞腾时，镌汰组合的久期；预期市集利率将下跌时， 栽种组合的久期。以达到利用市集利率的波动和债券组合久期的诊治栽种债券组 合收益率方针。   收益率弧线策略是基于对收益率弧线变化特征的分析，瞻望收益率弧线的变 化趋势，并据此进行投资组合的构建。收益率弧线策略有两方面的内容，一是收 益率弧线本人的变化，根据收益率弧线可能朝上出动或向下出动，镌汰或加长整 个投资组合的久期。二是根据收益率弧线上不同庚限收益率的息差特征，通过骑 乘策略，投资于最有投资价值的债券。   本基金的投资对象主淌若短期的固定收益类投资器用，一般情况下，本基金 对这些短期债务融资器用，采取买入并捏有策略，以便镌汰基金净值的波动性。   市集分割、信息不对称、刊行东谈主信用品级就怕变化、新债刊行、节沐日效应 等情况有可能形成短期内的市集失衡，带来一定的投资契机。本基金通过分析短 期市集契机发生的动因，研究其中的规矩，据此诊治组合配置，改进操作方法， 积极利用市集契机得回逾额收益。   本基金将通过对刊行主体的公司配景、资产欠债率、现款流等要素的概括考 量，分析证券公司短期公司债券的负约风险及合理的利差水平，尽量采用流动性 相对较好的品种进行投资，勇猛在适度投资风险的前提下尽可能的栽种收益。   本基金将在宏不雅经济和基本面分析的基础上，对资产证券化居品的质料和构 成、利率风险、信用风险、流动性风险和提前偿付风险等进行定性和定量的全方 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 面分析，评估其相对投资价值并作出相应的投资决策，勇猛在适度投资风险的前 提下尽可能的栽种本基金的收益。   本基金投资国债期货，将根据风险经管的原则，以套期保值为方针，充分考 虑国债期货的流动性和风险收益特征，在风险可控的前提下，本着严慎原则，适 度参与国债期货投资。   今后，跟着证券市集的发展、金融器用的丰富和交游方式的调动等，基金还 将积极寻求其他投资契机，如法律法例或监管机构以后允许基金投资其他品种， 本基金将在履行得当规范后，将其纳入投资鸿沟以丰富组合投资策略。   四、投资决策依据和决策规范   （1）国度相关法律、法例和基金合同的相关章程。   （2）宏不雅经济发展环境、相关政策趋向和债券市集走势。   （3）债券等类别资产的预期收益及风险水平的配比关系。   （1）投资基础研究   公司的投资建立在宽广的基础研究之上。公司使用的研究论述主要来自两 个渠谈：公司投资事迹群里面分析师提议的研究论述；外部专科机构提供的投 资价值分析论述和宏不雅分析研究论述。研究论述的内容包括具体品种研究报 告、行业研究论述、宏不雅经济分析论述等。   公司对基金投资品种的研究细心施展团队互动作用。对投入债券库证券的 采用采取投资研究联席会议审议轨制。   （2）投资决策   基金投资的决策过程体现集体决策、组合投资的原则，珍视个东谈主固执己见、 毁伤基金投资东谈主利益的表象发生。   投资决策过程分以下四个才略：（见图 1）   ①投资组合打算：由基金司理根据投资事迹群的研究后果，谄媚我方的判 断提议，投资组合打算的内容包括对具体品种的投资打算和资产配比打算。   ②风险收益特征分析：投资组合打算提议后，应由投资事迹群对打行为收 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 益、风险特征的数目分析，并提议评估主见，基金司理当充分琢磨其评估意 见，对投资组合进行必要的修正。基金司理与投资事迹群主见不成协商一致 时，不错保捏寥寂主见，上报投资决策委员会。   ③品种/配比改进：基金司理将投资组合打算交给投资事迹群，由该部门组 织相关研究员对资产配比原则和品种投资阐明或提议改进主见，基金司理与投 资事迹群对于资产配比原则、品种投资的主见不成协商一致时，不错保留寥寂 主见，提交投资决策委员会谋划。   ④投资组合有斟酌：基金司理将投资组合议案提交投资决策委员会审议。投 资组合议案包括投资组合打算、投资事迹群评估主见。投资决策委员会对基金 司理提交的投资组合议案进行谋划、修改、表决，并形成最终投资组合有斟酌， 由基金司理具体实施。   基金司理、投资事迹群在投资组合议案形成过程中，密切配合，充分施展 团队合营精神，同期又保捏相对寥寂性。基金司理当充分琢磨其他部门的主见 对投资打算进行必要的改进，然而也允许各自卫捏寥寂主见，作为投资组合议 案的组成部分，共同上报投资决策委员会谋划表决。   投资组合的诊治规范与此雷同。                     图 1：投资决策过程    风险收益特征分析          投资决策委员会            品种/配比修正      投资事迹群            投资组合有斟酌             投资事迹群     投资组合打算             基金司理             投资组合打算   辛苦起头：德邦基金经管有限公司   （3）投资施行   基金投资施行规范（见图2）：   ① 基金投资施行实行投资决策委员会指示下的基金司理负责制，由基金经 理根据授权具体承担基金经管作事。基金司理可配基金司理助理协助其作事。   投资决策委员会对基金投资实行授权制，授权的具体权限由投资决策委员 德邦短债债券型证券投资基金                              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 会根据每只基金的限制、作风具体确定，也不错在投资组合有斟酌中临时确定、 诊治。   投资总监、基金司理分别在授权的鸿沟内根据投资组合有斟酌决定投资的具 体施行。基金司理在授权鸿沟内根据投资组合有斟酌不错成功下达交游指示；超 出基金司理授权权限然而在投资总监授权权限鸿沟内的，经投资总监审批后， 由基金司理下达交游指示；超出投资总监授权权限的，经投资决策委员会审批 后，由基金司理下达交游指示。   ②基金司理下达的交游指示到达交游室交游总监后，交游总监再分拨给各 交游员。交游总监应尽量平均分拨各交游员的作事量。   交游指示一王人以电脑下单方式完成，在电脑发生故障等就怕情况时，不错 灌音电话或书面方式下达，退却以理论方式下达。   ③交游员接到交游指示后必须向基金司理进行东谈主工复核，如实无误后根据 指示的要求，谄媚自身的操作教授合理地完成交游。   ④交游员应实时将交游情况反馈给交游总监、基金司理和运营与数据中心。                           图 2.投资施行规范           基金司理                投资总监                投资决策委员会                                        ?   ?           交游总监                   ?           交游员                       ?       交游施行                                               ?       运营与数据中心 辛苦起头：德邦基金经管有限公司   （4）绩效评估   依期和不依期对本基金的投资绩效进行评估，并撰写相关的绩效评估报 告，阐明基金组合是否竣事了投资预期，投资策略是否告捷，并对基金组合误 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 差的起头进行分级等。基金司理依据绩效评估论述归来以往的策略，如果需 要，则对投资组合进行相应的诊治。   五、事迹相比基准   本基金的事迹相比基准为：中债-概括资产（1 年以下）指数收益率。   本基金为债券型证券投资基金，重心投资剩余期限不突出 397 天(含)的债券 资产，是以本基金登科中债-概括资产（1 年以下）指数收益率作为事迹相比基 准。中债-概括资产（1 年以下）指数附庸于中债总指数族分类，是一个反馈境内 东谈主民币债券市集价钱走势情况的宽基指数。本基金登科的中债-概括资产（1 年以 下）指数概括反馈银行间债券市集和沪深交游所债券市集的跨市集短期债券指数， 对短期债券价钱变动趋势有很强的代表性，能较好的反馈本基金的投资策略，较 为科学、合理的评价本基金的事迹阐发。   如果指数编制单元住手筹谋编制上述指数或改造指数称号，或者今后法律法 规发生变化，或者有更巨擘的、更能为市集普遍接受的事迹相比基准推出，基金 经管东谈主经与基金托管东谈主协商一致并按照监管部门要求履行得当规范后变更事迹 相比基准并实时公告，无需召开基金份额捏有东谈主大会。   六、风险收益特征   本基金为债券型基金，其耐久平均风险和预期收益率低于股票型基金及羼杂 型基金，高于货币市集基金。   七、投资限制   基金的投资组合应罢职以下限制：   （1）本基金债券资产的投资比例不低于基金资产的 80%，其中投资于短期 债券的比例不低于非现款基金资产的 80%；   （2）每个交游日日终在扣除国债期货合约需缴纳的交游保证金后，应当保 捏现款或者到期日在一年以内的政府债券投资比例揣摸不低于基金资产净值的   （3）本基金捏有一家公司刊行的证券，其市值不突出基金资产净值的 10%；   （4）本基金经管东谈主经管的一王人基金捏有一家公司刊行的证券，不突出该证 券的 10%，实足按摄影关指数的组成比例进行证券投资的基金品种不错不受此 德邦短债债券型证券投资基金                更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 条目章程的比例限制；   （5）本基金投资于吞并原始权益东谈主的千般资产支捏证券的比例，不得突出 基金资产净值的 10%；   （6）本基金捏有的一王人资产支捏证券，其市值不得突出基金资产净值的 20%；   （7）本基金捏有的吞并（指吞并信用级别）资产支捏证券的比例，不得超 过该资产支捏证券限制的 10%；   （8）本基金经管东谈主经管的一王人基金投资于吞并原始权益东谈主的千般资产支捏 证券，不得突出其千般资产支捏证券揣摸限制的 10%；   （9）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上（含 BBB）的资产支捏证 券。基金捏有资产支捏证券时间，如果其信用品级下跌、不再恰当投资模范，应 在评级论述发布之日起 3 个月内赐与一王人卖出；   （10）本基金总资产不突出基金资产净值的 140%；   （11）本基金投入寰球银行间同行市集进行债券回购的资金余额不得突出基 金资产净值的 40%，投入寰球银行间同行市集进行债券回购的最耐久限为 1 年， 债券回购到期后不得缓期；   （12）本基金参与国债期货交游，罢职以下投资比例限制： 金资产净值的 15%； 捏有的债券总市值的 30%； 得突出上一交游日基金资产净值的 30%； 卖出洋债期货合约价值，揣摸（轧差筹谋）应当恰当基金合同对于债券投资比例 的相关约定；   （13）本基金主动投资于流动性受限资产的市值揣摸不得突出基金资产净值 的 15%；因证券市集波动、基金限制变动等基金经管东谈主之外的要素致使基金不符 合该比例限制的，基金经管东谈主不得主动新增流动性受限资产的投资；   （14）本基金与私募类证券资管居品及中国证监会认定的其他主体为交游对 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 手开展逆回购交游的，可接受质押品的天禀要求应当与基金合同约定的投资鸿沟 保捏一致；   （15）法律法例及中国证监会章程的和《基金合同》约定的其他投资限制。   除上述第（2）、          （9）、             （13）、                 （14）项外，因证券、期货市集波动、证券刊行 东谈主合并、基金限制变动等基金经管东谈主之外的要素致使基金投资比例不恰当上述规 定投资比例的，基金经管东谈主应当在 10 个交游日内进行诊治，但中国证监会章程 的特殊情形除外。法律法例另有章程的，从其章程。   基金经管东谈主应当自基金合同收效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符 合基金合同的相关约定。在上述时间内，本基金的投资鸿沟、投资策略应当恰当 基金合同的约定。基金托管东谈主对基金的投资的监督与搜检自基金合同收效之日起 启动。   如果法律法例或监管部门对上述投资组合比例限制进行变更的，以变更后的 章程为准。法律法例或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，基金经管东谈主在 履行得当规范后，则本基金投资不再受相关限制。   为顾惜基金份额捏有东谈主的正当权益，基金财产不得用于下列投资或者行为：   （1）承销证券；   （2）违背章程向他东谈主贷款或者提供担保；   （3）从事承担无穷职责的投资；   （4）买卖其他基金份额，然而中国证监会另有章程的除外；   （5）向其基金经管东谈主、基金托管东谈主出资；   （6）从事内幕交游、驾驭证券交游价钱偏执他不正派的证券交游行为；   （7）法律、行政法例和中国证监会章程退却的其他行为。   基金经管东谈主运用基金财产买卖基金经管东谈主、基金托管东谈主偏执控股鼓舞、试验 适度东谈主或者与其有首要狠恶关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券，或 者从事其他首要关联交游的，应当恰当基金的投资标的和投资策略，罢职基金份 额捏有东谈主利益优先原则，驻防利益粉碎，建立健全里面审批机制和评估机制，按 照市集自制合理价钱施行。相关交游必须事前得到基金托管东谈主的同意，并按法律 法例赐与透露。首要关联交游应提交基金经管东谈主董事会审议，并经过三分之二以 德邦短债债券型证券投资基金                         更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 上的寥寂董事通过。基金经管东谈主董事会应至少每半年对关联交游事项进行审查。      法律、行政法例或监管部门取消或变更上述限制，如适用于本基金，基金管 理东谈主在履行得当规范后，本基金投资不再受相关限制或以变更后的章程为准。      八、基金经管东谈主代表基金欺骗相关权利的处理原则及方法 额捏有东谈主的利益； 东谈主牟取任何欠妥利益。      九、侧袋机制的实施和投资运作安排      当基金捏有特定资产且存在或潜在大额赎回苦求时，根据最大限定保护基金 份额捏有东谈主利益的原则，基金经管东谈主经与基金托管东谈主协商一致，并征询司帐师事 务所主见后，不错依照法律法例及基金合同的约定启用侧袋机制。      侧袋机制实施时间，本部分约定的投资组合比例、投资策略、组合限制、业 绩相比基准、风险收益特征等约定仅适用于主袋账户。      侧袋账户的实施条件、实施规范、运作安排、投资安排、特定资产的处置变 现和支付等对投资者权益有首要影响的事项详见招募讲解书“侧袋机制”部分的 章程。      十、基金投资组合论述      基金经管东谈主的董事会及董事会保证本论述所载辛苦不存在伪善记录、误导陈 述或首要遗漏，并对其内容的信得过性、准确性和完好意思性承担个别连带职责。      基金托管东谈主交通银行股份有限公司根据本基金合同章程，复核了本论述中的 财务标的、净值阐发和投资组合论述等内容，保证复核内容不存在伪善记录、误 导性述说或者首要遗漏。      本投资组合论述截止时期为 2024 年 3 月 31 日。                                           占基金总资产的比例 序号            名堂              金额（元）                                              （%）       其中：股票                           -                 - 德邦短债债券型证券投资基金                                        更新招募讲解书(2025 年第 1 号)             其中：债券                       9，806，461，986.09            98.62                  资产支捏证券                               -                 -             其中：买断式回购的买入返售金融                                                       -                 -             资产 注：本基金本论述期末未捏有境内股票。 注：本基金本论述期末未捏有通过港股通投资的股票。 细 注：本基金本论述期末未捏有股票。  序号               债券品种      公允价值（元）               占基金资产净值比例（%）              其中：政策性金融债        618，277，191.40                         8.17 序号          债券代码     债券称号   数目（张） 公允价值（元）                  占基金资产净值比例 德邦短债债券型证券投资基金                                            更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                                                                  （%）                       SCP004                        SCP001      投资明细 注：本基金本论述期末未捏有资产支捏证券。      细 注：本基金本论述期末未捏有贵金属。 注：本基金本论述期末未捏有权证。 注：本基金本论述期末未投资国债期货。 注：本基金本论述期末未投资国债期货。 注：本基金本论述期末未投资国债期货。 查，或在论述编制日前一年内受到公开评述、处罚的情形   恒丰银行股份有限公司      恒丰银行股份有限公司在论述编制日前一年内存在的违游记动包括：代销业务不对规； 房地产劝诱贷款经管不审慎，贷款资金被挪用于反璧名堂地皮款；固定资产贷款经管不审慎， 德邦短债债券型证券投资基金                  更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 贷款资金回流后被挪作名堂成本金；债权融资打算业务投前、投后经管不到位；流动资金贷 款“三查”不到位，贷款资金回流并耐久淹留于告贷东谈主账户，违背审慎经营功令；贷后经管 不到位，流动资金贷款被挪用于购买搭理居品；贴现资金回流用作存单质押，滚动办理银行 承兑汇票业务，虚增存贷款；个东谈主经营性贷款经管不到位，贷款资金被挪用于反璧住房按揭 贷款或购房；个东谈主住房按揭贷款经管不审慎；贷款风险分类不准确；违纪披发固定资产贷款； 对机构虚增存贷款限制，严重违背审慎经营功令负有职责；2013-2014 年授信业务中，存在 违纪开立贸易配景不信得过信用证、授信经管不对规、信贷资金被挪用、贷款三查不到位的问 题；信贷业务违纪；以贷转存、职工违纪代办业务。在论述编制日前一年内被中国银行保障 监督经管委员会、国度金融监督经管总局等监管机构及上述机构的派出机构处罚。   除此之外，本基金投资的其他前十名证券的刊行主体本期未被监管部门立案观望， 或 在本论述编制日前一年内未受到公开评述、处罚。   本基金本论述期末未捏有股票。  序号        称号              金额（元） 注：本基金本论述期末未捏有处于转股期的可转换债券。 注：本基金本论述期末未捏有股票。 本论述中因四舍五入原因，投资组合论述中市值占总资产或净资产比例的分项之和与揣摸 可能存在尾差。 德邦短债债券型证券投资基金                                      更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                  第十部分            基金的事迹   本基金经管东谈主依照遵从背负、憨厚信用、勤劳尽责的原则经管和运用基金资 产，但不保证基金一定盈利，也不保证最低收益。基金的过往事迹并不代表其未 来阐发。投资有风险，投资者在作念出投资决策前应仔细阅读本基金的招募讲解书。 年 3 月 31 日）历史各时期段基金份额净值增长率偏执与同期事迹相比基准收益 率的相比：   德邦短债 A                                               事迹比                         份额净          事迹比                份额净                            较基准                         值增长          较基准     阶段         值增长                            收益率      ①-③      ②-④                         率模范          收益率                 率①                            模范差                         差②             ③                                                ④   德邦短债 C 德邦短债债券型证券投资基金                                          更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                                                   事迹比                             份额净          事迹比                    份额净                            较基准                             值增长          较基准       阶段           值增长                            收益率       ①-③      ②-④                             率模范          收益率                     率①                            模范差                             差②             ③                                                    ④ 德邦短债 D                                                   事迹相比                                          事迹相比                    净值增长 净值增长率                     基准收益       阶段                                 基准收益              ①－③      ②－④                     率①      模范差②                  率模范差                                           率③                                                    ④ -2024 年 03 月 31    0.10%    0.01%        0.07%    0.01%    0.03%    0.00%        日 德邦短债 E                                                   事迹相比                                          事迹相比                    净值增长 净值增长率                     基准收益       阶段                                 基准收益              ①－③      ②－④                     率①      模范差②                  率模范差                                           率③                                                    ④ 德邦短债债券型证券投资基金                                      更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 至 2024 年 03 月 31   1.23%   0.02%        0.70%   0.01%   0.53%   0.01%        日    注：本基金的事迹相比基准:中债-概括资产（1 年以下）指数收益率 率变动的相比 德邦短债债券型证券投资基金        更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 德邦短债债券型证券投资基金                              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 注：1、本基金基金合同收效日为 2019 年 12 月 25 日，基金合同收效日至论述期期末，本基 金运作时期已满一年。本基金的建仓期为 6 个月，建仓期收尾时各项资产配置比例恰当本基 金基金合同章程。图 1 和图 2 所示日历为 2019 年 12 月 25 日至 2024 年 3 月 31 日。 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第十一部分        基金的财产   一、基金资产总值   基金资产总值是指基金领有的千般有价证券、单据价值、期货合约、银行存 款本息、基金应收款偏执他资产的价值总和。   二、基金资产净值   基金资产净值是指基金资产总值减去基金欠债后的价值。   三、基金财产的账户   基金托管东谈主根据相关法律法例、范例性文献为本基金开立资金账户、证券账 户、期货账户以及投资所需的其他专用账户。开立的基金专用账户与基金经管东谈主、 基金托管东谈主、基金销售机构和基金登记机构自有的财产账户以偏执他基金财产账 户相寥寂。   四、基金财产的督察和刑事职责   本基金财产寥寂于基金经管东谈主、基金托管东谈主和基金销售机构的财产，并由基 金托管东谈主督察。基金经管东谈主、基金托管东谈主、基金登记机构和基金销售机构以其自 有的财产承担其自身的法律职责，其债权东谈主不得对本基金财产欺骗请求冻结、扣 押或其他权利。除照章律法例和《基金合同》的章程刑事职责外，基金财产不得被处 分。   基金经管东谈主、基金托管东谈主因照章结果、被照章肃清或者被照章宣告歇业等原 因进行计帐的，基金财产不属于其计帐财产。基金经管东谈主经管运作基金财产所产 生的债权，不得与其固有资产产生的债务彼此抵销；基金经管东谈主经管运作不同基 金的基金财产所产生的债权债务不得彼此抵销。非因基金财产本人承担的债务， 不得对基金财产强制施行。 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号)            第十二部分   基金资产的估值   一、估值日   本基金的估值日为本基金相关的证券交游现象的交游日以及国度法律法例 章程需要对外皮露基金净值的非交游日。   二、估值对象   基金所领有的债券、国债期货合约、银行进款本息、应收款项、其他投资等 资产及欠债。   三、估值原则   基金经管东谈主在确定相关金融资产和金融欠债的公允价值时，应恰当《企业会 计准则》、监管部门相关章程。   （一）对存在活跃市集且唐突获取雷同资产或欠债报价的投资品种，在估值 日有报价的，除司帐准则章程的例外情况外，应将该报价不加诊治地应用于该资 产或欠债的公允价值计量。估值日无报价且最近交游日后未发生影响公允价值计 量的首要事件的，应采取最近交游日的报价确定公允价值。有充足凭证标明估值 日或最近交游日的报价不成信得过反馈公允价值的，应薪金价进行诊治，确定公允 价值。   与上述投资品种雷同，但具有不同特征的，应以雷同资产或欠债的公允价值 为基础，并在估值本领中琢磨不同特征要素的影响。特征是指对资产出售或使用 的限制等，如果该限制是针对资产捏有者的，那么在估值本领中不应将该限制作 为特征琢磨。此外，基金经管东谈主不应试虑因其多量捏有相关资产或欠债所产生的 溢价或折价。   （二）对不存在活跃市集的投资品种，应采取在当前情况下适用何况有富饶 可利用数据和其他信息支捏的估值本领确定公允价值。采取估值本领确定公允价 值时，应优先使用可不雅察输入值，唯有在无法取得相关资产或欠债可不雅察输入值 或取得不切实可行的情况下，才不错使用不可不雅察输入值。   （三）如经济环境发生首要变化或证券刊行东谈主发生影响证券价钱的首要事件， 使潜在估值诊治对前一估值日的基金资产净值的影响在 0.25%以上的，应酬估值 进行诊治并确定公允价值。   四、估值方法 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （1）交游所上市的有价证券，以其估值日在证券交游所挂牌的市价（收盘 价）估值；估值日无交游的，且最近交游日后经济环境未发生首要变化或证券发 行机构未发生影响证券价钱的首要事件的，以最近交游日的市价（收盘价）估值； 如最近交游日后经济环境发生了首要变化或证券刊行机构发生影响证券价钱的 首要事件的，可参考访佛投资品种的现行市价及首要变化要素，诊治最近交游市 价，确定公允价钱。   （2）交游所上市交游或挂牌转让的不含权固定收益品种，登科第三方估值 机构提供的相应品种当日的估值净价估值；   （3）交游所上市交游或挂牌转让的含权固定收益品种，登科第三方估值机 构提供的相应品种当日的独一估值净价或保举估值净价估值；   （4）对在交游所市集上市交游的可转换债券，登科逐日收盘价作为估值全 价；交游所上市未实行净价交游的债券按估值日收盘价或第三方估值机构提供的 相应品种当日的估值全价减去债券收盘价或估值全价中所含的债券应收利息得 到的净价进行估值；估值日莫得交游的，且最近交游日后经济环境未发生首要变 化，按最近交游日债券收盘价或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价 减去债券收盘价或估值全价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值。如最近 交游日后经济环境发生了首要变化的，可参考访佛投资品种的现行市价及首要变 化要素，诊治最近交游市价，确定公允价值；   （5）交游所上市不存在活跃市集的有价证券，采取估值本领确定公允价值。 交游所市集挂牌转让的资产支捏证券，采取估值本领确定公允价值；   （6）对在交游所市集刊行未上市或未挂牌转让的债券，对存在活跃市集的 情况下，应以活跃市集上未经诊治的报价作为估值日的公允价值；对于活跃市集 报价未能代表估值日公允价值的情况下，应酬市集报价进行诊治以阐明估值日的 公允价值；对于不存在市集行为或市集行为很少的情况下，应采取估值本领确定 其公允价值。 难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 的相应品种当日的估值净价估值。对银行间市集上含权的固定收益品种，按照第 三方估值机构提供的相应品种当日的独一估值净价或保举估值净价估值。对于含 投资东谈主回售权的固定收益品种，回售登记期截止日（含当日）后未欺骗回售权的 按照长待偿期所对应的价钱进行估值。对银行间市集未上市，且第三方估值机构 未提供估值价钱的债券，在刊行利率与二级市集利率不存在明显互异，未上市期 间市集利率莫得发生大的变动的情况下，按成本估值。 估值。 无结算价的，且最近交游日后经济环境未发生首要变化的，采取最近交游日结算 价估值。 遴选的第三方估值机构未提供估值价钱的，按成本估值。 值本领难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 金经管东谈主可根据具体情况与基金托管东谈主约定后，按最能反馈公允价值的价钱估值。 确保基金估值的自制性。具体处理原则与操作范例罢职相关法律法例以及监管部 门、自律功令的章程。 按国度最新章程估值。   如基金经管东谈主或基金托管东谈主发现基金估值违背基金合同订明的估值方法、程 序及相关法律法例的章程或者未能充分顾惜基金份额捏有东谈主利益时，应立即文告 对方，共同查明原因，两边协商惩办。   根据相关法律法例，基金资产净值筹谋和基金司帐核算的义务由基金经管东谈主 承担。本基金的基金司帐职责方由基金经管东谈主担任，因此，就与本基金相关的会 计问题，如经相关各方在对等基础上充分谋划后，仍无法达成一致的主见，按照 基金经管东谈主对基金资产净值的筹谋结果对外赐与公布。由此给基金份额捏有东谈主和 德邦短债债券型证券投资基金                更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 基金形成损失以及因该交游日基金资产净值筹谋顺延过错而引起损失的，由基金 经管东谈主负责赔付。   五、估值规范 净值除以当日该类基金份额的余额数目筹谋，精准到 0.0001 元，极少点后第 5 位 四舍五入。基金经管东谈主不错设立大额赎回情形下的净值精度济急诊治机制。国度 另有章程的，从其章程。   基金经管东谈主每个作事日筹谋基金资产净值及千般基金份额净值，并按章程公 告。 或基金合同的章程暂停估值时除外。基金经管东谈主每个作事日对基金资产估值后， 将千般基金份额净值结果发送基金托管东谈主，经基金托管东谈主复核无误后，由基金管 理东谈主对外公布。   六、估值过错的处理   基金经管东谈主和基金托管东谈主将采取必要、得当、合理的措施确保基金资产估值 的准确性、实时性。当基金份额净值极少点后 4 位以内（含第 4 位）发生估值错 误时，视为基金份额净值过错。   基金合同确当事东谈主应按照以下约定处理：   本基金运作过程中，如果由于基金经管东谈主或基金托管东谈主、或登记机构、或销 售机构、或投资东谈主自身的罪责形成估值过错，导致其他当事东谈主遇到损失的，罪责 的职责东谈主应当对由于该估值过错遇到损欠妥事东谈主（“受损方”）的成功损失按下述 “估值过错处理原则”给予抵偿，承担抵偿职责。   上述估值过错的主要类型包括但不限于：辛苦申报差错、数据传输差错、数 据筹谋差错、系统故障差错、下达指示差错等。   （1）估值过错已发生，但尚未给当事东谈主形成损失机，估值过错职责方应及 时谐和各方，实时进行更正，因更正估值过错发生的用度由估值过错职责方承担； 由于估值过错职责方未实时更正已产生的估值过错，给当事东谈主形成损失的，由估 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 值过错职责方对成功损失承担抵偿职责；若估值过错职责方已经积极谐和，何况 有协助义务确当事东谈主有富饶的时期进行更正而未更正，则其应当承担相应抵偿责 任。估值过错职责方应酬更正的情况向相关当事东谈主进行阐明，确保估值过错已得 到更正。   （2）估值过错的职责方对相关当事东谈主的成功损失负责，不对曲折损失负责， 何况仅对估值过错的相关成功当事东谈主负责，不对第三方负责。   （3）因估值过错而得回欠妥得利确当事东谈主负有实时返还欠妥得利的义务。 但估值过错职责方仍应酬估值过错负责。如果由于得回欠妥得利确当事东谈主不返还 或不一王人返还欠妥得利形成其他当事东谈主的利益损失（“受损方”），则估值过错责 任方应抵偿受损方的损失，并在其支付的抵偿金额的鸿沟内对得回欠妥得利确当 事东谈主享有要求托福欠妥得利的权利；如果得回欠妥得利确当事东谈主已经将此部分不 当得利返还给受损方，则受损方应当将其已经得回的抵偿额加上已经得回的欠妥 得利返还的总和突出其试验损失的差额部分支付给估值过错职责方。   （4）估值过错诊治采取尽量归附至假设未发生估值过错的正确情形的方式。   估值过错被发现后，相关确当事东谈主应当实时进行处理，处理的规范如下：   （1）查明估值过错发生的原因，列明悉数确当事东谈主，并根据估值过错发生 的原因确定估值过错的职责方；   （2）根据估值过错处理原则或当事东谈主协商的方法对因估值过错形成的损失 进行评估；   （3）根据估值过错处理原则或当事东谈主协商的方法由估值过错的职责方进行 更正和抵偿损失；   （4）根据估值过错处理的方法，需要修改基金登记机构交游数据的，由基 金登记机构进行更正，并就估值过错的更正向相关当事东谈主进行阐明。   （1）基金份额净值筹谋出现过错时，基金经管东谈主应当立即赐与纠正，通报 基金托管东谈主，并采取合理的措施珍视损失进一步扩大。   （2）过错偏差达到基金份额净值的 0.25%时，基金经管东谈主应当通报基金托 管东谈主并报中国证监会备案；过错偏差达到基金份额净值的 0.5%时，基金经管东谈主 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 应当公告，通报基金托管东谈主，并报中国证监会备案。   （3）当基金份额净值筹谋差错给基金和基金份额捏有东谈主形成损失需要进行 抵偿时，基金经管东谈主和基金托管东谈主应根据试验情况界定两边承担的职责，经阐明 后按以下条目进行抵偿：   ①本基金的基金司帐职责方由基金经管东谈主担任，与本基金相关的司帐问题， 如经两边在对等基础上充分谋划后，尚不成达成一致时，按基金经管东谈主的建议执 行，由此给基金份额捏有东谈主和基金财产形成的损失，由基金经管东谈主负责赔付。   ②若基金经管东谈主筹谋的基金份额净值已由基金托管东谈主复核阐明后公告，由此 给基金份额捏有东谈主形成损失的，应根据法律法例的章程对投资东谈主或基金支付抵偿 金，就试验向投资东谈主或基金支付的抵偿金额，基金经管东谈主与基金托管东谈主按照经管 费率和托管费率的比例各自承担相应的职责。   ③如基金经管东谈主和基金托管东谈主对基金份额净值的筹谋结果，固然屡次重新计 算和查对，尚不成达成一致时，为幸免不成按时公布基金份额净值的情形，以基 金经管东谈主的筹谋结果对外公布，由此给基金份额捏有东谈主和基金形成的损失，由基 金经管东谈主负责赔付。   ④由于基金经管东谈主提供的信息过错（包括但不限于基金申购或赎回金额等）， 基金托管东谈主在履行广泛复核规范后仍不成发现该过错，进而导致基金份额净值计 算过错而引起的基金份额捏有东谈主和基金财产的损失，由基金经管东谈主负责赔付。   （4）前述内容如法律法例或监管机关另有章程的，从其章程处理。   七、暂停估值的情形 营业时； 商阐明后，基金经管东谈主应当暂停估值；   八、基金净值的阐明   用于基金信息透露的基金资产净值和千般基金份额净值由基金经管东谈主负责 筹谋，基金托管东谈主负责进行复核。基金经管东谈主应于每个盛开日交游收尾后筹谋当 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 日的基金资产净值和千般基金份额净值并发送给基金托管东谈主。基金托管东谈主对净值 筹谋结果复核阐明后发送给基金经管东谈主，由基金经管东谈主对基金净值按约定赐与公 布。   九、特殊情况的处理 差不作为基金资产估值过错处理。 司、第三方估值机构及登记结算公司发送的数据过错，基金经管东谈主和基金托管东谈主 固然已经采取必要、得当、合理的措施进行搜检，然而未能发现该过错或即使发 现过错但因前述原因无法实时更正而形成的基金份额净值筹谋过错，基金经管东谈主、 基金托管东谈主免除抵偿职责。但基金经管东谈主、基金托管东谈主应积极采取必要的措施减 轻或摒除由此形成的影响。   十、实施侧袋机制时间的基金资产估值   本基金实施侧袋机制的，应根据本部分的约定对主袋账户资产进行估值并披 露主袋账户的基金净值信息，暂停透露侧袋账户份额净值。 德邦短债债券型证券投资基金                 更新招募讲解书(2025 年第 1 号)             第十三部分    基金的收益分拨      一、基金利润的组成      基金利润指基金利息收入、投资收益、公允价值变动收益和其他收入扣除相 关用度后的余额，基金已竣事收益指基金利润减去公允价值变动收益后的余额。      二、基金可供分拨利润      基金可供分拨利润指浪漫收益分拨基准日基金未分拨利润与未分拨利润中 已竣事收益的孰低数。      三、基金收益分拨原则 行收益分拨，具体分拨有斟酌以公告为准。若《基金合同》收效不悦 3 个月可不进 行收益分拨； 金红利或将现款红利自动转为相应类别的基金份额进行再投资；若投资者不采用， 本基金默许的收益分拨方式是现款分成；基金份额捏有东谈主可对 A 类基金份额、C 类基金份额、E 类基金份额和 D 类基金份额分别采用不同的分成方式。采用采取 红利再投资边幅的，红利再投资的份额免收申购费。吞并投资东谈主在吞并销售机构 捏有的吞并类别的基金份额只可采用一种分成方式； 任一类基金份额净值减去每单元该类别基金份额收益分拨金额后不成低于面值； 份额和 D 类基金份额收取销售服务费，各基金份额类别对应的可分拨收益将有 所不同，在收益分拨数额方面可能有所不同，基金经管东谈主可对各基金份额类别分 别制定收益分拨有斟酌，本基金吞并基金份额类别内的每一基金份额享有同均分拨 权； 不利影响的前提下，基金经管东谈主经与基金托管东谈主协商一致，可在中国证监会允许 的条件下诊治基金收益的分拨原则，不需召开基金份额捏有东谈主大会；      四、收益分拨有斟酌 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号)    基金收益分拨有斟酌中应载明截止收益分拨基准日的可供分拨利润、基金收 益分拨对象、分拨时期、分拨数额及比例、分拨方式等内容。    五、收益分拨有斟酌实在定、公告与实施    本基金收益分拨有斟酌由基金经管东谈主拟定，并由基金托管东谈主复核，在 2 日内 在指定媒介公告。    六、基金收益分拨中发生的用度    基金收益分拨时所发生的银行转账或其他手续用度由投资者自行承担。当 投资者的现款红利小于一定金额，不及以支付银行转账或其他手续用度时，基金 登记机构可将基金份额捏有东谈主的现款红利自动转为相应类别的基金份额。红利再 投资的筹谋方法，依照《业务功令》施行。    七、实施侧袋机制时间的收益分拨    本基金实施侧袋机制的，侧袋账户不进行收益分拨。 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号)           第十四部分    基金的用度与税收   一、基金用度的种类 用度。   二、基金用度计提方法、计提模范和支付方式   本基金的经管费按前一日基金资产净值的 0.30%年费率计提。经管费的筹谋 方法如下：   H＝E×0.30%÷当年天数   H 为逐日应计提的基金经管费   E 为前一日的基金资产净值   基金经管费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。基金经管东谈主与基金 托管东谈主查对一致后，由基金托管东谈主自动于次月首日起第三个作事日、按照指定的 账户旅途进行资金支付，基金经管东谈主无需再出具资金划拨指示。若遇法定节沐日、 公休日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日历顺延。   本基金的托管费按前一日基金资产净值的 0.10%的年费率计提。托管费的计 算方法如下：   H＝E×0.10%÷当年天数   H 为逐日应计提的基金托管费 德邦短债债券型证券投资基金                更新招募讲解书(2025 年第 1 号)      E 为前一日的基金资产净值      基金托管费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付。基金经管东谈主与基金 托管东谈主查对一致后，由基金托管东谈主自动于次月首日起第三个作事日、按照指定的 账户旅途进行资金支付，基金经管东谈主无需再出具资金划拨指示。若遇法定节沐日、 公休日或不可抗力致使无法按时支付的，支付日历顺延。      本基金 A 类基金份额不收取销售服务费，C 类基金份额的销售服务费按前 一日该类基金资产净值的 0.25%的年费率计提，E 类、D 类基金份额的销售服务 费按前一日该类基金资产净值的 0.20%的年费率计提。筹谋方法如下：   H＝E×该类基金份额年销售服务费率÷当年天数   H 为该类基金份额逐日应计提的销售服务费   E 为该类基金份额前一日的基金资产净值   基金销售服务费逐日计提，逐日累计至每月月末，按月支付，基金经管东谈主与 基金托管东谈主查对一致后，由基金托管东谈主自动于次月首日起第三个作事日、按照指 定的账户旅途进行资金支付给基金经管东谈主，由基金经管东谈主支付给销售机构。若遇 法定节沐日、公放假等，支付日历顺延。   上述“一、基金用度的种类”中第 4－10 项用度，根据相关法例及相应公约 章程，按用度试验支拨金额列入当期用度，由基金托管东谈主从基金财产中支付。   三、不列入基金用度的名堂   下列用度不列入基金用度： 基金财产的损失； 目。   四、实施侧袋机制时间的基金用度   本基金实施侧袋机制的，与侧袋账户相关的用度不错从侧袋账户中列支，但 应待侧袋账户资产变现后方可列支，相关用度可酌情收取或减免，但不得收取管 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 理费，详见本招募讲解书“侧袋机制”部分的章程。   五、基金税收   本基金运作过程中触及的各征税主体，其征税义务按国度税收法律、法例执 行。基金财产投资的相关税收，由基金份额捏有东谈主承担，基金经管东谈主或者其他扣 缴义务东谈主按照国度相关税收征收的章程代扣代缴。 德邦短债债券型证券投资基金                 更新招募讲解书(2025 年第 1 号)           第十五部分    基金的司帐与审计   一、基金司帐政策 司帐年度按如下原则：如果《基金合同》收效少于 2 个月，不错并入下一个司帐 年度透露； 司帐核算，按摄影关章程编制基金司帐报表； 并以书面方式阐明。   二、基金的年度审计 相关业务经验的司帐师事务所偏执注册司帐师对本基金的年度财务报表进行审 计。 换司帐师事务所需在 2 日内在指定媒介公告。 德邦短债债券型证券投资基金                更新招募讲解书(2025 年第 1 号)             第十六部分   基金的信息透露      一、本基金的信息透露应恰当《基金法》、《运作办法》、《信息透露办法》、 《流动性风险经管章程》、            《基金合同》偏执他相关章程。相关法律法例对于信息 透露的章程发生变化时，本基金从其最新章程。   二、信息透露义务东谈主   本基金信息透露义务东谈主包括基金经管东谈主、基金托管东谈主、召集基金份额捏有东谈主 大会的基金份额捏有东谈主等法律法例和中国证监会章程的当然东谈主、法东谈主和积恶东谈主组 织。   本基金信息透露义务东谈主以保护基金份额捏有东谈主利益为根蒂起点，按照法律 法例和中国证监会的章程透露基金信息，并保证所透露信息的信得过性、准确性、 完好意思性、实时性、简明性和易得性。   本基金信息透露义务东谈主应当在中国证监会章程时期内，将应予透露的基金信 息通过中国证监会指定的寰球性报刊（以下简称“指定报刊”）及指定互联网网 站（以下简称“指定网站”）等媒介透露，并保证基金投资者唐突按照《基金合 同》约定的时期和方式查阅或者复制公开透露的信息辛苦。   三、本基金信息透露义务东谈主承诺公开透露的基金信息，不得有下列行动：   四、本基金公开透露的信息应采取中语文本。如同期采取外文文本的，基金 信息透露义务东谈主应保证不同文本的内容一致。不同文本之间发生歧义的，以中语 文本为准。   本基金公开透露的信息采取阿拉伯数字；除相等讲解外，货币单元为东谈主民币 元。   五、公开透露的基金信息   公开透露的基金信息包括： 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （一）基金招募讲解书、《基金合同》、基金托管公约、基金居品辛苦撮要    《基金合同》是界定《基金合同》当事东谈主的各项权利、义务关系，明确基 金份额捏有东谈主大会召开的功令及具体规范，讲解基金居品的本性等触及基金投资 者首要利益的事项的法律文献。 讲解基金认购、申购和赎回安排、基金投资、基金居品本性、风险揭示、信息披 露及基金份额捏有东谈主服务等内容。《基金合同》收效后，基金招募讲解书的信息 发生首要变更的，基金经管东谈主应当在三个作事日内，更新基金招募讲解书并登载 在指定网站上；基金招募讲解书其他信息发生变更的，基金经管东谈主至少每年更新 一次。《基金合同》休止的，基金经管东谈主不再更新基金招募讲解书。 作监督等行为中的权利、义务关系的法律文献。 明的基金撮要信息。《基金合同》收效后，基金居品辛苦撮要的信息发生首要变 更的，基金经管东谈主应当在三个作事日内，更新基金居品辛苦撮要，并登载在指定 网站及基金销售机构网站或营业网点；基金居品辛苦撮要其他信息发生变更的， 基金经管东谈主至少每年更新一次。基金休止运作的，基金经管东谈主不再更新基金居品 辛苦撮要。   基金召募苦求经中国证监会注册后，基金经管东谈主在基金份额发售的三日前， 将基金份额发售公告、基金招募讲解书指示性公告和《基金合同》指示性公告登 载在指定报刊上，将基金份额发售公告、基金招募讲解书、基金居品辛苦撮要、 《基金合同》和基金托管公约登载在指定网站上，并将基金居品辛苦撮要登载在 基金销售机构网站或营业网点；基金托管东谈主应当同期将《基金合同》、基金托管 公约登载在网站上。   （二）基金份额发售公告   基金经管东谈主应当就基金份额发售的具体事宜编制基金份额发售公告，并在披 露招募讲解书确当日登载于指定媒介上。   （三）《基金合同》收效公告   基金经管东谈主应当在收到中国证监会阐明文献的次日在指定媒介上登载《基金 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 合同》收效公告。   （四）基金净值信息   《基金合同》收效后，在启动办理基金份额申购或者赎回前，基金经管东谈主应 当至少每周在指定网站透露一次千般基金份额净值和千般基金份额累计净值。   在启动办理基金份额申购或者赎回后，基金经管东谈主应当在不晚于每个盛开日 的次日，通过指定网站、基金销售机构网站或者营业网点，透露盛开日的千般基 金份额净值和千般基金份额累计净值。   基金经管东谈主应当在不晚于半年度和年度终末一日的次日，在指定网站透露半 年度和年度终末一日的千般基金份额净值和千般基金份额累计净值。   （五）基金份额申购、赎回价钱   基金经管东谈主应当在《基金合同》、招募讲解书等信息透露文献上载明基金份 额申购、赎回价钱的筹谋方式及相关申购、赎回费率，并保证投资者唐突在基金 销售机构网站或营业网点查阅或者复制前述信息辛苦。   （六）基金依期论述，包括基金年度论述、基金中期论述和基金季度论述   基金经管东谈主应当在每年收尾之日起三个月内，编制完成基金年度论述，将年 度论述登载在指定网站上，并将年度论述指示性公告登载在指定报刊上。基金年 度论述中的财务司帐论述应当经过具有证券、期货相关业务经验的司帐师事务所 审计。   基金经管东谈主应当在上半年收尾之日起两个月内，编制完成基金中期论述，将 中期论述登载在指定网站上，并将中期论述指示性公告登载在指定报刊上。   基金经管东谈主应当在季度收尾之日起 15 个作事日内，编制完成基金季度论述， 将季度论述登载在指定网站上，并将季度论述指示性公告登载在指定报刊上。   《基金合同》收效不及 2 个月的，基金经管东谈主不错不编制当期季度论述、中 期论述或者年度论述。   如论述期内出现单一投资者捏有基金份额达到或突出基金总份额 20%的情 形，为保障其他投资者的权益，基金经管东谈主至少应当在依期论述“影响投资者决 策的其他要害信息”项下透露该投资者的类别、论述期末捏有份额及占比、论述 期内捏有份额变化情况及本基金的独到风险，中国证监会认定的特殊情形除外。   基金经管东谈主应当在基金年度论述和中期论述中透露基金组结伙产情况偏执 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 流动性风险分析等。   （七）临时论述   本基金发生首要事件，相关信息透露义务东谈主应当在 2 日内编制临时论述书， 赐与公告，并登载在指定报刊和指定网站上。   前款所称首要事件，是指可能对基金份额捏有东谈主权益或者基金份额的价钱产 生首要影响的下列事件： 务所； 事项，基金托管东谈主托付基金服务机构代为办理基金的核算、估值、复核等事项； 东谈主变更； 负责东谈主发生变动； 基金托管东谈主特地基金托管部门的主要业务东谈主员在最近 12 个月内变动突出百分之 三十； 首要行政处罚、刑事处罚，基金托管东谈主或其特地基金托管部门负责东谈主因基金托管 业务相关行动受到首要行政处罚、刑事处罚； 试验适度东谈主或者与其有首要狠恶关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证 券，或者从事其他首要关联交游事项，但中国证监会另有章程的除外； 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 方式和费率发生变更；     《基金合同》收效后，一语气 30、40、45 个作事日出现基金份额捏有东谈主数 量不悦 200 东谈主或者基金资产净值低于 5000 万元情形； 格产生首要影响的其他事项或中国证监会章程的其他事项。   （八）潜入公告   在《基金合同》存续期限内，任何人人媒介中出现的或者在市集神秘传的消 息可能对基金份额价钱产生误导性影响或者引起较大波动，以及可能毁伤基金份 额捏有东谈主权益的，相关信息透露义务东谈主细察后应当立即对该音书进行公开潜入， 并将相关情况立即论述中国证监会。   （九）基金份额捏有东谈主大会决议   基金份额捏有东谈主大会决定的事项，应当照章报中国证监会备案，并赐与公告。   （十）投资资产支捏证券的信息透露   基金经管东谈主应在基金年度论述及中期论述中透露其捏有的资产支捏证券总 额、资产支捏证券市值占基金净资产的比例和论述期内悉数的资产支捏证券明细。   基金经管东谈主应在基金季度论述中透露其捏有的资产支捏证券总额、资产支捏 证券市值占基金净资产的比例和论述期末按市值占基金净资产比例大小排序的 前 10 名资产支捏证券明细。 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （十一）投资国债期货的信息透露   基金经管东谈主应当在季度论述、中期论述、年度论述等依期论述和招募讲解书 （更新）等文献中透露国债期货交游情况，包括投资政策、捏仓情况、损益情况、 风险标的等，并充分揭示国债期货交游对基金总体风险的影响以及是否恰当既定 的投资政策和投资标的。   （十二）实施侧袋机制时间的信息透露   本基金实施侧袋机制的，相关信息透露义务东谈主应当根据法律法例、基金合同 和招募讲解书的章程进行信息透露，详见本招募讲解书“侧袋机制”部分的章程。   （十三）中国证监会章程的其他信息。   六、信息透露事务经管   基金经管东谈主、基金托管东谈主应当建立健全信息透露经管轨制，指定特地部门及 高等经管东谈主员负责经管信息透露事务。   基金信息透露义务东谈主公开透露基金信息，应当恰当中国证监会相关基金信息 透露内容与形状准则等法例的章程。   基金托管东谈主应当按摄影关法律法例、中国证监会的章程和《基金合同》的约 定，对基金经管东谈主编制的基金资产净值、千般基金份额净值、基金份额申购赎回 价钱、基金依期论述、更新的招募讲解书、基金居品辛苦撮要、基金计帐论述等 公开透露的相关基金信息进行复核、审查，并向基金经管东谈主进行书面或电子阐明。   基金经管东谈主、基金托管东谈主应当在指定报刊中采用透露信息的报刊。基金经管 东谈主、基金托管东谈主应当向中国证监会基金电子透露网站报送拟透露的基金信息，并 保证相关报送信息的信得过、准确、完好意思、实时。   基金经管东谈主、基金托管东谈主除照章在指定媒介上透露信息外，还不错根据需要 在其他人人媒介透露信息，然而其他人人媒介不得早于指定媒介透露信息，何况 在不同媒介上透露吞并信息的内容应当一致。   为基金信息透露义务东谈主公开透露的基金信息出具审计论述、法律主见书的专 业机构，应当制作作事底稿，并将相关档案至少保存到《基金合同》休止后 10 年。   七、信息透露文献的存放与查阅   照章必须透露的信息发布后，基金经管东谈主、基金托管东谈主应当按摄影关法律法 德邦短债债券型证券投资基金           更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 规章程将信息置备于各自住所，供社会公众查阅、复制。   八、暂停或蔓延信息透露的情形 业时； 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第十七部分     侧袋机制      一、侧袋机制的实施条件、实施规范      当基金捏有特定资产且存在或潜在大额赎回苦求时，根据最大限定保护基金 份额捏有东谈主利益的原则，基金经管东谈主经与基金托管东谈主协商一致，并征询司帐师事 务所主见后，不错依照法律法例及基金合同的约定启用侧袋机制。      基金经管东谈主应当在启用侧袋机制后实时发布临时公告，并实时遴聘恰当《中 华东谈主民共和国证券法》章程的司帐师事务所进行审计并透露专项审计主见。      二、侧袋机制实施时间的基金运作安排      （一）基金份额的申购与赎回 为基础，阐明基金份额捏有东谈主的相应侧袋账户份额；当日收到的申购苦求，按照 启用侧袋机制后的主袋账户份额办理；当日收到的赎回苦求，仅办理主袋账户份 额的赎回苦求并支付赎回款项。 换；同期，基金经管东谈主按照基金合同和招募讲解书约定的政策办理主袋账户份额 的赎回，并根据主袋账户运作情况确定是否暂停申购。本招募讲解书“基金份额 的申购、赎回”部分的申购、赎回章程适用于主袋账户份额。 多数赎回按照单个盛开日内主袋账户份额净赎回苦求突出前一作事日主袋账户 总份额的 10%认定。      （二）基金的投资      侧袋机制实施时间，招募讲解书“基金的投资”部分约定的投资组合比例、 投资策略、组合限制、事迹相比基准、风险收益特征等约定仅适用于主袋账户。 基金经管东谈主筹谋各项投资运作标的和基金事迹标的时应当以主袋账户资产为基 准。      基金经管东谈主原则上应当在侧袋机制启用后 20 个交游日内完成对主袋账户投 资组合的诊治，但因资产流动性受限等中国证监会章程的情形除外。   基金经管东谈主不得在侧袋账户中进行除特定资产处置变现除外的其他投资操 作。 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （三）基金的用度   侧袋机制实施时间，侧袋账户资产不收取经管费。   基金经管东谈主不错将与侧袋账户相关的用度从侧袋账户资产中列支，但应待特 定资产变现后方可列支。   主袋账户的经管费和托管费等用度仍按主袋账户基金资产净值作为基数计 提。   （四）基金的收益分拨   侧袋机制实施时间，在主袋账户份额餍足基金合同收益分拨条件的情形下， 基金经管东谈主可对主袋账户份额进行收益分拨。侧袋账户不进行收益分拨。   （五）基金的信息透露   基金经管东谈主应按照招募讲解书“基金的信息透露”部分章程的基金净值信息 透露方式和频率透露主袋账户份额的基金份额净值和基金份额累计净值。实施侧 袋机制时间本基金暂停透露侧袋账户份额净值。   侧袋机制实施时间，基金经管东谈主应当在基金依期论述中透露论述期内特定资 产处置进展情况，透露论述期末特定资产可变现净值或净值区间的，该净值或净 值区间并不代表特定资产最终的变现价钱，不作为基金经管东谈主对特定资产最终变 现价钱的承诺。   基金经管东谈主在启用侧袋机制、处置特定资产、休止侧袋机制以及发生其他可 能对投资者利益产生首要影响的事项后应实时发布临时公告。   （六）特定资产处置计帐   特定资产以可出售、可转让、归附交游等方式归附流动性后，基金经管东谈主应 当按照基金份额捏有东谈主利益最大化原则，采取将特定资产赐与处置变现等方式， 实时向侧袋账户份额捏有东谈主支付对应款项。   （七）侧袋的审计   基金经管东谈主应当在启用侧袋机制和休止侧袋机制后，实时遴聘恰当《中华东谈主 民共和国证券法》章程的司帐师事务所进行审计并透露专项审计主见。 德邦短债债券型证券投资基金           更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   三、本部分对于侧袋机制的相关章程，但凡成功援用法律法例或监管功令的 部分，如将来法律法例或监管功令修改导致相关内容被取消或变更的，基金经管 东谈主经与基金托管东谈主协商一致并履行得当规范后，在对基金份额捏有东谈主利益无试验 性不利影响的前提下，可成功对本部安分容进行修改和诊治，无需召开基金份额 捏有东谈主大会审议。 德邦短债债券型证券投资基金                   更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第十八部分    风险指示   一、市集风险   证券市集价钱受到经济要素、政事要素、投资心扉和交游轨制等多样要素的 影响，导致基金收益水平变化而产生风险，主要包括： 发展政策等）发生变化，导致市集价钱波动而产生风险； 期性变化。基金投资于债券，收益水平也会随之变化，从而产生风险； 本和利润。基金投资于债券，其收益水平会受到利率变化的影响。在利率飞腾时， 基金捏有的债券价钱下跌，如基金组合久期较长，则将形成基金资产的损失； 通货扩张的影响而导致购买力下跌，从而使基金的试验收益下跌； 资收益的影响，这与利率飞腾所带来的价钱风险（即利率风险）互为消长。具体 为当利率下跌时，基金从投资的固定收益证券所得的利息收入进行再投资时，将 得回比往日较少的收益率，这将对基金的净值增长率产生影响； 或由于债券刊行东谈主信用品级镌汰导致债券价钱下跌，将形成基金资产损失。   二、经管风险   本基金可能因为基金经管东谈主的经管水平、经管技能和经管本领等要素，而影 响基金收益水平。这种风险可能表当今基金全体的投资组合经管上，举例资产配 置、类属配置不成恰当基金合同的要求，不成达到预期收益标的；也可能表当今 个券个股的采用不成恰当本基金的投资作风和投资标的等。   三、流动性风险   由于盛开式基金的特殊要求，本基金必须保捏一定的现款比例以应付赎回的 要求。由于我国证券市集全体流动性相对不及和流动性不均匀等原因可能会形成 基金建仓坚苦，或建仓成本很高；基金资产不成速即转换成现款，或变现成本很 高；不成应付可能出现的投资者大额赎回的风险；证券投资中个券和个股的流动 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 性风险等。   （1）本基金的申购、赎回安排   本基金的申购、赎回安排详见招募讲解书“第八部分基金份额的申购与赎回”。   （2）拟投资市集、行业及资产的流动性风险评估   本基金的投资市集主要为证券交游所、寰球银行间债券市集等流动性较好的 范例型交游现象，主要投资对象为具有致密流动性的金融器用（包括国内照章发 行的债券、货币市集器用和国债期货等），同期本基金基于分散投资的原则在行 业和个券方面未有高聚会度的特征，概括评估在广泛市集环境下本基金的流动性 风险适中。   （3）多数赎回情形下的流动性风险经管措施   基金出现多数赎回情形下，基金经管东谈主不错根据基金其时的资产组合景色或 多数赎回份额占比情况决定全额赎回、部分缓期赎回或缓期办理。同期，当基金 发生多数赎回，在单个基金份额捏有东谈主赎回苦求突出上一盛开日基金总份额 10% 的情形下，基金经管东谈主不错对其采取缓期办理赎回苦求的措施。具体情形、规范 见招募讲解书“第八部分基金份额的申购与赎回”中“十、多数赎回的情形及处 理方式”。   （4）实施备用的流动性风险经管器用的情形、规范及对投资者的潜在影响   在市集大幅波动、流动性费力等极点情况下发生无法应酬投资者多数赎回的 情形时，基金经管东谈主将以保障投资者正当权益为前提，严格按照法律法例及基金 合同的章程，严慎登科缓期办理多数赎回苦求、减速支付赎回款项、暂停接受赎 回苦求、收取短期赎回费、暂停基金估值、采取舞动订价机制、实施侧袋机制等 流动性风险经管器用作为扶助措施。对于千般流动性风险经管器用的使用，基金 经管东谈主将依照严格审批、审慎决策的原则，实时有用地对风险进行监测和评估， 使用前经过里面审批规范并与基金托管东谈主协商一致。在试验运用千般流动性风险 经管器用时，投资者的赎回苦求、赎回款项支付等可能受到相应影响，基金经管 东谈主将严格依照法律法例及基金合同的约定进行操作，全面保障投资者的正当权益。   四、特定风险 产而濒临较高的市集系统性风险，也可能因投资信用债券而濒临较高的信用风 德邦短债债券型证券投资基金                更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 险。 交将产生流动性风险。 留过多会导致资金运用效率过低，减少预期收益。保证金不及将有被强行平仓 的风险，使得原有的投资策略不成得以竣事。 一端交游已经施行，而由于价钱的快速波动导致另一端交游施行后赚钱低于预 期甚而形成损失的可能性。 为基差风险。基差的波动给套期保值者带来了无法诡秘的风险，成功影响套期 保值效果。 标的物是捏造债券，CTD券对应的国债品种可能发生变化，存在基差扩大的风 险。 上前延展时，合约平仓时的价钱与下一个新合约开仓时的价钱之差存在着不确 定性，存在屡次的基差风险。   本基金的投资鸿沟包括资产支捏证券，它是一种债券性质的金融器用，其向 投资者支付的本息来自于基础资产池产生的现款流或剩余权益。与股票和一般债 券不同，资产支捏证券不是对某还是营实体的利益要求权，而是对基础资产池所 产生的现款流和剩余权益的要求权，是一种以资产信用为支捏的证券。资产支捏 证券存在信用风险、利率风险、流动性风险、提前偿付风险、操作风险和法律风 险等。   基金合同收效后，如一语气 50 个作事日出现基金份额捏有东谈主数目不悦 200 东谈主 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 或者基金资产净值低于 5000 万元情形的，本基金将按照基金合同的约定投入清 算规范并休止，而无需召开基金份额捏有东谈主大会。投资东谈主将濒临基金合同可能终 止的不确定性风险。   五、启用侧袋机制的风险   侧袋机制的相关约定见本招募讲解书“第十七部分 侧袋机制”。   侧袋机制是一种流动性风险经管器用，是将特定资产分离至特地的侧袋账户 进行处置计帐，并以处置变现后的款项向基金份额捏有东谈主进行支付，方针在于有 效拒绝并化解风险，但基金启用侧袋机制后，侧袋账户份额将住手透露基金份额 净值，并不得办理申购、赎回和转换，仅主袋账户份额广泛盛开赎回，因此启用 侧袋机制时捏有基金份额的捏有东谈主将在启用侧袋机制后同期领有主袋账户份额 和侧袋账户份额，侧袋账户份额不成赎回，其对应特定资产的变刻下期具有不确 定性，最终变现价钱也具有不确定性何况有可能大幅低于启用侧袋机制时的特定 资产的估值，基金份额捏有东谈主可能濒临损失。   实施侧袋机制时间，基金经管东谈主筹谋各项投资运作标的和基金事迹标的时以 主袋账户资产为基准，不反馈侧袋账户特定资产的真不二价值及变化情况。本基金 不透露侧袋账户份额的净值，即便基金经管东谈主在基金依期论述中透露论述期末特 定资产可变现净值或净值区间的，也不作为特定资产最终变现价钱的承诺，对于 特定资产的公允价值和最终变现价钱，基金经管东谈主不承担任何保证和承诺的职责。   基金经管东谈主将根据主袋账户运作情况合理确定申购政策，因此实施侧袋机制 后主袋账户份额存在暂停申购的可能。   启用侧袋机制后，基金经管东谈主筹谋各项投资运作标的和基金事迹标的时仅需 琢磨主袋账户资产，基金事迹标的应当以主袋账户资产为基准，因此本基金透露 的事迹标的不成反馈特定资产的真不二价值及变化情况。   六、其它风险   相关当事东谈主在业务各要道操作过程中，因里面适度存在颓势或者东谈主为要素造 成操作造作或违背操作规程等引致的风险，举例，越权违纪交游、司帐部门诈骗、 交游过错、IT 系统故障等风险。 德邦短债债券型证券投资基金           更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   当筹谋机、通讯系统、交游汇注等本领保障系统或信息汇注支捏出现极端情 况，可能导致基金日常的申购赎回无法按广泛时限完成、登记系统瘫痪、核算系 统无法按广泛时限透露产生净值、基金的投资交游指示无法实时传输等风险。   由于法律法例方面的原因，某些市集行动受到限制或合同不成广泛施行，导 致基金资产的损失。   干戈、当然灾害等不可抗力可能导致基金资产有遇到损失的风险，以及证券 市集、基金经管东谈主及基金销售代理东谈主可能因不可抗力无法广泛作事，从而有影响 基金的申购和赎回按广泛时限完成的风险。 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)  第十八部分      基金合同的变更、休止与基金财产的计帐   一、《基金合同》的变更 会决议通过的事项的，应召开基金份额捏有东谈主大会决议通过。对于法律法例章程 和基金合同约定可不经基金份额捏有东谈主大会决议通过的事项，由基金经管东谈主和基 金托管东谈主同意后变更并公告，并报中国证监会备案。 自决议收效后两日内在指定媒介公告。   二、《基金合同》的休止事由   有下列情形之一的，经履行相关规范后，《基金合同》应当休止： 基金托管东谈主链接的；   三、基金财产的计帐 成立基金财产计帐小组，基金经管东谈主组织基金财产计帐小组并在中国证监会的监 督下进行基金计帐。 管东谈主、具有从事证券相关业务经验的注册司帐师、讼师以及中国证监会指定的东谈主 员组成。基金财产计帐小组不错聘用必要的作当事人谈主员。 估价、变现和分拨。基金财产计帐小组不错照章进行必要的民事行为。   （1）基金财产计帐小组成立后，由基金财产计帐小组统一秉承基金；   （2）对基金财产和债权债务进行清理和阐明；   （3）对基金财产进行估值和变现；   （4）制作计帐论述； 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （5）遴聘司帐师事务所对计帐论述进行外部审计，遴聘讼师事务所对计帐 论述出具法律主见书；   （6）将计帐论述报中国证监会备案并公告；   （7）对基金剩余财产进行分拨。 而不成实时变现的，计帐期限相应顺延。   四、计帐用度   计帐用度是指基金财产计帐小组在进行基金计帐过程中发生的悉数合理费 用，计帐用度由基金财产计帐小组优先从基金财产中支付。   五、基金财产计帐剩余资产的分拨   依据基金财产计帐的分拨有斟酌，将基金财产计帐后的一王人剩余资产扣除基金 财产计帐用度、缴纳所欠税款并反璧基金债务后，按基金份额捏有东谈主捏有的基金 份额比例进行分拨。   六、基金财产计帐的公告   计帐过程中的相关首要事项须实时公告；基金财产计帐论述经具有证券、期 货相关业务经验的司帐师事务所审计并由讼师事务所出具法律主见书后报中国 证监会备案并公告。基金财产计帐公告于基金财产计帐论述报中国证监会备案后 登载在指定网站上，并将计帐论述指示性公告登载在指定报刊上。   七、基金财产计帐账册及文献的保存   基金财产计帐账册及相关文献由基金托管东谈主保存 15 年以上。 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)           第十九部分   基金合同的内容摘录      一、基金份额捏有东谈主、基金经管东谈主和基金托管东谈主的权利与义务   （一）基金经管东谈主的权利与义务 但不限于：   （1）照章召募资金；   （2）自《基金合同》收效之日起，根据法律法例和《基金合同》寥寂运用 并经管基金财产；   （3）依照《基金合同》收取基金经管费以及法律法例章程或中国证监会批 准的其他用度；   （4）销售基金份额；   （5）按照章程召集基金份额捏有东谈主大会；   （6）依据《基金合同》及相关法律章程监督基金托管东谈主，如以为基金托管 东谈主违背了《基金合同》及国度相关法律章程，应报告中国证监会和其他监管部门， 并采取必要措施保护基金投资者的利益；   （7）在基金托管东谈主更换时，提名新的基金托管东谈主；   （8）采用、更换基金销售机构，对基金销售机构的相关行动进行监督和处 理；   （9）担任或托付其他恰当条件的机构担任基金登记机构办理基金登记业务 并得回《基金合同》章程的用度，若托付其他机构办理登记业务的，应酬托付的 基金登记机构办理基金登记的行动进行监督；   （10）依据《基金合同》及相关法律章程决定基金收益的分拨有斟酌；   （11）在《基金合同》约定的鸿沟内，断绝或暂停受理申购与赎回苦求；   （12）依照法律法例为基金的利益欺骗因基金财产投资于证券所产生的权利；   （13）在法律法例允许的前提下，为基金的利益照章为基金进行融资；   （14）以基金经管东谈主的理论，代表基金份额捏有东谈主的利益欺骗诉讼权利或者 实施其他法律行动；   （15）采用、更换讼师事务所、司帐师事务所、证券、期货经纪商或其他为 基金提供服务的外部机构；   （16）在恰当相关法律、法例的前提下，制订和诊治相关基金认购、申购、 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 赎回、转换和非交游过户等业务功令；   （17）法律法例及中国证监会章程的和《基金合同》约定的其他权利。 但不限于：   （1）照章召募资金，办理或者托付经中国证监会认定的其他机构代为办理 基金份额的发售、申购、赎回和登记事宜；   （2）办理基金备案手续；   （3）自《基金合同》收效之日起，以憨厚信用、严慎勤劳的原则经管和运 用基金财产；   （4）配备富饶的具有专科经验的东谈主员进行基金投资分析、决策，以专科化 的经营方式经管和运作基金财产；   （5）建立健全里面风险适度、监察与稽核、财务经管及东谈主事经管等轨制， 保证所经管的基金财产和基金经管东谈主的财产彼此寥寂，对所经管的不同基金分别 经管，分别记账，进行证券投资；   （6）除依据《基金法》、《基金合同》偏执他相关章程外，不得利用基金财 产为我方及任何第三东谈主谋取利益，不得托付第三东谈主运作基金财产；   （7）照章接受基金托管东谈主的监督；   （8）采取得当合理的措施使筹谋基金份额认购、申购、赎回和刊出价钱的 方法恰当《基金合同》等法律文献的章程，按相关章程筹谋并公告基金净值信息， 确定基金份额申购、赎回的价钱；   （9）进行基金司帐核算并编制基金财务司帐论述；   （10）编制季度论述、中期论述和年度论述；   （11）严格按照《基金法》、                《基金合同》偏执他相关章程，履行信息透露及 论述义务；   （12）保守基金贸易玄妙，不闪现基金投资打算、投资意向等。除《基金法》、 《基金合同》偏执他相关章程另有章程外，在基金信息公开透露前应予守密，不 向他东谈主闪现，向审计、法律等外部专科参谋人提供的除外；   （13）按《基金合同》的约定确定基金收益分拨有斟酌，实时向基金份额捏有 东谈主分拨基金收益；   （14）按章程受理申购与赎回苦求，实时、足额支付赎回款项； 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （15）依据《基金法》、              《基金合同》偏执他相关章程召集基金份额捏有东谈主大 会或配合基金托管东谈主、基金份额捏有东谈主照章召集基金份额捏有东谈主大会；   （16）按章程保存基金财产经管业务行为的司帐账册、报表、记录和其他相 关辛苦 15 年以上；   （17）确保需要向基金投资者提供的各项文献或辛苦在章程时期发出，何况 保证投资者唐突按照《基金合同》章程的时期和方式，随时查阅到与基金相关的 公开辛苦，并在支付合理成本的条件下得到相关辛苦的复印件；   （18）组织并参加基金财产计帐小组，参与基金财产的督察、清理、估价、 变现和分拨；   （19）濒临结果、照章被肃清或者被照章宣告歇业时，实时论述中国证监会 并文告基金托管东谈主；   （20）因违背《基金合同》导致基金财产的损失或毁伤基金份额捏有东谈主正当 权益时，应当承担抵偿职责，其抵偿职责不因其退任而免除；   （21）监督基金托管东谈主按法律法例和《基金合同》章程履行我方的义务，基 金托管东谈主违背《基金合同》形成基金财产损失机，基金经管东谈主应为基金份额捏有 东谈主利益向基金托管东谈主追偿；   （22）当基金经管东谈主将其义务托付第三方处理时，应当对第三方处理相关基 金事务的行动承担职责；   （23）以基金经管东谈主理论，代表基金份额捏有东谈主利益欺骗诉讼权利或实施其 他法律行动；   （24）基金经管东谈主在召募时间未能达到基金的备案条件，《基金合同》不成 收效，基金经管东谈主承担一王人召募用度，将已召募资金并加计银行同期活期进款利 息在基金召募期收尾后 30 日内退还基金认购东谈主；   （25）施行收效的基金份额捏有东谈主大会的决议；   （26）建立并保存基金份额捏有东谈主名册；   （27）法律法例及中国证监会章程的和《基金合同》约定的其他义务。   （二） 基金托管东谈主的权利与义务 但不限于： 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （1）自《基金合同》收效之日起，照章律法例和《基金合同》的章程安全 督察基金财产；   （2）依《基金合同》约定得回基金托管费以及法律法例章程或监管部门批 准的其他用度；   （3）监督基金经管东谈主对本基金的投资运作，如发现基金经管东谈主有违背《基 金合同》及国度法律法例行动，对基金财产、其他当事东谈主的利益形成首要损失的 情形，应报告中国证监会，并采取必要措施保护基金投资者的利益；   （4）根据相关市集功令，为基金开设资金账户、证券账户、期货账户等投 资所需账户，为基金办理证券、期货交游资金计帐；   （5）提议召开或召集基金份额捏有东谈主大会；   （6）在基金经管东谈主更换时，提名新的基金经管东谈主；   （7）法律法例及中国证监会章程的和《基金合同》约定的其他权利。 但不限于：   （1）以憨厚信用、勤劳尽责的原则捏有并安全督察基金财产；   （2）设立特地的基金托管部门，具有恰当要求的营业现象，配备富饶的、 及格的老成基金托管业务的专职东谈主员，负责基金财产托做事宜；   （3）建立健全里面风险适度、监察与稽核、财务经管及东谈主事经管等轨制， 确保基金财产的安全，保证其托管的基金财产与基金托管东谈主自有财产以及不同的 基金财产彼此寥寂；对所托管的不同的基金分别建立账户，寥寂核算，分账经管， 保证不同基金之间在账户建立、资金划拨、账册记录等方面彼此寥寂；   （4）除依据《基金法》、《基金合同》偏执他相关章程外，不得利用基金财 产为我方及任何第三东谈主谋取利益，不得托付第三东谈主托管基金财产；   （5）督察由基金经管东谈主代表基金签订的与基金相关的首要合同及相关凭证；   （6）按章程开设基金财产的资金账户、证券账户、期货账户等投资所需账 户，按照《基金合同》的约定，根据基金经管东谈主的投资指示，实时办理计帐、交 割事宜；   （7）保守基金贸易玄妙，除《基金法》、《基金合同》偏执他相关章程另有 章程外，在基金信息公开透露前赐与守密，不得向他东谈主闪现，向审计、法律等外 德邦短债债券型证券投资基金                更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 部专科参谋人提供的除外；   （8）复核、审查基金经管东谈主筹谋的基金资产净值、基金份额净值、基金份 额申购、赎回价钱；   （9）办理与基金托管业务行为相关的信息透露事项；   （10）对基金财务司帐论述、季度论述、中期论述和年度论述出具主见，说 明基金经管东谈主在各要害方面的运作是否严格按照《基金合同》的章程进行；如果 基金经管东谈主有未施行《基金合同》章程的行动，还应当讲解基金托管东谈主是否采取 了得当的措施；      （11）保存基金托管业务行为的记录、账册、报表和其他相关辛苦 15 年以 上；   （12）从基金经管东谈主或其托付的登记机构处收受并保存基金份额捏有东谈主名册；   （13）按章程制作相关账册并与基金经管东谈主查对；   （14）依据基金经管东谈主的指示或相关章程向基金份额捏有东谈主支付基金收益和 赎回款项；   （15）依据《基金法》、              《基金合同》偏执他相关章程，召集基金份额捏有东谈主 大会或配合基金经管东谈主、基金份额捏有东谈主照章召集基金份额捏有东谈主大会；   （16）按照法律法例和《基金合同》的章程监督基金经管东谈主的投资运作；   （17）参加基金财产计帐小组，参与基金财产的督察、清理、估价、变现和 分拨；   （18）濒临结果、照章被肃清或者被照章宣告歇业时，实时论述中国证监会 和银行业监督经管机构，并文告基金经管东谈主；   （19）因违背《基金合同》导致基金财产损失机，容许担抵偿职责，其抵偿 职责不因其退任而免除；   （20）按章程监督基金经管东谈主按法律法例和《基金合同》章程履行我方的义 务，基金经管东谈主因违背《基金合同》形成基金财产损失机，应为基金份额捏有东谈主 利益向基金经管东谈主追偿；   （21）施行收效的基金份额捏有东谈主大会的决议；   （22）法律法例及中国证监会章程的和《基金合同》约定的其他义务。   （三）基金份额捏有东谈主的权利与义务 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   基金投资者捏有本基金基金份额的行动即视为对《基金合同》的承认和接受， 基金投资者自依据《基金合同》取得基金份额，即成为本基金份额捏有东谈主和《基 金合同》确当事东谈主，直至其不再捏有本基金的基金份额。基金份额捏有东谈主作为《基 金合同》当事东谈主并不以在《基金合同》上书面签章或署名为必要条件。   吞并类别每份基金份额具有同等的正当权益。 包括但不限于：   （1）共享基金财产收益；   （2）参与分拨计帐后的剩余基金财产；   （3）照章转让或者苦求赎回其捏有的基金份额；   （4）按照章程要求召开基金份额捏有东谈主大会或者召集基金份额捏有东谈主大会；   （5）出席或者托付代表出席基金份额捏有东谈主大会，对基金份额捏有东谈主大会 审议事项欺骗表决权；   （6）查阅或者复制公开透露的基金信息辛苦；   （7）监督基金经管东谈主的投资运作；   （8）对基金经管东谈主、基金托管东谈主、基金服务机构毁伤其正当权益的行动依 法拿告状讼或仲裁；   （9）法律法例及中国证监会章程的和《基金合同》约定的其他权利。 包括但不限于：   （1）肃穆阅读并服从《基金合同》、招募讲解书等信息透露文献；   （2）了解所投资基金居品，了解自身风险承受才气，自主判断基金的投资 价值，自主作念出投资决策，自行承担投资风险；   （3）关心基金信息透露，实时欺骗权利和履行义务；   （4）缴纳基金认购、申购款项及法律法例和《基金合同》所章程的用度；   （5）在其捏有的基金份额鸿沟内，承担基金耗损或者《基金合同》休止的 有限职责；   （6）不从事任何有损基金偏执他《基金合同》当事东谈主正当权益的行为；   （7）施行收效的基金份额捏有东谈主大会的决议； 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （8）返还在基金交游过程中因任何原因得回的欠妥得利；   （9）服从基金经管东谈主、基金托管东谈主、销售机构和登记机构的相关交游及业 务功令；   （10）提供基金经管东谈主和监管机构照章要求提供的信息，以及经常的更新和 补充，并保证其信得过性、完好意思性；   （11）法律法例及中国证监会章程的和《基金合同》约定的其他义务。   二、基金份额捏有东谈主大会召集、议事及表决的规范和功令   基金份额捏有东谈主大会由基金份额捏有东谈主组成，基金份额捏有东谈主的正当授权代 表有权代表基金份额捏有东谈主出席会议并表决。本基金 A 类基金份额捏有东谈主、C 类 基金份额捏有东谈主、E 类基金份额捏有东谈主和 D 类基金份额捏有东谈主捏有的每一基金 份额领有对等的投票权。   本基金份额捏有东谈主大会不设日常机构。   （一）召开事由 法律法例、中国证监会另有章程或基金合同另有约定的除外：   （1）休止《基金合同》；   （2）更换基金经管东谈主；   （3）更换基金托管东谈主；   （4）转换基金运作方式；   （5）诊治基金经管东谈主、基金托管东谈主的报酬模范或栽种销售服务费；   （6）变更基金类别；   （7）本基金与其他基金的合并；   （8）变更基金投资标的、鸿沟或策略；   （9）变更基金份额捏有东谈主大会规范；   （10）基金经管东谈主或基金托管东谈主要求召开基金份额捏有东谈主大会；   （11）单独或揣摸捏有本基金总份额 10%以上（含 10%）基金份额的基金份 额捏有东谈主（以基金经管东谈主收到提议当日的基金份额筹谋，下同）就吞并事项书面 要求召开基金份额捏有东谈主大会；   （12）对基金合同当事东谈主权利和义务产生首要影响的其他事项； 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （13）法律法例、《基金合同》或中国证监会章程的其他应当召开基金份额 捏有东谈主大会的事项。 益无试验性不利影响的前提下，以下情况可由基金经管东谈主和基金托管东谈主协商后修 改，不需召开基金份额捏有东谈主大会：   （1）调低基金销售服务费；   （2）法律法例要求加多的基金用度的收取；   （3）在法律法例章程和《基金合同》约定的鸿沟内且在对基金份额捏有东谈主 利益无试验性不利影响的前提下，诊治本基金的申购费率、调低赎回费率或变更 收费方式；   （4）因相应的法律法例发生变动而应当对《基金合同》进行修改；   （5）对《基金合同》的修改对基金份额捏有东谈主利益无试验性不利影响或修 改不触及《基金合同》当事东谈主权利义务关系发生首要变化；   （6）加多或诊治基金份额类别建立；   （7）基金经管东谈主、登记机构、基金销售机构诊治相关认购、申购、赎回、 转换、非交游过户、转托管等业务功令；   （8）本基金推出新业务或服务；   （9）按照法律法例和《基金合同》章程不需召开基金份额捏有东谈主大会的其 他情形。   （二）会议召集东谈主及召集方式 金经管东谈主召集。 提议书面提议。基金经管东谈主应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集， 并书面奉告基金托管东谈主。基金经管东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 60 日内召开；基金经管东谈主决定不召集，基金托管东谈主仍以为有必要召开的，应当由基 金托管东谈主自行召集，并自出具书面决定之日起 60 日内召开并奉告基金经管东谈主， 基金经管东谈主应当配合。 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 求召开基金份额捏有东谈主大会，应当向基金经管东谈主提议书面提议。基金经管东谈主应当 自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面奉告提议提议的基金份额 捏有东谈主代表和基金托管东谈主。基金经管东谈主决定召集的，应当自出具书面决定之日起 金份额捏有东谈主仍以为有必要召开的，应当向基金托管东谈主提议书面提议。基金托管 东谈主应当自收到书面提议之日起 10 日内决定是否召集，并书面奉告提议提议的基 金份额捏有东谈主代表和基金经管东谈主；基金托管东谈主决定召集的，应当自出具书面决定 之日起 60 日内召开并奉告基金经管东谈主，基金经管东谈主应当配合。 开基金份额捏有东谈主大会，而基金经管东谈主、基金托管东谈主都不召集的，单独或揣摸代 表基金份额 10%以上（含 10%）的基金份额捏有东谈主有权自行召集，并至少提前 30 日报中国证监会备案。基金份额捏有东谈主照章自行召集基金份额捏有东谈主大会的，基 金经管东谈主、基金托管东谈主应当配合，不得阻隔、热闹。 益登记日。   （三）召开基金份额捏有东谈主大会的文告时期、文告内容、文告方式 告。基金份额捏有东谈主大和会知应至少载明以下内容：   （1）会议召开的时期、地点和会议边幅；   （2）会议拟审议的事项、议事规范和表决方式；   （3）有权出席基金份额捏有东谈主大会的基金份额捏有东谈主的权益登记日；   （4）授权托付解释的内容要求（包括但不限于代理东谈主身份，代理权限和代 理有用期限等）、投递时期和地点；   （5）会务常设研究东谈主姓名及研究电话；   （6）出席会议者必须准备的文献和必须履行的手续；   （7）召集东谈主需要文告的其他事项。 中讲解本次基金份额捏有东谈主大会所采取的具体通讯方式、托付的公证机关偏执联 系方式和研究东谈主、书面表决主见寄交的截止时期和收取方式。 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 决主见的计票进行监督；如召集东谈主为基金托管东谈主，则应另行书面文告基金经管东谈主 到指定地点对表决主见的计票进行监督；如召集东谈主为基金份额捏有东谈主，则应另行 书面文告基金经管东谈主和基金托管东谈主到指定地点对表决主见的计票进行监督。基金 经管东谈主或基金托管东谈主拒不派代表对书面表决主见的计票进行监督的，不影响表决 主见的计票效力。   （四）基金份额捏有东谈主出席会议的方式   基金份额捏有东谈主大会可通过现场开会方式、通讯开会方式或法律法例、监管 机构允许的其他方式召开，会议的召开方式由会议召集东谈主确定。 代表出席，现场开会时基金经管东谈主和基金托管东谈主的授权代表应当列席基金份额捏 有东谈主大会，基金经管东谈主或基金托管东谈主不派代表列席的，不影响表决效力。现场开 会同期恰当以下条件时，不错进行基金份额捏有东谈主大会议程：   （1）亲身出席会议者捏有基金份额的凭证、受托出席会议者出具的托付东谈主 捏有基金份额的凭证及托付东谈主的代理投票授权托付解释恰当法律法例、《基金合 同》和会议文告的章程，何况捏有基金份额的凭证与基金经管东谈主捏有的登记辛苦 相符；   （2）经查对，汇总到会者出示的在权益登记日捏有基金份额的凭证透露， 有用的基金份额不少于本基金在权益登记日基金总份额的二分之一（含二分之 一）。若到会者在权益登记日代表的有用的基金份额少于本基金在权益登记日基 金总份额的二分之一，召集东谈主不错在原公告的基金份额捏有东谈主大会召开时期的 3 个月以后、6 个月以内，就原定审议事项重新召集基金份额捏有东谈主大会。重新召 集的基金份额捏有东谈主大会到会者在权益登记日代表的有用的基金份额应不少于 本基金在权益登记日基金总份额的三分之一（含三分之一）。 边幅或基金合同约定的其他方式在表决截止日往日投递至召集东谈主指定的地址。通 讯开会应以书面方式或基金合同约定的其他方式进行表决。在同期恰当以下条件 时，通讯开会的方式视为有用：   （1）会议召集东谈主按《基金合同》约定公布会议文告后，在 2 个作事日内连 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 续公布相关指示性公告；   （2）召集东谈主按基金合同约定文告基金托管东谈主（如果基金托管东谈主为召集东谈主， 则为基金经管东谈主）到指定地点对书面表决主见的计票进行监督。会议召集东谈主在基 金托管东谈主（如果基金托管东谈主为召集东谈主，则为基金经管东谈主）和公证机关的监督下按 照会议文告章程的方式收取基金份额捏有东谈主的书面表决主见；基金托管东谈主或基金 经管东谈主经文告不参加收取书面表决主见的，不影响表决效力；    （3）本东谈主成功出具书面主见或授权他东谈主代表出具书面主见的，基金份额捏 有东谈主所捏有的基金份额不小于在权益登记日基金总份额的二分之一（含二分之 一）；若本东谈主成功出具书面主见或授权他东谈主代表出具书面主见基金份额捏有东谈主所 捏有的基金份额小于在权益登记日基金总份额的二分之一，召集东谈主不错在原公告 的基金份额捏有东谈主大会召开时期的 3 个月以后、6 个月以内，就原定审议事项重 新召集基金份额捏有东谈主大会。重新召集的基金份额捏有东谈主大会应当有代表三分之 一以上（含三分之一）基金份额的捏有东谈主成功出具书面主见或授权他东谈主代表出具 书面主见；   （4）上述第（3）项中成功出具书面主见的基金份额捏有东谈主或受托代表他东谈主 出具书面主见的代理东谈主，同期提交的捏有基金份额的凭证、受托出具书面主见的 代理东谈主出具的托付东谈主捏有基金份额的凭证及托付东谈主的代理投票授权托付解释符 正当律法例、      《基金合同》和会议文告的章程，并与基金登记注册机构记录相符。 东谈主也不错采取汇注、电话或其他方式进行表决；除纸面授权外，基金份额捏有东谈主 也不错采取汇注、电话或其他方式授权他东谈主代为出席会议并表决，具体方式由会 议召集东谈主确定并在会议文告中载明。在会议召开方式上，本基金亦可采取其他非 现场方式或者以现场方式与非现场方式相谄媚的方式召开基金份额捏有东谈主大会， 会议规范比照现场开会和通讯方式开会的规范进行。   （五）议事内容与规范   议事内容为关系基金份额捏有东谈主利益的首要事项，如《基金合同》的首要修 改、决定休止《基金合同》、更换基金经管东谈主、更换基金托管东谈主、与其他基金合 并、法律法例及《基金合同》章程的其他事项以及会议召集东谈主以为需提交基金份 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 额捏有东谈主大会谋划的其他事项。   基金份额捏有东谈主大会的召集东谈主发出召麇集议的文告后，对原有提案的修改应 当在基金份额捏有东谈主大会召开前实时公告。   基金份额捏有东谈主大会不得对未事前公告的议事内容进行表决。   （1）现场开会   在现场开会的方式下，率先由大会主捏东谈主按照下列第（七）条章程规范确定 和公布监票东谈主，然后由大会主捏东谈主宣读提案，经谋划后进行表决，并形成大会决 议。大会主捏东谈主为基金经管东谈主授权出席会议的代表，在基金经管东谈主授权代表未能 主捏大会的情况下，由基金托管东谈主授权其出席会议的代表主捏；如果基金经管东谈主 授权代表和基金托管东谈主授权代表均未能主捏大会，则由出席大会的基金份额捏有 东谈主和代理东谈主所捏表决权的 50%以上（含 50%）选举产生又名基金份额捏有东谈主或代 理东谈主作为该次基金份额捏有东谈主大会的主捏东谈主。基金经管东谈主和基金托管东谈主拒不出席 或主捏基金份额捏有东谈主大会，不影响基金份额捏有东谈主大会作出的决议的效力。   会议召集东谈主应当制作出席会议东谈主员的签名册。签名册载明参加会议东谈主员姓名 （或单元称号）、身份解释文献号码、捏有或代表有表决权的基金份额、托付东谈主 姓名（或单元称号）和研究方式等事项。   （2）通讯开会   在通讯开会的情况下，率先由召集东谈主提前 30 日公布提案，在所文告的表决 截止日历后 2 个作事日内在公证机关监督下由召集东谈主统计一王人有用表决，在公证 机关监督下形成决议。   （六）表决   基金份额捏有东谈主所捏每份基金份额有一票表决权。   基金份额捏有东谈主大会决议分为一般决议和相等决议： 决权的二分之一以上（含二分之一）通过方为有用；除下列第 2 项所章程的须以 相等决议通过事项除外的其他事项均以一般决议的方式通过。 表决权的三分之二以上（含三分之二）通过方可作念出。除基金合同另有约定外， 德邦短债债券型证券投资基金           更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 转换基金运作方式、更换基金经管东谈主或者基金托管东谈主、休止《基金合同》                                、本基 金与其他基金合并以相等决议通过方为有用。 分的相悖凭证解释，不然提交恰当会议文告中章程的阐明投资者身份文献的表决 视为有用出席的投资者，理论恰当会议文告章程的书面表决主见视为有用表决， 表决主见无极不清或彼此矛盾的视为弃权表决，但应当计入出具书面主见的基金 份额捏有东谈主所代表的基金份额总和。 开审议、逐项表决。   （七）计票   （1）如大会由基金经管东谈主或基金托管东谈主召集，基金份额捏有东谈主大会的主捏 东谈主应当在会议启动后布告在出席会议的基金份额捏有东谈主和代理东谈主中选举两名基 金份额捏有东谈主代表与大会召集东谈主授权的又名监督员共同担任监票东谈主；如大会由基 金份额捏有东谈主自行召集或大会固然由基金经管东谈主或基金托管东谈主召集，然而基金管 理东谈主或基金托管东谈主未出席大会的，基金份额捏有东谈主大会的主捏东谈主应当在会议启动 后布告在出席会议的基金份额捏有东谈主中选举三名基金份额捏有东谈主代表担任监票 东谈主。基金经管东谈主或基金托管东谈主不出席大会的，不影响计票的效力。   （2）监票东谈主应当在基金份额捏有东谈主表决后立即进行盘点并由大会主捏东谈主当 场公布计票结果。   （3）如果会议主捏东谈主或基金份额捏有东谈主或代理东谈主对于提交的表决结果有怀 疑，不错在布告表决结果后立即对所投票数要求进行重新盘点。监票东谈主应当进行 重新盘点，重新盘点以一次为限。重新盘点后，大会主捏东谈主应当就地公布重新清 点结果。   （4）计票过程应由公证机关赐与公证，基金经管东谈主或基金托管东谈主拒不出席 大会的，不影响计票的效力。   在通讯开会的情况下，计票方式为：由大会召集东谈主授权的两名监督员在基金 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 托管东谈主授权代表（若由基金托管东谈主召集，则为基金经管东谈主授权代表）的监督下进 行计票，并由公证机关对其计票过程赐与公证。基金经管东谈主或基金托管东谈主拒派代 表对书面表决主见的计票进行监督的，不影响计票和表决结果。   （八）收效与公告   基金份额捏有东谈主大会的决议，召集东谈主应当自通过之日起 5 日内报中国证监会 备案。   基金份额捏有东谈主大会的决议自表决通过之日起收效。   基金份额捏有东谈主大会决议自收效之日起 2 日内在指定媒介上公告。如果采取 通讯方式进行表决，在公告基金份额捏有东谈主大会决议时，必须将公文凭全文、公 证机构、公证员姓名等一同公告。   基金经管东谈主、基金托管东谈主和基金份额捏有东谈主应当施行收效的基金份额捏有东谈主 大会的决议。收效的基金份额捏有东谈主大会决议对全体基金份额捏有东谈主、基金经管 东谈主、基金托管东谈主均有敛迹力。   （九）实施侧袋机制时间基金份额捏有东谈主大会的特殊约定   若本基金实施侧袋机制，则相关基金份额或表决权的比例指主袋份额捏有东谈主 和侧袋份额捏有东谈主分别捏有或代表的基金份额或表决权恰当该等比例，但若相关 基金份额捏有东谈主大会召集和审议事项不触及侧袋账户的，则仅指主袋份额捏有东谈主 捏有或代表的基金份额或表决权恰当该等比例： 基金份额 10%以上（含 10%）； 记日相关基金份额的二分之一（含二分之一）； 捏有东谈主所捏有的基金份额不小于在权益登记日相关基金份额的二分之一（含二分 之一）； 于在权益登记日相关基金份额的二分之一、召集东谈主在原公告的基金份额捏有东谈主大 会召开时期的 3 个月以后、6 个月以内就原定审议事项重新召集的基金份额捏有 东谈主大会应当有代表三分之一以上（含三分之一）相关基金份额的捏有东谈主参与或授 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 权他东谈主参与基金份额捏有东谈主大会投票； （含 50%）选举产生又名基金份额捏有东谈主作为该次基金份额捏有东谈主大会的主捏 东谈主； 之一以上（含二分之一）通过； 分之二以上（含三分之二）通过。   吞并主侧袋账户内的每份基金份额具有对等的表决权。   （十）本部分对于基金份额捏有东谈主大会召开事由、召开条件、议事规范、表 决条件等章程，但凡成功援用法律法例或监管功令的部分，如将来法律法例或监 管功令修改导致相关内容被取消或变更的，基金经管东谈主提前公告后，可成功对本 部安分容进行修改和诊治，无需召开基金份额捏有东谈主大会审议。      三、基金合同根除和休止的事由、规范   （一）《基金合同》的休止事由   有下列情形之一的，经履行相关规范后，《基金合同》应当休止： 基金托管东谈主链接的；   （二）基金财产的计帐 成立基金财产计帐小组，基金经管东谈主组织基金财产计帐小组并在中国证监会的监 督下进行基金计帐。 管东谈主、具有从事证券相关业务经验的注册司帐师、讼师以及中国证监会指定的东谈主 员组成。基金财产计帐小组不错聘用必要的作当事人谈主员。 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 估价、变现和分拨。基金财产计帐小组不错照章进行必要的民事行为。   （1）基金财产计帐小组成立后，由基金财产计帐小组统一秉承基金；   （2）对基金财产和债权债务进行清理和阐明；   （3）对基金财产进行估值和变现；   （4）制作计帐论述；   （5）遴聘司帐师事务所对计帐论述进行外部审计，遴聘讼师事务所对计帐 论述出具法律主见书；   （6）将计帐论述报中国证监会备案并公告；   （7）对基金剩余财产进行分拨。 而不成实时变现的，计帐期限相应顺延。   （三）计帐用度   计帐用度是指基金财产计帐小组在进行基金计帐过程中发生的悉数合理费 用，计帐用度由基金财产计帐小组优先从基金财产中支付。   （四）基金财产计帐剩余资产的分拨   依据基金财产计帐的分拨有斟酌，将基金财产计帐后的一王人剩余资产扣除基金 财产计帐用度、缴纳所欠税款并反璧基金债务后，按基金份额捏有东谈主捏有的基金 份额比例进行分拨。   （五）基金财产计帐的公告   计帐过程中的相关首要事项须实时公告；基金财产计帐论述经具有证券、期 货相关业务经验的司帐师事务所审计并由讼师事务所出具法律主见书后报中国 证监会备案并公告。基金财产计帐公告于基金财产计帐论述报中国证监会备案后 登载在指定网站上，并将计帐论述指示性公告登载在指定报刊上。   （六）基金财产计帐账册及文献的保存   基金财产计帐账册及相关文献由基金托管东谈主保存 15 年以上。 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   四、争议惩办方式   各方当事东谈主同意，因《基金合同》而产生的或与《基金合同》相关的一切争 议，如经友好协商未能惩办的，应提交上海海外经济贸易仲裁委员会，按照上海 海外经济贸易仲裁委员会届时有用的仲裁功令进行仲裁，仲裁地点为上海市。仲 裁裁决是结尾的，对各方均有敛迹力。除非仲裁裁决另有决定，仲裁用度由败诉 方承担。   争议处理时间，基金合同当事东谈主应遵从各自的职责，持续履行基金合同章程 的义务，顾惜基金份额捏有东谈主的正当权益。   《基金合同》受中国法律统领。   五、基金合同存放地和投资者取得基金合同的方式   《基金合同》可印制成册，供投资者在基金经管东谈主、基金托管东谈主、销售机构 的办公现象和营业现象查阅。 德邦短债债券型证券投资基金                   更新招募讲解书(2025 年第 1 号)         第二十部分       基金托管公约的内容摘录   一、托管公约当事东谈主   （一）基金经管东谈主   称号：德邦基金经管有限公司   住所：上海市虹口区东大名路 501 号 503B 单元   办公地址：上海市杨浦区荆州路 198 号万硕大厦 A 栋 25 楼   法定代表东谈主：左畅   成立时期：2012 年 3 月 27 日   批准设立机关：中国证券监督经管委员会   批准设立文号：证监许可 2012 249 号   经营鸿沟：基金召募、基金销售、特定客户资产经管、资产经管和中国证监 会许可的其他业务   注册成本：5.9 亿元东谈主民币   组织边幅：有限职责公司   存续时间：捏续经营   （二）基金托管东谈主   称号：交通银行股份有限公司（简称：交通银行）   住所：中国（上海）目田贸易观望区银城中路 188 号（邮政编码：200120）   办公地址：上海市长宁区仙霞路 18 号（邮政编码：200336）   法定代表东谈主：任德奇   成立时期：1987 年 3 月 30 日   批准设立机关及批准设立文号：国务院国发(1986)字第 81 号文和中国东谈主民 银行银发［1987］40 号文   基金托管业务批准文号：中国证监会证监基字［1998］25 号   经营鸿沟：招揽公众进款；披发短期、中期和耐久贷款；办理国表里结算； 办理单据承兑与贴现；刊行金融债券；代理刊行、代理兑付、承销政府债券；买 卖政府债券、金融债券；从事同行拆借；买卖、代理买卖外汇；从事银行卡业务； 提供信用证服务及担保；代理收付款项业务；提供督察箱服务；经国务院银行业 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 监督经管机构批准的其他业务；经营结汇、售汇业务。   注册成本：742.63 亿元东谈主民币   组织边幅：股份有限公司   存续时间：捏续经营   二、基金托管东谈主对基金经管东谈主的业务监督和核查   （一）基金托管东谈主对基金经管东谈主的投资行动欺骗监督权 基金的投资鸿沟、投资对象进行监督。   本基金的投资鸿沟为具有致密流动性的金融器用，包括债券（含国债、央行 单据、金融债、企业债、公司债、次级债、政府支捏债券、政府支捏机构债券、 地点政府债券、证券公司短期公司债券、中期单据、短期融资券、超短期融资券、 可分离交游可转债的纯债部分）、资产支捏证券、债券回购、同行存单、银行存 款、货币市集器用、国债期货等以及法律法例或中国证监会允许基金投资的其他 金融器用。   本基金不投资于股票等权益类资产，也不投资于可转换债券（可分离交游可 转债的纯债部分除外）、可交换债券。   基金的投资组合比例为：本基金投资于债券的比例不低于基金资产的 80%， 其中投资于短借主题债券的比例不低于非现款基金资产的 80%；每个交游日日 终在扣除国债期货合约需缴纳的交游保证金后，基金保留的现款或者到期日在一 年以内的政府债券不低于基金资产净值的 5%，其中现款不包括结算备付金、存 出保证金和应收申购款等；国债期货偏执他金融器用的投资比例恰当法律法例和 监管机构的章程。   本基金所指的短借主题债券是指剩余期限不突出 397 天（含）的债券资产， 主要包括国债、央行单据、金融债、企业债、公司债、次级债、政府支捏债券、 政府支捏机构债券、地点政府债券、证券公司短期公司债券、中期单据、短期融 资券、超短期融资券、可分离交游可转债的纯债部分等金融器用。其中，剩余期 限指距离到期日或回售日的期限，存在回售日的以回售日为准。   如果法律法例或中国证监会变更投资品种的投资比例限制，基金经管东谈主在履 行得当规范后，不错诊治上述投资品种的投资比例。 德邦短债债券型证券投资基金                更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 对基金投资、融资比例进行监督。   （1）本基金债券资产的投资比例不低于基金资产的 80%，其中投资于短期 债券的比例不低于非现款基金资产的 80%；   （2）每个交游日日终在扣除国债期货合约需缴纳的交游保证金后，应当保 捏现款或者到期日在一年以内的政府债券投资比例揣摸不低于基金资产净值的   （3）本基金捏有一家公司刊行的证券，其市值不突出基金资产净值的 10%；   （4）本基金经管东谈主经管的一王人基金捏有一家公司刊行的证券，不突出该证 券的 10%，实足按摄影关指数的组成比例进行证券投资的基金品种不错不受此 条目章程的比例限制；   （5）本基金投资于吞并原始权益东谈主的千般资产支捏证券的比例，不得突出 基金资产净值的 10%；   （6）本基金捏有的一王人资产支捏证券，其市值不得突出基金资产净值的 20%；   （7）本基金捏有的吞并（指吞并信用级别）资产支捏证券的比例，不得超 过该资产支捏证券限制的 10%；   （8）本基金经管东谈主经管的一王人基金投资于吞并原始权益东谈主的千般资产支捏 证券，不得突出其千般资产支捏证券揣摸限制的 10%；   （9）本基金应投资于信用级别评级为 BBB 以上（含 BBB）的资产支捏证 券。基金捏有资产支捏证券时间，如果其信用品级下跌、不再恰当投资模范，应 在评级论述发布之日起 3 个月内赐与一王人卖出；   （10）本基金总资产不突出基金资产净值的 140%；   （11）本基金投入寰球银行间同行市集进行债券回购的资金余额不得突出基 金资产净值的 40%，投入寰球银行间同行市集进行债券回购的最耐久限为 1 年， 债券回购到期后不得缓期；   （12）本基金参与国债期货交游，罢职以下投资比例限制： 金资产净值的 15%； 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 捏有的债券总市值的 30%； 得突出上一交游日基金资产净值的 30%； 卖出洋债期货合约价值，揣摸（轧差筹谋）应当恰当基金合同对于债券投资比例 的相关约定；   （13）本基金主动投资于流动性受限资产的市值揣摸不得突出基金资产净值 的 15%；因证券市集波动、基金限制变动等基金经管东谈主之外的要素致使基金不符 合该比例限制的，基金经管东谈主不得主动新增流动性受限资产的投资；   （14）本基金与私募类证券资管居品及中国证监会认定的其他主体为交游对 手开展逆回购交游的，可接受质押品的天禀要求应当与基金合同约定的投资鸿沟 保捏一致；   （15）法律法例及中国证监会章程的和《基金合同》约定的其他投资限制。   除上述第（2）、          （9）、             （13）、                 （14）项外，因证券、期货市集波动、证券刊行 东谈主合并、基金限制变动等基金经管东谈主之外的要素致使基金投资比例不恰当上述规 定投资比例的，基金经管东谈主应当在 10 个交游日内进行诊治，但中国证监会章程 的特殊情形除外。法律法例另有章程的，从其章程。   基金经管东谈主应当自基金合同收效之日起 6 个月内使基金的投资组合比例符 合基金合同的相关约定。在上述时间内，本基金的投资鸿沟、投资策略应当恰当 基金合同的约定。基金托管东谈主对基金的投资的监督与搜检自基金合同收效之日起 启动。   如果法律法例或监管部门对上述投资组合比例限制进行变更的，以变更后的 章程为准。法律法例或监管部门取消上述限制，如适用于本基金，基金经管东谈主在 履行得当规范后，则本基金投资不再受相关限制。 金投资退却行动进行监督。基金财产不得用于下列投资或者行为。   （1）承销证券；   （2）违背章程向他东谈主贷款或者提供担保；   （3）从事承担无穷职责的投资； 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （4）买卖其他基金份额，然而中国证监会另有章程的除外；   （5）向其基金经管东谈主、基金托管东谈主出资；   （6）从事内幕交游、驾驭证券交游价钱偏执他不正派的证券交游行为；   （7）法律、行政法例和中国证监会章程退却的其他行为。   基金经管东谈主运用基金财产买卖基金经管东谈主、基金托管东谈主偏执控股鼓舞、试验 适度东谈主或者与其有首要狠恶关系的公司刊行的证券或者承销期内承销的证券，或 者从事其他首要关联交游的，应当恰当基金的投资标的和投资策略，罢职基金份 额捏有东谈主利益优先的原则，驻防利益粉碎，建立健全里面审批机制和评估机制， 按照市集自制合理价钱施行。相关交游必须事前得到基金托管东谈主的同意，并按法 律法例赐与透露。首要关联交游应提交基金经管东谈主董事会审议，并经过三分之二 以上的寥寂董事通过。基金经管东谈主董事会应至少每半年对关联交游事项进行审查。   法律、行政法例或监管部门取消或变更上述限制，如适用于本基金，基金管 理东谈主在履行得当规范后，本基金投资不再受相关限制或以变更后的章程为准。 金经管东谈主参与银行间债券市集进行监督。      （1）基金托管东谈主依据相关法律法例的章程和《基金合同》的约定对于基金 经管东谈主参与银行间债券市集交游时濒临的交游敌手资信风险进行监督。      基金经管东谈主向基金托管东谈主提供恰当法律法例及行业模范的银行间债券市集 交游敌手的名单。基金托管东谈主在收到名单后 2 个作事日内电话或回函阐明收到该 名单。基金经管东谈主应依期和不依期对银行间债券市集现券及回购交游敌手的名单 进行更新。基金托管东谈主在收到名单后 2 个作事日内电话或书面回函阐明，新名单 自基金托管东谈主阐明当日收效。新名单收效前已与本次剔除的交游敌手所进行但尚 未结算的交游，仍应按照公约进行结算。   （2）基金经管东谈主参与银行间债券市集交游时，有职责适度交游敌手的资信 风险，由于交游敌手资信风险引起的损失，基金经管东谈主应当负责向相关职责东谈主追 偿。 金经管东谈主采用进款银行进行监督。   基金投资银行进款的，基金经管东谈主应根据法律法例的章程及基金合同的约定， 德邦短债债券型证券投资基金               更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 确定恰当条件的悉数进款银行的名单，并实时提供给基金托管东谈主，基金托管东谈主应 据以对基金投资银行进款的交游敌手是否恰当相关章程进行监督。   本基金投资银行进款应恰当如下章程：   （1）基金经管东谈主、基金托管东谈主应当与进款银行建立依期对账机制，确保基 金银行进款业务账目及核算的信得过、准确。   （2）基金经管东谈主与基金托管东谈主应根据相关章程，就本基金银行进款业务另 行签订书面公约，明确两边在相关公约签署、账户开设与经管、投资指示传达与 施行、资金划拨、账目查对、到期兑付、文献督察以及进款证实书的开立、传递、 督察等过程中的权利、义务和职责，以确保基金财产的安全，保护基金份额捏有 东谈主的正当权益。   （3）基金托管东谈主应加强对基金银行进款业务的监督与核查，严格审查、复 核相关公约、账户辛苦、投资指示、进款证实书等相关文献，切实履行托管职责。   （4）基金经管东谈主与基金托管东谈主在开展基金进款业务时，应严格服从《基金 法》、《运作办法》等相关法律法例，以及国度相关账户经管、利率经管、支付 结算等的各项章程。    （1）基金投资流通受限证券，应服从《对于基金投资非公劝诱行股票等流 通受限证券相关问题的文告》等相关法律法例章程。    （2）流通受限证券，包括由《上市公司证券刊行经管办法》范例的在刊行 时明确一依期限锁依期的可交游证券，不包括由于发布首要音书或其他原因而 临时停牌的证券、已刊行未上市证券、回购交游中的质押券等流通受限证券。   （3）基金经管东谈主应在基金初次投资流通受限证券前，向基金托管东谈主提供经基 金经管东谈主董事会批准的相关基金投资流通受限证券的投资决策过程、风险适度制 度。上述辛苦应包括但不限于基金投资流通受限证券的投资额度和投资比例适度 情况。基金经管东谈主应至少于初次施行投资指示之前两个作事日将上述辛苦书面发 至基金托管东谈主，保证基金托管东谈主有富饶的时期进行审核。基金托管东谈主应在收到上 述辛苦后两个作事日内，以书面或其他两边认同的方式阐明收到上述辛苦。    （4）基金投资流通受限证券前，基金经管东谈主应向基金托管东谈主提供恰当法律 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 法例要求的相关书面信息，包括但不限于拟刊行证券主体的中国证监会批准文 件、刊行证券数目、刊行价钱、锁依期，基金拟认购的数目、价钱、总成本、总 成本占基金资产净值的比例、已捏有流通受限证券市值占资产净值的比例、资 金划付时期等。基金经管东谈主应保证上述信息的信得过、完好意思，并应至少于拟施行投 资指示前两个作事日将上述信息书面发至基金托管东谈主，保证基金托管东谈主有富饶 的时期进行审核。    （5）基金托管东谈主应酬基金经管东谈主提供的相关书面信息进行审核，基金托管 东谈主以为上述辛苦可能导致基金投资出现风险的，有权要求基金经管东谈主在投资流 通受限证券前就该风险的摒除或驻防措施进行补充书面讲解，并保留检察基金 经管东谈主风险经管部门就基金投资流通受限证券出具的风险评估论述等备查辛苦 的权利。不然，基金托管东谈主有权断绝施行相关指示。因断绝施行该指示形成基金 财产损失的，基金托管东谈主不承担任何职责，并有权论述中国证监会。   如基金经管东谈主和基金托管东谈主无法达成一致，应实时上报中国证监会请求惩办。 如果基金托管东谈主切实履行监督职责，则不承担任何职责。   （1）基金投资中期单据应服从相关法律法例的章程，并与基金托管东谈主签订 《基金投资中期单据风险适度补充公约》。   （2）基金经管东谈主应将经董事会批准的相关投资决策过程、风险适度轨制以 及基金投资中期单据相关流动性风险处置预案提供给基金托管东谈主，基金托管东谈主依 据《基金投资中期单据风险适度补充公约》的约定，对基金经管东谈主是否服从相关 轨制、流动性风险处置预案以及相关投资额度和比例的情况进行监督。   基金经管东谈主确定基金投资中期单据的，应根据《托管公约》及相关补充公约 的约定向基金托管东谈主提供其托管基金拟购买中期单据的数目和价钱、应划付的金 额等施行指示所需相关信息，并保证上述信息的信得过、准确、完好意思。   基金托管东谈主应依据《基金投资中期单据风险适度补充公约》的约定，对基金 经管东谈主提供的相关书面信息进行审核，基金托管东谈主以为上述辛苦可能导致基金投 资出现风险的，有权要求基金经管东谈主在投资中期单据前就该风险的摒除或驻防措 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 施进行补充书面讲解，并保留检察基金经管东谈主风险经管部门就基金投资中期单据 出具的风险评估论述等备查辛苦的权利。不然，基金托管东谈主有权断绝施行相关指 令。因断绝施行该指示形成基金财产损失的，基金托管东谈主不承担任何职责，并有权 论述中国证监会。   如基金经管东谈主和基金托管东谈主无法达成一致，应实时上报中国证监会请求惩办。 如果基金托管东谈主切实履行监督职责，则不承担任何职责。 投资其他方面进行监督。   （二）基金托管东谈主应根据相关法律法例的章程及基金合同的约定，对基金资 产净值筹谋、千般基金份额净值筹谋、应收资金到账、基金用度开支及收入阐明、 基金收益分拨、相关信息透露、基金宣传推介材料中登载基金事迹阐发数据等进 行监督和核查。如果基金经管东谈主未经基金托管东谈主的审核私自将作假的事迹阐发 数据印制在宣传推介材料上，则基金托管东谈主对此不承担任何职责，并有权在发现 后论述中国证监会。   （三）基金经管东谈主应积极配合和协助基金托管东谈主的监督和核查，在章程时期 内修起并改正，就基金托管东谈主的疑义进行解释或举证。对基金托管东谈主按照法例要 求需向中国证监会报送基金监督论述的，基金经管东谈主应积极配合提供相关数据 辛苦和轨制等。   基金托管东谈主发现基金经管东谈主的投资指示或试验投资运作违背《基金法》偏执 他相关法例、《基金合同》和本公约章程的行动，应实时以书面边幅文告基金管 理东谈主限期纠正，基金经管东谈主收到文告后应实时查对，并以电话或书面边幅向基金 托管东谈主反馈，讲解违纪原因及纠正期限，并保证在规依期限内实时改正。在限期 内，基金托管东谈主有权随时对文告县项进行复查，督促基金经管东谈主改正。基金经管 东谈主对基金托管东谈主文告的违纪事项未能在限期内纠正的，基金托管东谈主有权论述中国 证监会。   基金托管东谈主发现基金经管东谈主有首要违游记动，应立即论述中国证监会，同期 文告基金经管东谈主在限期内纠正。   基金托管东谈主发现基金经管东谈主的指示违背法律、行政法例和其他相关章程，或 者违背《基金合同》约定的，应当断绝施行，立即文告基金经管东谈主，并有权向中 德邦短债债券型证券投资基金            更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 国证监会论述。   基金托管东谈主发现基金经管东谈主依据交游规范已经收效的指示违背法律、行政法 规和其他相关章程，或者违背《基金合同》约定的，应当立即文告基金经管东谈主， 并有权向中国证监会论述。   三、基金经管东谈主对基金托管东谈主的业务核查   根据《基金法》偏执他相关法例、《基金合同》和本公约章程，基金经管东谈主 对基金托管东谈主履行托管职责的情况进行核查，核查事项包括但不限于基金托管东谈主 是否安全督察基金财产、开立基金财产的资金账户、证券账户、期货账户及债券 托管账户等投资所需账户，是否实时、准确复核基金经管东谈主筹谋的基金资产净值 和千般基金份额净值，是否根据基金经管东谈主指示办理计帐交收，是否按照法例规 定和《基金合同》章程进行相关信息透露和监督基金投资运作等行动。   基金经管东谈主依期和不依期地对基金托管东谈主督察的基金资产进行核查。基金托 管东谈主应积极配合基金经管东谈主的核查行动，包括但不限于：提交相关辛苦以供基金 经管东谈主核查托管财产的完好意思性和信得过性，在章程时期内修起并改正。   基金经管东谈主发现基金托管东谈主未对基金资产实行分账经管、私自挪用基金资产、 未施行或无故蔓延施行基金经管东谈主资金划拨指示、闪现基金投资信息等违背《基 金法》、《基金合同》、本公约偏执他相关章程的，应实时以书面边幅文告基金 托管东谈主在限期内纠正，基金托管东谈主收到文告后应实时查对并以书面边幅对基金管 理东谈主发出回函。在限期内，基金经管东谈主有权随时对文告县项进行复查，督促基金 托管东谈主改正。基金托管东谈主对基金经管东谈主文告的违纪事项未能在限期内纠正的，基 金经管东谈主应论述中国证监会。对基金经管东谈主按照法例要求需向中国证监会报送基 金监督论述的，基金托管东谈主应积极配合提供相关数据辛苦和轨制等。   基金经管东谈主发现基金托管东谈主有首要违游记动，应立即论述中国证监会，同期 文告基金托管东谈主在限期内纠正。   四、基金财产的督察   （一）基金财产督察的原则   （1） 基金托管东谈主应安全督察基金财产，未经基金经管东谈主的指示，不得自行 运用、刑事职责、分拨基金的任何资产。   （2） 基金财产应寥寂于基金经管东谈主、基金托管东谈主的固有财产。 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （3） 基金托管东谈主按照章程开立基金财产的资金账户、证券账户、期货账户 和债券托管账户等投资所需账户。   （4） 基金托管东谈主对所托管的不同基金财产分别建立账户，确保基金财产的 完好意思和寥寂。   （5） 对于因为基金投资产生的应收资产和基金申购过程中产生的应收资产， 应由基金经管东谈主负责与相关当事东谈主确定到账日历并文告基金托管东谈主，到账日基金 资产莫得到达基金银行进款账户的，基金托管东谈主应实时文告基金经管东谈主采取措施 进行催收。由此给基金形成损失的，基金经管东谈主应负责向相关当事东谈主追偿基金的 损失。基金托管东谈主对此不承担任何职责。   （二）基金召募资产的考证   基金召募期满或基金提前收尾召募之日起 10 日内，由基金经管东谈主遴聘具有 从事证券相关业务经验的司帐师事务所进行验资，出具验资论述，出具的验资报 告应由参加验资的 2 名以上（含 2 名）中国注册司帐师署名有用。验资完成，基 金经管东谈主应将召募到的一王人资金存入基金托管东谈主为基金开立的基金银行进款账 户中，基金托管东谈主在收到资金当日出具相关解释文献。   （三）基金的银行进款账户的开立和经管   （1）基金托管东谈主应负责本基金银行进款账户的开立和经管。   （2）基金托管东谈主以本基金的理论在其营业机构开立基金的银行进款账户， 并根据中国东谈主民银行章程计息。本基金的银行预留印鉴由基金托管东谈主制作、督察 和使用。本基金的一切货币收支行为，包括但不限于投资、支付赎回金额、支付 基金收益，均需通过本基金的银行进款账户进行。   （3）本基金银行进款账户的开立和使用，限于餍足开展本基金业务的需要。 基金托管东谈主和基金经管东谈主不得假借本基金的理论开立其他任何银行进款账户；亦 不得使用基金的任何银行进款账户进行本基金业务除外的行为。   （4）基金托管东谈主不错通过苦求通达本基金银行账户的企业网上银行业务进 行资金支付，并使用交通银行企业网上银行（简称“交通银行网银”）办理托管 资产的资金结算汇划业务。   （5）基金银行进款账户的经管应恰当《中华东谈主民共和国单据法》、《东谈主民 币银行账户结算经管办法》、《现款经管暂行条例实施详情》、《东谈主民币利率管 理章程》、《支付结算办法》以及银行业监督经管机构的其他章程。 德邦短债债券型证券投资基金           更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （四）基金证券交收账户、资金交收账户的开立和经管   基金托管东谈主以基金托管东谈主和本基金联名的方式在中国证券登记结算有限责 任公司开立证券账户。   基金证券账户的开立和使用，限于餍足开展本基金业务的需要。基金托管东谈主 和基金经管东谈主不得出借和未经对方同意私自转让基金的任何证券账户；亦不得使 用基金的任何账户进行本基金业务除外的行为。   基金经管东谈主不得对基金证券交收账户、资金交收账户进行证券的超卖或超买。   基金托管东谈主以基金托管东谈主的理论在中国证券登记结算有限职责公司开立结 算备付金账户即资金交收账户，用于证券交游资金的结算。基金托管东谈主以本基金 的理论在托管东谈主处开立基金的证券交游资金结算的二级结算备付金账户。   （五）债券托管账户的开立和经管   （1）基金合同收效后，基金托管东谈主负责向东谈主民银行进行报备，并在备案通 过后在中央国债登记结算有限职责公司、银行间计帐所股份有限公司以本基金的 理论开立债券托管账户，并由基金托管东谈主负责基金的债券及资金的计帐。基金管 理东谈主负责苦求基金投入寰球银行间同行拆借市集进行交游，由基金经管东谈主在中国 外汇交游中心开设同行拆借市集交游账户。   （2）基金经管东谈主代表基金签订寰球银行间债券市集债券回购主公约，公约 原来由基金经管东谈主保存。   （六）其他账户的开立和经管   若中国证监会或其他监管机构在本托管公约签订日之后允许基金从事其他 投资品种的投资业务，触及相关账户的开立、使用的，由基金经管东谈主协助基金托 管东谈主根据相关法律法例的章程和《基金合同》的约定，开立相关账户。该账户按 相关功令使用并经管。   （七）基金财产投资的相关什物证券、银行进款依期存单等有价凭证的督察   什物证券由基金托管东谈主存放于基金托管东谈主的督察库。什物证券的购买和转让， 由基金托管东谈主根据基金经管东谈主的指示办理。基金托管东谈主对由基金托管东谈主除外机构 试验有用适度的本基金资产不承担督察职责。   银行进款依期存单等有价凭证由基金托管东谈主负责督察。   （八）与基金财产相关的首要合同的督察   由基金经管东谈主代表基金签署的与基金相关的首要合同的原件分别由基金托 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 管东谈主、基金经管东谈主督察，相关业务规范另有限制除外。除本公约另有章程外，基 金经管东谈主在代基金签署与基金相关的首要合同期应尽可能保证捏有二份以上的 原来，以便基金经管东谈主和基金托管东谈主至少各捏有一份原来的原件，基金经管东谈主应 实时将原来投递基金托管东谈主处。合同的督察期限按照国度相关章程施行。   对于无法取得二份以上的原来的，基金经管东谈主应向基金托管东谈主提供加盖授权 业务章的合同传真件，未经两边协商或未在合同约定鸿沟内，合同原件不得转动。   五、基金资产净值筹谋和司帐核算   （一）基金资产净值及基金份额净值的筹谋与复核   基金资产净值是指基金资产总值减去欠债后的价值。某类基金份额净值是 按照每个作事日闭市后，该类基金份额的基金资产净值除以当日该类基金份额 的余额数目筹谋，精准到0.0001元，极少点后第5位四舍五入。基金经管东谈主不错 设立大额赎回情形下的净值精度济急诊治机制。国度另有章程的，从其章程。   基金经管东谈主应每个作事日对基金资产估值。估值原则应恰当《基金合同》、 《中国证监会对于证券投资基金估值业务的携带主见》偏执他法律、法例的章程。 用于基金信息透露的基金资产净值和千般基金份额净值由基金经管东谈主负责筹谋， 基金托管东谈主复核。基金经管东谈主应于每个作事日交游收尾后筹谋当日的基金资产净 值，以约定方式发送给基金托管东谈主。基金托管东谈主对净值筹谋结果复核后，将复核 结果反馈给基金经管东谈主，由基金经管东谈主对千般基金份额净值赐与公布。   本基金按以下方法估值：   （1）交游所上市的有价证券，以其估值日在证券交游所挂牌的市价（收盘 价）估值；估值日无交游的，且最近交游日后经济环境未发生首要变化或证券发 行机构未发生影响证券价钱的首要事件的，以最近交游日的市价（收盘价）估值； 如最近交游日后经济环境发生了首要变化或证券刊行机构发生影响证券价钱的 首要事件的，可参考访佛投资品种的现行市价及首要变化要素，诊治最近交游市 价，确定公允价钱。   （2）交游所上市交游或挂牌转让的不含权固定收益品种，登科第三方估值 机构提供的相应品种当日的估值净价估值；   （3）交游所上市交游或挂牌转让的含权固定收益品种，登科第三方估值机 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 构提供的相应品种当日的独一估值净价或保举估值净价估值；   （4）对在交游所市集上市交游的可转换债券，登科逐日收盘价作为估值全 价；交游所上市未实行净价交游的债券按估值日收盘价或第三方估值机构提供的 相应品种当日的估值全价减去债券收盘价或估值全价中所含的债券应收利息得 到的净价进行估值；估值日莫得交游的，且最近交游日后经济环境未发生首要变 化，按最近交游日债券收盘价或第三方估值机构提供的相应品种当日的估值全价 减去债券收盘价或估值全价中所含的债券应收利息得到的净价进行估值。如最近 交游日后经济环境发生了首要变化的，可参考访佛投资品种的现行市价及首要变 化要素，诊治最近交游市价，确定公允价值；   （5）交游所上市不存在活跃市集的有价证券，采取估值本领确定公允价值。 交游所市集挂牌转让的资产支捏证券，采取估值本领确定公允价值；   （6）对在交游所市集刊行未上市或未挂牌转让的债券，对存在活跃市集的 情况下，应以活跃市集上未经诊治的报价作为估值日的公允价值；对于活跃市集 报价未能代表估值日公允价值的情况下，应酬市集报价进行诊治以阐明估值日的 公允价值；对于不存在市集行为或市集行为很少的情况下，应采取估值本领确定 其公允价值。 难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 的相应品种当日的估值净价估值。对银行间市集上含权的固定收益品种，按照第 三方估值机构提供的相应品种当日的独一估值净价或保举估值净价估值。对于含 投资东谈主回售权的固定收益品种，回售登记期截止日（含当日）后未欺骗回售权的 按照长待偿期所对应的价钱进行估值。对银行间市集未上市，且第三方估值机构 未提供估值价钱的债券，在刊行利率与二级市集利率不存在明显互异，未上市期 间市集利率莫得发生大的变动的情况下，按成本估值。 估值。 无结算价的，且最近交游日后经济环境未发生首要变化的，采取最近交游日结算 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 价估值。 遴选的第三方估值机构未提供估值价钱的，按成本估值。 值本领难以可靠计量公允价值的情况下，按成本估值。 金经管东谈主可根据具体情况与基金托管东谈主约定后，按最能反馈公允价值的价钱估值。 确保基金估值的自制性。具体处理原则与操作范例罢职相关法律法例以及监管部 门、自律功令的章程。 按国度最新章程估值。   如基金经管东谈主或基金托管东谈主发现基金估值违背基金合同订明的估值方法、程 序及相关法律法例的章程或者未能充分顾惜基金份额捏有东谈主利益时，应立即文告 对方，共同查明原因，两边协商惩办。   根据相关法律法例，基金资产净值筹谋和基金司帐核算的义务由基金经管东谈主 承担。本基金的基金司帐职责方由基金经管东谈主担任，因此，就与本基金相关的会 计问题，如经相关各方在对等基础上充分谋划后，仍无法达成一致的主见，按照 基金经管东谈主对基金资产净值的筹谋结果对外赐与公布。   （二）净值差错处理   当发生净值筹谋过错时，由基金经管东谈主负责处理，由此给基金份额捏有东谈主 和基金形成损失的，由基金经管东谈主对基金份额捏有东谈主或者基金先行支付抵偿 金。基金经管东谈主和基金托管东谈主应根据试验情况界定两边承担的职责，经阐明后 按以下条目进行抵偿。   （1）如采取本公约第八章“基金资产净值及基金份额净值的筹谋与复核” 中估值方法的第 1－7、9、10 项进行处理时，若基金经管东谈主净值筹谋出错，基金 托管东谈主在复核过程中莫得发现，且形成基金份额捏有东谈主损失的，应根据法律法例 的章程对投资者或基金支付抵偿金，就试验向投资者或基金支付的抵偿金额，由 基金经管东谈主与基金托管东谈主按照经管费与托管费的比例各自承担相应的职责； 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （2）如基金经管东谈主和基金托管东谈主对基金份额净值的筹谋结果，固然屡次重 新筹谋和查对，尚不成达成一致时，为幸免不成按时公布基金份额净值的情形， 以基金经管东谈主的筹谋结果对外公布，由此给基金份额捏有东谈主和基金形成的损失以 及因该交游日基金资产净值筹谋顺延过错而引起的损失，由基金经管东谈主负责赔付， 基金托管东谈主不负抵偿职责；   （3）基金经管东谈主、基金托管东谈主按估值方法的第 8 项进行估值时，所形成的 障碍不作为基金资产估值过错处理。   由于不可抗力原因，或由于证券、期货交游所、证券经纪机构、期货公司、 第三方估值机构及登记结算公司发送的数据过错等原因，基金经管东谈主和基金托管 东谈主固然已经采取必要、得当、合理的措施进行搜检，然而未能发现该过错或即使 发现过错但因前述原因无法实时更正而形成的基金份额净值筹谋过错，基金经管 东谈主、基金托管东谈主免除抵偿职责。但基金经管东谈主、基金托管东谈主应积极采取必要的措 施松开或摒除由此形成的影响。   针对净值差错处理，如果法律法例或证监会有新的章程，则按新的章程施行； 如果行业有通行作念法，在抗争膝法律法例且不毁伤投资者利益的前提下，两边应 本着对等和保护基金份额捏有东谈主利益的原则重新协商确定处理原则。   （三）基金司帐轨制   按国度相关部门制定的司帐轨制施行。   （四）基金账册的建立   基金经管东谈主和基金托管东谈主在《基金合同》收效后，应按照两边约定的吞并记 账方法和司帐处理原则，分别独速即建立、登录和督察本基金的全套账册，对双 方各自的账册依期进行查对，彼此监督，以保证基金财产的安全。若两边对司帐 处理方法存在分歧，应以基金经管东谈主的处理方法为准。   （五）司帐数据和财务标的的查对   两边应每个交游日查对账目，如发现两边的账目存在不符的，基金经管东谈主和 基金托管东谈主必须实时查明原因并纠正，确保查对一致。若当日查对不符，暂时无 法查找到错账的原因而影响到基金资产净值的筹谋和公告的，以基金经管东谈主的账 册为准。   （六）基金依期论述的编制和复核   基金财务报表由基金经管东谈主和基金托管东谈主每月分别寥寂编制。月度报表的编 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 制，应于每月晦了后 5 个作事日内完成。依期论述文献应按中国证监会的要求公 告。季度报表的编制，应于季度终了后 15 个作事日内完成；基金招募讲解书的 信息发生首要变更的，基金经管东谈主应当在三个作事日内，更新基金招募讲解书并 登载在指定网站上；基金招募讲解书其他信息发生变更的，基金经管东谈主至少每年 更新一次。中期论述在基金司帐年度前 6 个月收尾后的两个月内公告；年度论述 在司帐年度收尾后三个月内公告。   基金经管东谈主在月初 3 个作事日内完成上月度报表的编制，将盖印后的相关报 表提供基金托管东谈主；基金托管东谈主收到后在 2 个作事日内进行复核，并将复核结果 实时以书面或其他两边约定的方式文告基金经管东谈主。对于季度论述、中期论述、 年度论述等依期论述，基金经管东谈主和基金托管东谈主应在上述监管部门章程的时期内 完成编制、复核及公告。基金托管东谈主在复核过程中，发现两边的报表存在不符时， 基金经管东谈主和基金托管东谈主应共同查明原因，进行诊治，诊治以两边认同的账务处 理方式为准。如果基金经管东谈主与基金托管东谈主不成于应当发布公告之日前就相关报 抒发成一致，基金经管东谈主有权按照其编制的报表对外发布公告，基金托管东谈主有权 就相关情况报证监会备案。   基金托管东谈主在对财务报表、季度论述、中期论述或年度论述复核完了后，可 以出具复核阐明书（盖印）或以其他两边约定的方式阐明，以备有权机构对相关 文献审核搜检。   六、基金份额捏有东谈主名册的督察   基金经管东谈主可托付基金登记机构登记和督察基金份额捏有东谈主名册。基金份额 捏有东谈主名册的内容包括但不限于基金份额捏有东谈主的称号和捏有的基金份额。   基金份额捏有东谈主名册，包括基金召募期收尾时的基金份额捏有东谈主名册、基金 权益登记日的基金份额捏有东谈主名册、基金份额捏有东谈主大会权益登记日的基金份额 捏有东谈主名册、每年终末一个交游日的基金份额捏有东谈主名册，由基金登记机构负责 编制和督察，并对基金份额捏有东谈主名册的信得过性、完好意思性和准确性负责。   基金经管东谈主应根据基金托管东谈主的要求依期和不依期向基金托管东谈主提供基金 份额捏有东谈主名册。   （一）基金经管东谈主于《基金合同》收效日及《基金合同》休止日后 10 个工 作日内向基金托管东谈主提供由登记机构编制的基金份额捏有东谈主名册；   （二）基金经管东谈主于基金份额捏有东谈主大会权益登记日后 5 个作事日内向基金 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 托管东谈主提供由登记机构编制的基金份额捏有东谈主名册；   （三）基金经管东谈主于每年终末一个交游日后 10 个作事日内向基金托管东谈主提 供由登记机构编制的基金份额捏有东谈主名册；   （四）除上述约定时期外，如果确因业务需要，基金托管东谈主与基金经管东谈主商 议一致后，由基金经管东谈主向基金托管东谈主提供由登记机构编制的基金份额捏有东谈主名 册。   基金托管东谈主以电子版边幅妥善督察基金份额捏有东谈主名册，并依期刻成光盘备 份，保存期限为 15 年。基金托管东谈主不得将所督察的基金份额捏有东谈主名册用于基 金托管业务除外的其他用途，并应服从守密义务。若基金经管东谈主或基金托管东谈主由 于自身原因无法妥善督察基金份额捏有东谈主名册，应按相关法例章程各自承担相应 的职责。   七、争议惩办方式   两边当事东谈主同意，因本公约而产生的或与本公约相关的一切争议，应通过友 好协商或者长入惩办。托管公约当事东谈主不肯通过协商、长入惩办或者协商、长入 不成的，任何一方当事东谈主均有权将争议提交上海海外经济贸易仲裁委员会，根据 该会届时有用的仲裁功令进行仲裁，仲裁的地点在上海市，仲裁裁决是结尾的， 并对两边当事东谈主均有敛迹力。仲裁用度由败诉方承担。   争议处理时间，两边当事东谈主应遵从基金经管东谈主和基金托管东谈主职责，持续诚笃、 勤劳、尽责地履行《基金合同》和本公约章程的义务，顾惜基金份额捏有东谈主的合 法权益。   本公约受中华东谈主民共和国法律统领。   八、托管公约的变更、休止与基金财产的计帐   （一）基金托管公约的变更   本公约两边当事东谈主经协商一致，不错对公约进行修改。修改后的新公约，其 内容不得与《基金合同》的章程有任何粉碎。修改后的新公约，应报中国证监会 备案。   （二）基金托管公约的休止   （1）《基金合同》休止；   （2）基金托管东谈主结果、照章被肃清、歇业，被照章取消基金托管经验或因 其他事由形成其他基金托管东谈主秉承基金财产； 德邦短债债券型证券投资基金              更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   （3）基金经管东谈主结果、照章被肃清、歇业，被照章取消基金经管经验或因 其他事由形成其他基金经管东谈主秉承基金经管权；   （4）发生《基金法》、《销售办法》、《运作办法》或其他法律法例章程的 休止事项。   （三）基金财产的计帐 成立基金财产计帐小组，基金经管东谈主组织基金财产计帐小组并在中国证监会的监 督下进行基金计帐。 管东谈主、具有从事证券相关业务经验的注册司帐师、讼师以及中国证监会指定的东谈主 员组成。基金财产计帐小组不错聘用必要的作当事人谈主员。 估价、变现和分拨。基金财产计帐小组不错照章进行必要的民事行为。   （1）基金财产计帐小组成立后，由基金财产计帐小组统一秉承基金；   （2）对基金财产和债权债务进行清理和阐明；   （3）对基金财产进行估值和变现；   （4）制作计帐论述；   （5）遴聘司帐师事务所对计帐论述进行外部审计，遴聘讼师事务所对计帐 论述出具法律主见书；   （6）将计帐论述报中国证监会备案并公告；   （7）对基金剩余财产进行分拨。 而不成实时变现的，计帐期限相应顺延。   计帐用度是指基金财产计帐小组在进行基金计帐过程中发生的悉数合理费 用，计帐用度由基金财产计帐小组优先从基金财产中支付。   依据基金财产计帐的分拨有斟酌，将基金财产计帐后的一王人剩余资产扣除基金 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 财产计帐用度、缴纳所欠税款并反璧基金债务后，按基金份额捏有东谈主捏有的基金 份额比例进行分拨。   计帐过程中的相关首要事项须实时公告；基金财产计帐论述经具有证券、期 货相关业务经验的司帐师事务所审计并由讼师事务所出具法律主见书后报中国 证监会备案并公告。基金财产计帐公告于基金财产计帐论述报中国证监会备案后 登载在指定网站上，并将计帐论述指示性公告登载在指定报刊上。   基金财产计帐账册及相关文献由基金托管东谈主保存 15 年以上。 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号)        第二十一部分       对基金份额捏有东谈主的服务   基金经管东谈主承诺为基金份额捏有东谈主提供一系列的服务。基金经管东谈主根据基金 份额捏有东谈主的需要和市集的变化，可加多或变更服务名堂。主要服务内容如下：   一、基金份额捏有东谈主登记服务   基金经管东谈主作为登记机构为基金份额捏有东谈主提供登记服务。基金经管东谈主配备 安全、完善的电脑系统及通讯系统，准确、实时地为基金投资者办理基金账户、 基金份额的登记、经管、托管与转托管；基金转换和非交游过户；基金份额捏有 东谈主名册的经管；权益分拨时红利的登记派发；基金交游份额的计帐过户和基金交 易资金的交收等服务。   二、辛苦寄送服务 金账户的开户阐明信息可通过销售机构进行查询和打印。 过销售机构查询和打印交游阐明单。 话查询或订阅对账单，本公司不错根据基金捏有东谈主的订阅苦求提供基金对账单。 如基金捏有东谈主因特殊原因需要获取指依时间的纸质对账单，可拨打本公司客服电 话 400-821-7788（免远程话费）或 021-36034888，公司将按过程为基金捏有东谈主 免费邮寄纸质对账单。 绍和居品宣传推介材料等。   基金经管东谈主提供的辛苦寄送服务原则上以电子邮件边幅为主，如基金份额捏 有东谈主需纸质辛苦，可致电客服中心。对于纸质辛苦的寄送，基金经管东谈主不对辛苦 的邮寄投递作念出任何承诺和保证，也不对邮寄过程中所出现的遗漏、闪现而导致 的成功或曲折毁伤承担抵偿职责。   三、客服热线服务   投资者可通过基金经管东谈主的客服热线享有如下服务： 辛苦修改、业务征询、信息订制、投诉受理等服务； 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号) 者可自行查询账户余额、交游情况、基金净值等信息，也可进行直销交游表单及 基金对账单传真提取等操作； 客服专员将根据投资者留言，提供后续服务。   四、网上交游服务   基金经管东谈主已通达网上交游业务。投资者通过基金经管东谈主网上交游平台不错 办理基金认购、申购、赎回、账户辛苦修改、交游密码修改、交游苦求查询和账 户辛苦查询等千般业务。在本领条件锻真金不怕火时，基金经管东谈主还将提供支捏其他银行 卡种的网上交游业务。   五、依期定额投资打算   基金经管东谈主可通过基金经管东谈主网站 www.dbfund.com.cn 和销售机构为投资 者提供依期定额投资服务。通过依期定额投资打算，投资者不错通过销售渠谈定 期定额申购基金份额。依期定额投资打算的相关功令另行公告。   六、信息定制服务   投资者可通过网站或客服中心定制所需要的个性化信息，包括但不限于账户 信息、基金信息、居品净值、交游阐明、公司行为、搭理刊物等。基金经管东谈主可 以根据试验业务需要，诊治信息定制的条件、方式和内容。   七、投资者投诉受理服务   投资者不错通过其他销售机构或基金经管东谈主客服热线电话、信函及电子邮件 等边幅对基金经管东谈主或销售机构所提供的服务进行投诉。对于投资者的建议或投 诉，基金经管东谈主将根据内容，分类经管，实时回复。对于不成实时回复的投诉， 基金经管东谈主承诺将与投资者充分交流，共同协商确定回复时期。   八、研究方式   公司地址：上海市杨浦区荆州路 198 号万硕大厦 A 栋 25 楼   寰球地区客服热线：400-821-7788（免远程电话费）   上海地区服务热线：021-36034888   公司网址：www.dbfund.com.cn   客服邮箱：service@dbfund.com.cn 德邦短债债券型证券投资基金           更新招募讲解书(2025 年第 1 号)   九、如本招募讲解书存在职何您/贵机构无法理会的内容，请研究基金经管 东谈主。请确保投资前，您/贵机构已经全面理会了本招募讲解书。 德邦短债债券型证券投资基金                          更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                第二十二部分         其它应透露事项      自 2023 年 8 月 16 日至 2024 年 6 月 11 日触及公司及本基金的信息透露事 项如下：          德邦短债债券型证券投资基金基金经 中 国 证 监 会 规 定          理变更公告                     报刊及章程网站          德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定          短债 A 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站          德邦短债债券型证券投资基金更新招 中 国 证 监 会 规 定          募讲解书（2023 年第 2 号）         报刊及章程网站          德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定          短债 C 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站          德邦短债债券型证券投资基金限制大                                    中国证监会章程                                    报刊及章程网站          业务的公告          德邦短债债券型证券投资基金 2023 年      中国证监会章程          中期论述                      报刊及章程网站          德邦短债债券型证券投资基金更新招 中 国 证 监 会 规 定          募讲解书（2023 年第 3 号）         报刊及章程网站          德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定          短债 A 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站          德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定          短债 C 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站          德邦基金经管有限公司对于德邦短债          债券型证券投资基金加多 E 类基金份        中国证监会章程          额类别及修改基金合同等法律文献的 报刊及章程网站          公告          德邦短债债券型证券投资基金托管协 中 国 证 监 会 规 定          议更新                       报刊及章程网站 德邦短债债券型证券投资基金                       更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       德邦短债债券型证券投资基金基金合 中 国 证 监 会 规 定       同更新                       报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金更新招 中 国 证 监 会 规 定       募讲解书（2023 年第 4 号）         报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定       短债 C 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定       短债 A 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定       短债 E 份额）基金居品辛苦撮要          报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金诊治大                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       务限制金额的公告       对于德邦鑫星价值天真配置羼杂型证                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       形的指示性公告       德邦短债债券型证券投资基金诊治大                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       务限制金额的公告       德邦短债债券型证券投资基金诊治大                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       务限制金额的公告       德邦基金经管有限公司对于暂停尚智                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       下基金相关销售业务的公告       德邦短债债券型证券投资基金诊治部                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       期定额投资业务限制金额的公告 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       金信（海口）基金销售有限公司销售本 报刊及章程网站       公司旗下基金的公告       德邦短债债券型证券投资基金诊治大                              中国证监会章程                              报刊及章程网站       业务名额的公告       德邦短债债券型证券投资基金诊治大                              中国证监会章程                              报刊及章程网站       业务名额的公告       对于中州期货有限公司因系统改造暂                              中国证监会章程                              报刊及章程网站       金销售业务的公告       德邦基金经管有限公司对于休止尚智                              中国证监会章程                              报刊及章程网站       公司旗下基金的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在交通银行渠谈大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       德邦基金经管有限公司基金行业高等 中 国 证 监 会 规 定       经管东谈主员变更公告               报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金 2023 年   中国证监会章程       第三季度论述                 报刊及章程网站       对于诊治德邦锐兴债券型证券投资基       金在国金证券与安信证券渠谈大额申 中 国 证 监 会 规 定       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基                              中国证监会章程                              报刊及章程网站       入及依期定额投资业务限制金额的公 德邦短债债券型证券投资基金                       更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在蚂蚁基金渠谈大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在祥瑞证券与中信建投证券渠谈大 中 国 证 监 会 规 定       额申购、转换转入及依期定额投资业 报刊及章程网站       务限制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在蚂蚁基金渠谈大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在蚂蚁基金渠谈大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在蚂蚁基金渠谈大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       德邦基金经管有限公司对于提请投资                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       文献的公告       德邦基金经管有限公司对于旗下部分       基金 2023 年底及 2024 年非港股通交                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       期定额投资）、赎回（含转换转出）业       务的公告 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       德邦短债债券型证券投资基金诊治大                              中国证监会章程                              报刊及章程网站       务限制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在部分销售机构大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在部分销售机构大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在天天基金与腾安基金渠谈大额申 中 国 证 监 会 规 定       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在万联证券渠谈大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       德邦短债债券型证券投资基金 2023 年   中国证监会章程       第四季度论述                 报刊及章程网站       德邦基金经管有限公司对于办公地址 中 国 证 监 会 规 定       变更的公告                  报刊及章程网站       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在蚂蚁基金渠谈大额申      中国证监会章程       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基 中 国 证 监 会 规 定       金在华泰证券渠谈大额申购、转换转 报刊及章程网站 德邦短债债券型证券投资基金                   更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       入及依期定额投资业务限制金额的公       告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在部分销售机构大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在天天基金与腾安基金渠谈大额申 中 国 证 监 会 规 定       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金在部分销售机构大额申购、转换转 中 国 证 监 会 规 定       入及依期定额投资业务限制金额的公 报刊及章程网站       告       德邦基金经管有限公司对于投资者业                             中国证监会章程                             报刊及章程网站       示性公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在部分销售机构大额申     中国证监会章程       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       德邦基金经管有限公司对于变更股权 中 国 证 监 会 规 定       结构的公告                 报刊及章程网站       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在部分销售机构大额申     中国证监会章程       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基 中 国 证 监 会 规 定       金 C 类份额在部分销售机构大额申     报刊及章程网站 德邦短债债券型证券投资基金                       更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       购、转换转入及依期定额投资业务限       制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在部分销售渠谈大额申         中国证监会章程       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       德邦基金经管有限公司对于德邦短债                                 中国证监会章程                                 报刊及章程网站       证券的公告       德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定       短债 E 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定       短债 C 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定       短债 A 份额）基金居品辛苦撮要更新        报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金（德邦 中 国 证 监 会 规 定       短债 D 份额）基金居品辛苦撮要          报刊及章程网站       德邦基金经管有限公司对于德邦短债       债券型证券投资基金增设 D 类基金份        中国证监会章程       额类别并修改基金合同等法律文献的 报刊及章程网站       公告       德邦短债债券型证券投资基金托管协 中 国 证 监 会 规 定       议                         报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金基金合 中 国 证 监 会 规 定       同                         报刊及章程网站       德邦短债债券型证券投资基金更新招 中 国 证 监 会 规 定       募讲解书（2024 年第 1 号）         报刊及章程网站       对于诊治德邦短债债券型证券投资基 中 国 证 监 会 规 定       金 C 类份额在部分销售机构大额申         报刊及章程网站 德邦短债债券型证券投资基金                    更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       购、转换转入及依期定额投资业务限       制金额的公告       德邦短债债券型证券投资基金 2023 年   中国证监会章程       年度论述                   报刊及章程网站       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在部分销售机构大额申      中国证监会章程       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在中泰证券渠谈大额申      中国证监会章程       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       德邦短债债券型证券投资基金 2024 年   中国证监会章程       第一季度论述                 报刊及章程网站       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在部分销售机构大额申      中国证监会章程       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告       德邦基金经管有限公司高等经管东谈主员 中 国 证 监 会 规 定       变更公告                   报刊及章程网站       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在东方资产证券渠谈大额     中国证监会章程       申购、转换转入及依期定额投资业务 报刊及章程网站       限制金额的公告       对于诊治德邦短债债券型证券投资基       金 C 类份额在朴直证券渠谈大额申      中国证监会章程       购、转换转入及依期定额投资业务限 报刊及章程网站       制金额的公告 德邦短债债券型证券投资基金             更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       的公告             报刊及章程网站 德邦短债债券型证券投资基金                 更新招募讲解书(2025 年第 1 号)       第二十三部分     招募讲解书存放及查阅方式   本招募讲解书公布后，应当分别置备于基金经管东谈主、基金托管东谈主的住所和基 金销售机构的办公现象，投资东谈主可在营业时期免费查阅；投资东谈主在支付工本费后， 可在合理时期内取得招募讲解书复制件或复印件。对投资东谈主按此种方式所得回的 文献偏执复印件，基金经管东谈主保证文本的内容与所公告的内容实足一致。   投资东谈主还不错成功登录基金经管东谈主的网站（www.dbfund.com.cn）查阅和下 载招募讲解书。 德邦短债债券型证券投资基金                 更新招募讲解书(2025 年第 1 号)                 第二十四部分     备查文献   一、中国证监会准予德邦短债债券型证券投资基金召募注册的文献   二、《德邦短债债券型证券投资基金基金合同》   三、《德邦短债债券型证券投资基金托管公约》   四、对于苦求召募德邦短债债券型证券投资基金之法律主见书   五、中国证监会要求的其他文献   基金托管东谈主业务经验批件和营业派司存放在基金托管东谈主处；基金合同、托管协 议偏执余备查文献存放在基金经管东谈主处。投资东谈主可在营业时期免费到存放地点查 阅，也可按工本费购买复印件。                               德邦基金经管有限公司                               二〇二五年一月十六日

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